Reação do mercado à possível vitória de Donald Trump nas eleições presidenciais de 2024, análises da empresa

Notícias sobre ações

• Os mercados estiveram turbulentos, com o dólar e os futuros de Wall Street a subir e os títulos do Tesouro a perder, uma vez que os resultados das eleições presidenciais antecipadas favoreceram o republicano Donald Trump.

• Vários estados decisivos importantes ainda não tinham sido convocados, mas os sites de apostas favoreceram claramente Trump, com a previsão em tempo real do NY Times a projectar uma probabilidade de 91% de ele vencer. Os analistas acreditam que os planos de Trump para conter a imigração, cortar impostos e tarifas maciças, se aprovados, colocariam mais pressão ascendente sobre a inflação e os rendimentos das obrigações do que as políticas de centro-esquerda de Harris. As propostas de Trump poderão também empurrar o dólar para cima e, potencialmente, limitar a margem para cortes nas taxas de juro dos EUA.

• Os mercados continuam confiantes de que a Reserva Federal irá reduzir as taxas de juro em 25 pontos base na quinta-feira, com os futuros para o próximo ano a escorregarem para terreno negativo, depois de terem caído 8 pontos em Dezembro.

• O risco de uma taxa terminal mais elevada dos Fed Funds, combinado com a perspectiva de um défice orçamental mais amplo, atingiu os Títulos do Tesouro, levando o rendimento a 10 anos para máximos de quatro meses e o rendimento de dois anos para um máximo de três meses. O rendimento a 10 anos subiu 17 pontos base pela última vez, para 4,449%, o seu aumento mais acentuado desde abril. O salto nos rendimentos alimentou as apostas otimistas no dólar, que registou o seu maior ganho diário desde o início do ano passado. O euro, o iene e o franco suíço caíram mais de 1%, enquanto os dólares australianos e neozelandeses, expostos ao comércio, caíram para mínimos de três meses.

 • O yuan chinês caiu devido às preocupações de que Trump estaria a prosseguir planos para impor tarifas punitivas sobre os produtos chineses. Wall Street estava ansiosa pelas promessas de incentivos fiscais e pela flexibilização das regulamentações empresariais, com os futuros do S&P 500 a subirem 1,2% e os futuros do Nasdaq a subirem 1,3%.

• Os futuros das acções europeias foram menos encorajados, uma vez que a política tarifária de Trump, se aprovada, poderá desencadear uma guerra comercial global e ameaçar as exportações da UE. Havia também o risco de Trump abandonar a NATO, o que obrigaria a Europa a gastar mais na defesa, ao mesmo tempo que encorajaria a Rússia nas suas ambições territoriais.

• Já ontem, o mercado accionista começou a preparar-se para a vitória de Trump e cresceu pouco mais de 1%. A TSLA estava entre os líderes de crescimento – Elon Musk está intimamente associado a Trump. De manhã, o acordo Trump ganhou dimensões ainda maiores. Para além do crescimento das ações, onde as ações de pequena capitalização já lideram, o forte movimento foi acompanhado pelo crescimento do Bitcoin para um novo máximo histórico, uma queda acentuada nos preços dos títulos públicos de longo prazo e um aumento do USD em 1-2 %.
Na Ásia, o Nikkei do Japão subiu 2%, beneficiando do enfraquecimento do iene e do aumento das ações norte-americanas. Mas em Hong Kong houve uma quebra de 2%.

• A Apple está a explorar a possibilidade de criar óculos inteligentes – Bloomberg. O seu headset Vision Pro ainda não se tornou um produto convencional. A iniciativa, com o nome de código Atlas, foi lançada na semana passada e envolve a recolha de feedback dos funcionários da Apple sobre os óculos inteligentes.

• Os traders formaram a maior posição longa em futuros de ações dos EUA da história, que vale agora mais de 300 mil milhões de dólares - Goldman Sachs
Elon Musk permitiu o encerramento do Twitter/X se Kamala Harris fosse eleita presidente dos EUA. Numa nova entrevista entre Joe Rogan e Elon Musk, o empresário comparou o Centro Americano de Combate ao Ódio Digital a um Ministério da Verdade orwelliano.
O proprietário do X diz que a estrutura de censura está a pressionar os anunciantes a boicotar a sua plataforma, mas ele vê a sua funcionalidade como uma parte importante da sua luta contra os ataques à liberdade de expressão. Em outubro, as perdas com ataques de hackers totalizaram 88,5 milhões de dólares

• Os analistas da plataforma PeckShield publicaram um relatório sobre as perdas das empresas de criptomoedas devido às ações dos hackers. De acordo com os seus dados, em outubro de 2024, os participantes do mercado perderam quase 88,5 milhões de dólares. O maior volume de ativos durante este período foi perdido pelo protocolo Radiant Capital – 53 milhões de dólares.

• A antecipação da vitória de Trump e uma economia forte dos EUA deram ao dólar o seu melhor mês em 2 anos, - FT.

• A empresa de pensões britânica Cartwright ajudou o primeiro fundo de pensões do Reino Unido a investir em BTC - Coindesk. Agora não tenho vergonha à frente dos meus netos.

• A China planeia vender até 2 mil milhões de dólares em obrigações em dólares na Arábia Saudita na próxima semana, - BBG. Esta será a primeira emissão de dívida em dólares americanos desde 2021.

• Os fundos negociados em bolsa dos EUA que investem em Bitcoin registaram saídas diárias recorde antes do dia das eleições - BBG. Um grupo de 12 fundos geridos pela BlackRock, Fidelity Investments e outros perdeu 580 milhões de dólares na segunda-feira, enquanto os traders se preparavam para um período de maior volatilidade após as eleições nos EUA.

• Altcoins tornam-se a criptomoeda mais arriscada à medida que as eleições se aproximam - Bloomberg. Depois de o Bitcoin ter tido um desempenho geralmente inferior durante grande parte deste ano, as criptomoedas mais pequenas, como a Doge e a Solana, poderão estar no centro das atenções quando as eleições presidenciais dos EUA terminarem.

• O Instagram utilizará a IA para expor a verdadeira idade dos adolescentes. O software pode analisar o perfil de um utilizador, a sua lista de seguidores e o conteúdo com o qual interage, e até mesmo digitalizar publicações de “feliz aniversário” feitas por amigos para prever a idade do utilizador.

• A Amazon ainda apoia o acordo nuclear da Talen, apesar da rejeição do regulador.

• O cobre subiu pelo terceiro dia na esperança de que Pequim anuncie novas medidas de apoio. Os analistas dizem que os preços podem continuar a subir depois de serem conhecidos os resultados das eleições nos EUA.

• Investigadores franceses e holandeses invadiram os escritórios da Netflix por suspeitas de irregularidades financeiras - Bloomberg.

• A Cummins superou as estimativas de lucros do terceiro trimestre, com as ações a subirem 9%. Isto deve-se à elevada procura pelos seus produtos para geração de energia em data centers.

• A terceira maior fabricante de chips contratada do mundo, a GlobalFoundries, previu na terça-feira receitas do quarto trimestre acima das estimativas de Wall Street. Isto deve-se a uma recuperação da procura de semicondutores por parte dos fabricantes de smartphones, que fez com que as ações subissem quase 10% nas negociações pré-monetárias.

• As vendas das marcas de restauração Burger King e Popeyes caíram. A Restaurant Brands International, proprietária da Burger King e da Tim Hortons, registou vendas que cresceram mais lentamente do que o esperado no terceiro trimestre, destacando a luta de muitas cadeias para atrair clientes que se debatem com custos mais elevados. As ações da QSR caíram 3%.

• A vitória de Harris poderá dar um impulso ao iene, Trump poderá aprofundar o declínio - Bloomberg. Uma vitória de Kamala Harris nas eleições presidenciais dos EUA poderia apoiar uma moeda japonesa fraca, enquanto uma vitória de Donald Trump provavelmente impulsionaria o mercado bolsista de Tóquio e colocaria o iene em risco de uma queda mais profunda.

• É pouco provável que o mercado accionista dos EUA se transforme num mercado em baixa durante os próximos 12 meses, uma vez que uma economia robusta continua a apoiar as acções,
afirmam os estrategas da Goldman Sachs.

• A Saudi Aramco enfrenta o dilema de pagar um dividendo de 31 mil milhões de dólares num contexto de dívida crescente. A Saudi Aramco terá de tomar uma grande decisão no início do próximo ano: cortar o seu dividendo trimestral de 31 mil milhões de dólares e correr o risco de agravar o défice orçamental do reino, ou continuar a contrair empréstimos para manter os pagamentos.

• As ações da SMCI caem mais 16% para 23 dólares nas negociações pós-mercado. O comité especial não encontrou qualquer irregularidade: o comité de auditoria “agiu de forma independente e não houve provas de fraude ou má conduta por parte da administração ou do conselho de administração”.
No entanto, a Super Micro ainda não pode prever quando poderá apresentar o seu atrasado Formulário 10-K, que estava previsto para 29 de agosto. Isto levantou preocupações entre os investidores que temem um possível fecho de capital se a empresa não investir até à data limite de 16 de novembro
. ”. Mas primeiro a empresa precisa de encontrar uma nova empresa de auditoria para substituir a EY em fuga.
Super Micro (SMCI) enfrenta fecho de capital e exclusão do S&P 500 no meio de problemas com auditores - Bloomberg.

• Musk diz agora que é “inútil” construir um Tesla de 25 mil dólares para condutores humanos.

• A Yum Brands reporta uma queda inesperada nas vendas globais, enquanto a KFC enfrenta dificuldades nos EUA.

• Shane e Temu estão a preparar-se para ir a julgamento no Reino Unido em 2026 por questões de direitos de autor e concorrência.

• O Walmart e outros retalhistas dos EUA estão a importar menos artigos de Natal antes da época fria das festas.

• Os proprietários de Burger King e KFC perderam resultados à medida que os gastos com fast food diminuíram.

• O lucro principal da Ferrari aumentou 7%, ajudado pelo seu mix de produtos e personalização.

• Emerson oferece-se para comprar as restantes ações da AspenTech por 240 dólares por ação.

• A empresa de análise de dados Palantir está a crescer à medida que a inteligência artificial avança rapidamente para permitir que as ações fiáveis ​​da Palantir atinjam níveis recorde à medida que as previsões para o poder da IA ​​aumentam.

• Thomson Reuters reporta crescimento das receitas no terceiro trimestre.

• O Wells Fargo triplicou os gastos políticos com grupos governamentais na última década.

• O FinecoBank prevê receitas recorde em 2024 devido ao aumento das taxas.

• O lucro da Apollo no terceiro trimestre aumentou 12%, superando as estimativas.

• A Banca Progetto, propriedade da Oaktree, foi revistada no âmbito de uma investigação sobre fraude com fundos públicos.

• Os bancos em Espanha estão a oferecer uma moratória sobre os empréstimos às famílias e empresas afectadas pelas cheias.

• A Schroders foi atingida por importantes saídas de clientes e as acções estão a cair.

• A TP ICAP do Reino Unido reporta receitas recorde no terceiro trimestre graças à forte força global de corretagem.

• O hedge fund de Hong Kong, Zeal Asset, vai fechar e devolver dinheiro aos investidores.

• O MUFG do Japão contrata Raphael Charon para desenvolver o seu negócio de empréstimos diretos na EMEA.

• A China deu aprovação ao Morgan Stanley para abrir uma divisão local de futuros.

• Google rejeita alegação de fraude com cartão presente.

• Os EUA precisam de reprimir o fabricante chinês de chips SMIC, afirma um legislador republicano.

• Os lucros da Broadridge Financial superaram as expectativas, impulsionados pela força da sua divisão de tecnologia global.

• A GlobalFoundries prevê resultados optimistas para o quarto trimestre devido à forte procura por parte dos fabricantes de smartphones.

• A Gartner levanta previsões anuais para uma procura robusta numa importante divisão de investigação.

• A Emerson propõe comprar o restante da AspenTech por 15 mil milhões de dólares para aumentar o seu foco na automação.

Ações ontem após relatórios:
Palantir (PLTR) +23%
APO +7%
EMR +7%
VRTX +6%
TRI +4%
MPC +3%
PGR +3%
RACE -7%

Principais acontecimentos que poderão afectar os mercados na quarta-feira:
- Índices de actividade empresarial no sector dos serviços da EZ para Outubro, preços ao produtor para Setembro.
- Encomendas industriais alemãs para Setembro.
- PMI do setor de serviços dos EUA para outubro.

Notícias fundamentais

• Trump lidera as eleições nos EUA. E os republicanos provavelmente ocuparão o Senado. A batalha pela Câmara Baixa do Congresso ainda está em curso e aqui os Democratas têm uma oportunidade de recuperar o controlo. A New Yorker publicou material sobre como os americanos se estão
a preparar para uma segunda Guerra Civil. Tudo está como sempre.

• Harris foi apoiado por dinheiro ou por uma declaração pública de 83 multimilionários norte-americanos, Trump - 52, segundo a Forbes norte-americana, a 30 de outubro. As campanhas dos dois candidatos arrecadaram um total combinado de 2,62 mil milhões de dólares, de acordo com as estatísticas do Sistema Eleitoral Federal analisadas pelo grupo de investigação Open Secrets.

• Dados Económicos dos EUA (outubro):
S&P Composite PMI = 54,1 (anteriormente 54)
S&P Services PMI = 55 (anteriormente 55,2)
ISM Services PMI (outubro) = 56 (54,9 anterior)
O setor dos serviços dos EUA registou o seu crescimento mais rápido em mais de dois anos, - BBG.

• Dados económicos do Reino Unido (Outubro):
PMI Composto = 51,8 (anteriormente 52,6)
PMI dos Serviços = 52 (anteriormente 52,4)
Um terço dos bens e serviços do “cabaz de consumo” britânico entrou em deflação, que é o valor mais elevado desde a primavera de 2021, - BBG .
Isto fortalece o argumento para que o Banco de Inglaterra reduza as taxas de juro a 7 de Novembro.

• A coligação governamental do Chanceler Olaf Scholz poderá desmoronar-se já esta semana. Quando a reunião da chamada “comissão de coligação” – Deutsche Welle – se realizar no dia 6 de Novembro no Gabinete do Chanceler. A razão são as propostas do Ministro das Finanças, Christian Lindner, para ultrapassar a crise económica. Lindner quer reduzir os impostos para os alemães ricos e, ao mesmo tempo, reduzir a assistência social e os subsídios para os pobres.

• O organismo antifraude da União Europeia, OLAF, lançou uma investigação sobre uma lacuna que permite a países como a Turquia exportar petróleo russo sancionado para a UE sob uma marca diferente - Politico, citando duas fontes.

• A União Europeia e a Coreia do Sul vão cooperar no domínio da defesa - Deutsche Welle. O acordo foi alcançado numa reunião entre o Alto Representante da UE para os Negócios Estrangeiros e a Política de Segurança, Josep Borrell, e o Ministro dos Negócios Estrangeiros da República da Coreia, Cho Tae-yeol.

• O Primeiro-Ministro de Israel demitiu o Ministro da Defesa Galant. O ministro dos Negócios Estrangeiros, Israel Katz, será nomeado para o seu lugar.

• Um tribunal russo multou a Apple por não ter removido dois podcasts, noticiou a RIA.

• A Rússia lançou um foguetão Soyuz transportando dezenas de satélites, incluindo dois do Irão.