Os mercados continuaram a cair, avaliações das empresas, crescimento do iene e do dólar, declaração de Kamala Harris
Avaliações de mercado
• Os mercados bolsistas dos EUA tentaram estabilizar após uma queda épica de um dia, mas cederam no final do dia, quando os receios sobre potenciais ganhos da IA desvalorizaram a mega-capitalização e, portanto, todo o mercado na quarta-feira. O S&P 500 e o Nasdaq subiram durante a sessão, mas fecharam a cair 0,5% e 0,9%, respetivamente. O Dow Jones Industrial Average manteve-se firme e fechou 0,2% mais alto, e as ações de pequena capitalização também subiram à medida que os investidores procuravam valor longe das megacaps.
• A Tesla <TSLA.O> foi a única das chamadas 7 ações Magníficas a sair do buraco, terminando a subir 1,7% depois de perder mais de 12% na quarta-feira. A Alphabet <GOOGL.O>, a Apple <AAPL.O>, a Amazon <AMZN.O>, a Meta <META.O> e a Microsoft <MSFT.O> caíram, com lucros previstos para a próxima semana, assim como a líder de IA Nvidia, que irá reportar no final de agosto. A volatilidade aumentou em todos os mercados, conforme medido pelo CBOE Market Volatility Index <. VIX>, pelo ICE BofA Merrill Lynch Bond Market MOVE Index <. MOVE> e pelo Deutschebank FX Dollar Volatility Index <. DBCVIX>.
• O mercado bolsista dos EUA não conseguiu corrigir-se após o colapso de quarta-feira. Os ursos estavam novamente mais fortes. Embora a queda já não tenha ocorrido numa frente tão ampla. As ações de pequena capitalização (IWM) tiveram um bom desempenho e as ações de valor tiveram um bom desempenho. E isto é uma prova da continuação do mercado em alta e descreve a situação actual do mercado simplesmente como uma rotação de capital. De manhã, os futuros de índices de ações voltaram a subir ligeiramente. E o Bitcoin retornou acima dos 67 mil dólares.
• Os membros das empresas mudaram dramaticamente de ideias e começaram a vender acções das suas empresas ao ritmo mais rápido em pelo menos uma década. Apenas três sectores do S&P 500 – produtos de consumo básico, materiais e serviços públicos – apresentam um optimismo subjacente.
• As perdas decorrentes de falhas informáticas devido ao programa CrowdStrike ultrapassaram os 5 mil milhões de dólares. O CEO da CrowdStrike, George Kurtz, foi convocado para comparecer perante a Comissão de Segurança Interna da Câmara dos Representantes dos EUA.
• A Revolut recebeu uma licença bancária provisória no Reino Unido. Isto abre caminho para o próximo estágio de crescimento da empresa – Bloomberg. A licença completa permitirá em breve à Revolut, co-fundada pelo ucraniano Vlad Yatsenko, fornecer descobertos, empréstimos e produtos de poupança aos seus mais de 9 milhões de clientes no Reino Unido.
• A Nestlé reviu em baixa as suas previsões de vendas. Além disso, a empresa teve de abrandar o ritmo dos aumentos de preços à medida que os consumidores se tornaram mais frugais. “Há um desejo dos consumidores em procurar benefícios. Há pressão, especialmente no segmento de baixo rendimento”, disse o CEO da Nestlé, Mark Schneider, citado pela Reuters. Citou a América do Norte, a Europa e a China como regiões onde a Nestlé e algumas outras empresas de produtos de consumo estão a observar esta tendência. No ano passado a situação foi diferente. No primeiro trimestre de 2023, a Nestlé aumentou os preços em média 10%. Tais taxas não são observadas há mais de 30 anos. No entanto, isto quase não teve qualquer efeito no volume de vendas – os consumidores estavam dispostos a pagar mais.
• A fabricante de malas Hermes informou na quinta-feira que as vendas do segundo trimestre aumentaram 13%. Mostrando o apetite contínuo dos compradores ricos pelas suas luxuosas malas Birkin.
• As ações da Universal Music Group (UMG:AEX) caíram 24%. A receita de subscrições decepcionou no meio das preocupações dos investidores sobre o crescimento do streaming.
• A Amazon está a tentar desenvolver chips de inteligência artificial mais baratos e mais rápidos do que os da Nvidia . mantido em segredo, dizem os executivos da Amazon .
• Musk vai discutir investimento de 5 mil milhões de dólares em xAI com o conselho de administração da Tesla No início desta semana, durante a conferência telefónica de resultados da Tesla, Musk disse que o xAI seria "útil para avançar na direção totalmente autónoma e construir o novo centro de dados da Tesla". / Os cépticos dirão que Musk está a tentar financiar o seu xAI à custa da Tesla.
• Os ETFs da Nvidia Credit (NVDL, NVDU, NVDX) aumentam a exposição dos investidores no meio da turbulência tecnológica nos mercados - Reuters
• As ações da fabricante de Jeep Stellantis (STLA) caíram 8% após resultados dececionantes. Como os concorrentes das “Big Three” GM e Ford. A empresa sugeriu a possibilidade de abandonar uma ou mais das 14 marcas da gigante automóvel caso não consigam continuar a ser rentáveis. As ações da Ford (F) caíram ontem 18%
O lucro ajustado da fabricante automóvel no segundo trimestre ficou muito aquém das expectativas de Wall Street, uma vez que gastou mais dinheiro em reparações.
• A apreciação do iene provoca “liquidação generalizada” nos mercados. O impressionante ressurgimento do iene está a perturbar os mercados globais, elevando o yuan e transferindo ativos das ações japonesas para o ouro e o bitcoin, à medida que os investidores reavaliam as suas apostas alavancadas. Os investidores descarregaram freneticamente as apostas pessimistas de longa data no iene e/ou procuraram o porto seguro da moeda japonesa, estimulados por uma enxurrada de dados económicos fracos dos EUA, uma liquidação global de ações e especulações crescentes sobre uma taxa de juro do Banco do Japão aumenta na próxima semana, para não falar de um resgate sob a forma de uma intervenção monetária ágil por parte de Tóquio. O analista do IG, Tony Sycamore, disse que havia uma “parede de procura” de dólares de cerca de 152 ienes, que espera que se mantenha em vigor até quarta-feira da próxima semana, quando tanto o Banco do Japão como a Fed definirão a política. “Depois disso, todas as apostas estão canceladas.”
• As ações da Harley-Davidson (HOG) subiram 7%. A empresa superou as previsões dos analistas graças ao aumento das remessas e às melhores vendas das suas motos de última geração na América do Norte. A empresa anunciou também uma recompra de ações de mil milhões de dólares.
• A crescente pilha de caixa da Amazon prepara o terreno para o pagamento de dividendos Com uma pilha de caixa que deverá ultrapassar os 100 mil milhões de dólares este ano, as condições nunca foram mais favoráveis para a Amazon.com se juntar às suas colegas megacaps no lançamento de dividendos.
• O Banco do Japão e a Fed reunir-se-ão quase em simultâneo na próxima semana. A economia da China está a abrandar mais rapidamente do que os economistas e Pequim esperavam, e isso está a reflectir-se nos mercados de matérias-primas em toda a Ásia.
• O dólar também recebeu algum apoio macroeconómico devido ao crescimento mais rápido do que o esperado do PIB dos EUA nos dados divulgados ontem, dissipando os receios de que o crescimento económico possa sofrer uma paragem súbita. No entanto, o abrandamento das pressões sobre os preços mantém as apostas num corte da taxa da Fed em Setembro, com o dólar a enfraquecer face a moedas como o euro e a libra esterlina antes das negociações matinais na Europa. Há pouco que abala os mercados durante as horas europeias de dados económicos ou relatórios de lucros, mas os deflatores das despesas de consumo pessoal dos EUA (o medidor de inflação favorito da Fed) podem acrescentar ainda mais volatilidade antes do fim de semana.
• As bolsas chinesas caíram e os preços do minério de ferro e do petróleo vacilaram depois de o banco central do país ter cortado inesperadamente as taxas de juro de longo prazo, aumentando as preocupações sobre a segunda maior economia do mundo e os mercados asiáticos em geral . O Índice Composto de Xangai <. SEC> fechou no seu nível mais baixo desde 19 de fevereiro. O índice mais amplo de ações da Ásia-Pacífico fora do Japão, MSCI <.MIAPJ0000PUS>, fechou a cair 1,00%, enquanto o Nikkei do Japão <. N225> recuperou de uma queda de 3,28%. “Na China, não é realmente uma função do custo de capital, é uma função da procura (de) capital, que está a causar fraqueza económica no país, por isso houve uma reacção realmente sem brilho por parte das acções chinesas”, disse Jeff Schulze. , responsável de economia e estratégias de mercados da ClearBridge Investments.
• Ações de ontem após relatórios
AGORA +13%
RTX +8%
LUV +6%
AAL +4%
IBM +4%
ABBV +3%
HON -5%
F -18%
EW -31%
• Deckers Outdoor (DECK) +10%
Norfolk Southern (NSC) +7%
Skechers (SKX) +2%
As ações da DexCom (DXCM) caíram 37% nas negociações de pré-mercado após os lucros.
Principais eventos que podem impactar os mercados na sexta-feira:
- Relatórios ZM, Bristol Myers Squibb, Colgate Palmolive.
- Cerimónia de abertura dos Jogos Olímpicos de Paris.
- Relatório básico sobre o índice de preços PCE dos EUA para junho - prevê-se um aumento de 2,6% a/a.
Revisões Fundamentais
• O Índice de Clima Empresarial do Ifo da Alemanha desceu de 88,6 para 87,0. O crescimento para 88,9 era esperado.
• A economia dos EUA está a enfraquecer, mas continua a crescer.
- O PIB dos EUA cresceu no 2º trimestre em 2,8% y/y (esperava-se um crescimento de 2,0-2,1% y/y). A melhoria deve-se em grande parte a uma diminuição do deflator para 2,3%.
- As encomendas de bens de valor acrescentado caíram 6,6% face ao ano anterior (esperava-se um aumento de 0,3%)
- O número de pedidos iniciais de subsídio de desemprego diminuiu ligeiramente.
• O Banco Popular da China reduziu inesperadamente a taxa de juro anual de 2,5% para 2,3%. Este é o primeiro corte nesta taxa desde Agosto do ano passado e o maior declínio desde Abril de 2020. O PBOC também injectou 200 mil milhões de yuans (27,54 mil milhões de dólares) de liquidez no mercado através deste mecanismo.
Num outro sinal de aumento do apoio fiscal, o Ministério do Planeamento e das Finanças da China comprometeu-se na quinta-feira a fornecer mais subsídios para um programa governamental que visa impulsionar o consumo, incentivando os consumidores e as empresas a atualizar bens e equipamentos .
• “Decidi que o melhor caminho a seguir é passar o testemunho a uma nova geração. .
Obama não acredita que Kamala Harris possa derrotar Trump, por isso não a endossou - NY Post. Mais tarde, surgiu a informação de que Obama apoiaria Harris.
A vice-presidente Kamala Harris disse na quinta-feira que insta o primeiro-ministro israelita, Benjamin Netanyahu, a alcançar um cessar-fogo com o Hamas em breve,
para que dezenas de reféns mantidos por militantes na Faixa de Gaza desde 7 de outubro possam regressar a casa.
“O que aconteceu em Gaza nos últimos nove meses é devastador. Imagens de crianças mortas e pessoas desesperadas e famintas a correr em busca de segurança, por vezes deslocadas pela segunda, terceira ou quarta vez”, disse Harris. “Não podemos desviar o olhar destas tragédias. Imagens de crianças mortas e pessoas desesperadas e famintas a correr em busca de segurança, por vezes deslocadas pela segunda, terceira ou quarta vez”, disse Harris.
• A China planeia emitir 41 mil milhões de dólares em obrigações para incentivar os gastos dos consumidores. Cerca de metade da emissão de obrigações planeada será utilizada para apoiar a devolução de bens de consumo - Reuters.
• As autoridades eslovacas querem a sua própria lei sobre os “agentes estrangeiros”: a UE alertou para as consequências. Esta lei exigiria que as organizações não governamentais que recebem financiamento do estrangeiro se identificassem como “organizações apoiadas pelo estrangeiro”.
• A UE não apoiou a Hungria e a Eslováquia na luta pelo petróleo russo - FT. As tentativas da Hungria e da Eslováquia de envolver a União Europeia numa disputa com a Ucrânia sobre o petróleo russo falharam. A Comissão Europeia abrandou o seu pedido de pressão sobre o governo ucraniano com um apelo ao levantamento das sanções contra a empresa russa Lukoil.
• A primeira-ministra italiana, Giorgia Meloni, realizará uma visita oficial nos dias 27 e 30 de julho - Ministério dos Negócios Estrangeiros da China.
• Os EUA rejeitam as negociações do G-20 sobre um imposto global sobre os multimilionários. O Brasil está a liderar a luta para que os super-ricos paguem 2% da sua riqueza anualmente em impostos sobre o rendimento. “A política orçamental é muito difícil de coordenar globalmente e não vemos a necessidade nem acreditamos que seria prático tentar negociar um acordo global sobre esta questão”, disse Yellen.
O 1% mais rico da população acumulou 42 biliões de dólares em novas riquezas ao longo da última década, quase 36 vezes mais do que todos os 50% mais pobres da população mundial, de acordo com uma análise da Oxfam divulgada na quinta-feira antes de uma reunião de ministros das finanças.
Os multimilionários pagam agora o equivalente a 0,3% da sua riqueza em impostos, segundo um relatório do economista francês Gabriel Zucman encomendado pelo Brasil. O relatório estima que um imposto de 2% arrecadaria entre 200 mil milhões e 250 mil milhões de dólares por ano em todo o mundo junto de cerca de 3.000 pessoas, dinheiro que poderia financiar serviços públicos como a educação e os cuidados de saúde, bem como a luta contra as alterações climáticas.