Manipulações da Freedom Finance sob a supervisão de agências governamentais dos EUA

PONTOS CHAVE

• A Freedom Holding, sediada no Cazaquistão, está ajudando oligarcas russos a contornar sanções e lavar dinheiro, de acordo com um relatório da Hindenburg Research.
• A corretora on-line de US$ 4,6 bilhões tem uma empresa offshore em Belize que, segundo Hindenburg, está sendo usada para lavagem de dinheiro.
• As ações da Freedom caíram ligeiramente na terça-feira, mas subiram acentuadamente nos últimos anos.
• Falha ao arquivar retornos trimestrais e anuais com o NASDAQ.

A Hindenburg Research, uma conhecida vendedora a descoberto, está vendendo ativamente ações da Freedom Holding Corp. (Nasdaq: FRHC), uma corretora on-line de US$ 4,6 bilhões com sede no Cazaquistão.

liberdade holding corp. foi fundada em Moscou em 2008 e depois se mudou para o Cazaquistão e listada na Nasdaq em 2019. Desde a invasão da Ucrânia pela Rússia no início do ano passado, as sanções dos EUA cortaram severamente os laços entre os bancos e empresas dos EUA e da Rússia. A Freedom vendeu seus negócios na Rússia.

Mas de acordo com um relatório da Hindenburg Research na terça-feira, esses laços permanecem próximos e a venda foi uma farsa.

“Descobrimos que a Freedom ainda está fazendo negócios no mercado russo e que a empresa desconsidera abertamente as sanções, bem como as regras antilavagem de dinheiro (AML) e conheça seu cliente (KYC)”, escreveu a Hindenburg Research.

As ações da Freedom Holding caíram cerca de 3,3% na terça-feira. O relatório Hindenburg vem um dia depois que a Freedom alertou que a Nasdaq havia emitido um aviso de não conformidade devido à falha em arquivar seu relatório trimestral de ganhos para o período encerrado em 30 de junho. 

No último relatório anual da Freedom Holding, a empresa disse que a receita para o ano encerrado em 31 de março foi de US$ 795,7 milhões, um aumento de mais de 100% em relação aos dois anos anteriores.

O crescimento da empresa, de acordo com a Hindenburg Research, baseou-se na evasão de sanções, inclusive por parte do Escritório de Controle de Ativos Estrangeiros do Departamento do Tesouro dos Estados Unidos, ou OFAC. A Hindenburg Research enfatizou que a Freedom reconheceu à Comissão de Valores Mobiliários que "prestou serviços de corretagem a certos indivíduos e entidades sujeitos às sanções da OFAC, da União Européia e do Reino Unido".

Problemas com a Freedom Holding

A empresa disse que soube de entrevistas com vários ex-funcionários que o dinheiro do cliente estava fluindo dos escritórios da Freedom na Rússia e no Cazaquistão por meio de uma "entidade belizenha de propriedade privada do CEO da Freedom". Os registros da Comissão de Valores Mobiliários dos EUA mostram que a entidade representou 60% das taxas e comissões da Freedom no ano encerrado em 31 de março.

O CEO da Freedom, Timur Turlov , é um dos homens mais ricos do Cazaquistão, apesar de ter sido sancionado pela Ucrânia por seus laços financeiros com a Rússia.

Um ex-alto gerente disse à Hindenburg Research que a lavagem de dinheiro é desenfreada na Rússia. Quanto aos padrões de conformidade, Hindenburg disse que um ex-funcionário os descreveu como "literalmente nada".

“Apenas traga seu dinheiro. Não há nenhuma fonte de renda, nenhuma fonte de fundos. Sem ZSK. Nada ”, cita a empresa um ex-funcionário. “A melhor parte é que ela viola quase todas as leis antidinheiro e de financiamento do terrorismo de todos os países. Eles poderiam trazer dinheiro. Eu vi pessoalmente malas com US$ 2,5 milhões que o cliente trouxe em dinheiro.”

A filial de Belize da FFIN Belize foi criada apenas quatro meses depois que os EUA impuseram sanções à Rússia em 2014. Essas sanções, desencadeadas pela invasão da Crimeia pela Rússia, criaram problemas para os negócios da Freedom, de acordo com a Hindenburg Research.

Um arquivamento da Freedom SEC de 2014 afirma que o FFIN de Belize foi projetado para "fornecer acesso mais fácil aos mercados de valores mobiliários dos EUA do que uma empresa russa ou cazaque poderia fornecer".

Um porta-voz da Freedom baseado nos EUA disse à CNBC que as alegações da Hindenburg Research são "infundadas".

"A Freedom Holding e suas subsidiárias continuam a fornecer todas as informações relevantes aos reguladores e investidores, que podem revisar nosso Formulário 10-K recentemente arquivado e ... demonstrações financeiras auditadas em nosso site", disse um porta-voz.

As ações da Freedom aumentaram nos últimos anos, mais de oito vezes desde o final de 2018, em grande parte não controladas por conflitos globais. A empresa reportou um lucro líquido de US$ 205,6 milhões no ano fiscal de 2023, com cerca de 79% proveniente de operações no Cazaquistão.

No dia anterior, houve um atraso no envio de relatórios para a Nasdaq

ALMATY, Cazaquistão e NOVA YORK, 14 de agosto de 2023 -- ( BUSINESS WIRE ) -- Freedom Holding Corp. (doravante denominada “Companhia”) (Nasdaq: FRHC), uma empresa financeira multinacional diversificada, anunciou hoje que em 11 de agosto de 2023, a Empresa recebeu uma carta (“Carta de Descumprimento”) da Nasdaq Stock Market Departamento de Qualificação de Listagem (“Nasdaq”), ao declarar que a Empresa não estava em conformidade com a Regra de Listagem 5250(c)(1) da Nasdaq (“Regra de Listagem da Nasdaq”) como resultado do arquivamento tardio de uma declaração trimestral no Formulário 10-Q para o trimestre encerrado em 30 de junho de 2023 (“10-Q para junho de 2023”), a Securities and Exchange Commission ("SEC").

A Carta de Descumprimento prevê que, de acordo com as regras da Nasdaq, a Empresa agora tem 60 dias corridos, ou até 10 de outubro de 2023, para apresentar à Nasdaq um plano para recuperar a conformidade com a listagem da Nasdaq. Se o plano da Empresa for aceito, a Nasdaq pode dar à Empresa até 180 dias ou 5 de fevereiro de 2024 para que a Empresa restaure a conformidade. Se a Nasdaq não aceitar o plano da Empresa, a Empresa terá a oportunidade de recorrer da decisão ao Painel de Audiência da Nasdaq de acordo com a Norma de Listagem 5815(a) da Nasdaq. A Carta de Descumprimento não afeta diretamente a listagem das ações ordinárias da Companhia no mercado de capitais Nasdaq.

O atraso na apresentação da declaração anual da Empresa no Formulário 10-K para o exercício encerrado em 31 de março de 2023, arquivado em 3 de agosto de 2023, resultou na redução do tempo disponível para a Empresa preparar o relatório de junho de 2023. P. A empresa está trabalhando arduamente para concluir o trabalho necessário para o arquivamento do 10-Q de junho de 2023 e espera arquivar o 10-Q de junho de 2023 junto à SEC o mais rápido possível dentro do período de 60 dias para restaurar a conformidade com o Nasdaq Regras de Listagem.