Visión fundamental de la economía global, reorganizaciones de Trump, noticias de la empresa

Noticias bursátiles

• El precio de Bitcoin BTC superó los 81 mil dólares por primera vez en la historia. El dólar se fortalece frente al yen y el oro por la mañana. El fortalecimiento del yen ejerce presión sobre los precios de los bonos del gobierno estadounidense. Los datos de inflación se publicarán el miércoles y pueden superar las expectativas debido al bajo efecto de base de hace un año.

• En Asia, las operaciones fueron tranquilas ya que los inversores siguen insatisfechos con el último paquete de políticas de China, que se ha centrado en gran medida en los canjes de deuda y poco en el estímulo directo. Los analistas creen que Beijing quiere mantener su pólvora seca en caso de que el presidente electo Trump implemente sus aranceles propuestos del 60 por ciento, pero eso sólo extendería la espera por semanas o meses. La necesidad de actuar quedó subrayada por los datos de inflación publicados durante el fin de semana, que mostraron que los precios al consumidor en China aumentaron sólo un 0,3% interanual hasta octubre, mientras que los precios al productor cayeron un 2,9% interanual mientras China continuaba exportando deflación. . Ahora, este viernes, la atención se centrará en las ventas minoristas y la producción industrial en busca de un indicio de que las políticas de Beijing están ganando impulso. La caída del 1,3% de las acciones chinas de primera línea sugiere que las esperanzas no eran particularmente altas.

• En Japón, los inversores están esperando a ver si el Primer Ministro Ishiba permanecerá en el poder después de las elecciones parlamentarias de hoy. La suposición general es que sobrevivirá, aunque esto le presenta la difícil tarea de dirigir un gobierno minoritario. Un giro adicional de los acontecimientos se produjo cuando Yuichiro Tamaki, el jefe del partido de oposición japonés que había surgido como un potencial candidato a la presidencia en el parlamento, afirmó que un informe sensacionalista sobre su relación extramatrimonial con una modelo era "en gran medida cierto". Semejante incertidumbre política está dificultando la vida del Banco de Japón, que considera si aumentará las tasas el próximo mes. Las opiniones de su última reunión mostraron que algunos miembros ya desconfiaban de la volatilidad del mercado, y eso fue antes de la victoria de Trump.

• Los mercados ven menos margen para una mayor flexibilización agresiva por parte de la Reserva Federal, dado que las políticas declaradas por Trump, si se implementan plenamente, probablemente ejercerían presión al alza sobre la inflación y los rendimientos de los bonos. La probabilidad implícita de un recorte de tipos en diciembre ha vuelto al 66% desde el 80% antes de las elecciones, y el recorte de enero ahora se considera un recorte de tipos externo. JPMorgan, por ejemplo, cree que el ciclo de flexibilización de la Reserva Federal terminará en el 3,5%, no en el 3,0%.

• Los datos de precios al consumidor de EE.UU. se publicarán el miércoles, y si la cifra básica supera el pronóstico en un 0,3%, será otro golpe a las esperanzas de flexibilización monetaria en diciembre. Todo esto contribuyó al crecimiento del dólar estadounidense frente al yen en un 0,5% hasta 153,40, mientras que el euro se mantuvo en 1,0725 dólares.

• La situación política en Europa no estaba más clara cuando el Canciller alemán Scholz dijo que estaba dispuesto a someter la cuestión de la confianza a votación en el parlamento antes de Navidad, allanando el camino para elecciones anticipadas.

• Estados Unidos está pidiendo a la empresa taiwanesa Taiwan Semiconductor Manufacturing que deje de suministrar chips avanzados utilizados en aplicaciones de inteligencia artificial a clientes chinos - Reuters.

• El iPhone 15 de Apple se convirtió en el teléfono inteligente más vendido del mundo en el tercer trimestre de 2024. El segundo y tercer lugar también lo ocuparon los productos de Apple: iPhone 15 Pro Max y iPhone 15 Pro, respectivamente.

• Las empresas extranjeras sacaron más dinero de China el último trimestre. Eso sugiere que algunos inversores siguen siendo pesimistas incluso cuando Beijing implementa medidas de estímulo destinadas a estabilizar el crecimiento.

• La empresa de criptomonedas en quiebra FTX presentó 23 demandas el viernes contra Anthony Scaramucci, su fondo de cobertura SkyBridge Capital y otros, incluidos Crypto-com y el grupo de presión Fwd.us, respaldado por Mark Zuckerberg. Las demandas son un intento de recuperar dinero de los acreedores de FTX tras el colapso de la empresa.

• El Banco de Japón espera mantener su objetivo de inflación en el 2%. Incluso si el cambio climático causa shocks a largo plazo en los futuros movimientos de precios, dijo el presidente del Banco, Kazuo Ueda.

• El último informe mensual de ventas minoristas antes de la temporada de compras navideñas se publicará el jueves.
Los economistas estiman que las ventas minoristas aumentaron un 0,3% en octubre respecto al mes anterior. También se espera que el grupo de control, que excluye varias categorías volátiles como la gasolina y que pesa directamente sobre el PIB, aumente un 0,3%. Antes de la publicación, varios rastreadores indican que el cuarto trimestre ha tenido un fuerte comienzo en cuanto a crecimiento económico. El rastreador GDPNow de la Reserva Federal de Atlanta pronostica actualmente un crecimiento económico de Estados Unidos del 2,5%.

• Goldman Sachs Economics Research sobre la industria automovilística china: Trump planea imponer aranceles elevados a los automóviles procedentes de China.
Los fabricantes de automóviles chinos son prácticamente independientes del mercado estadounidense: en 2024, Estados Unidos representó sólo el 2,4% de las exportaciones de automóviles.
Los analistas de Goldman Sachs tienen una perspectiva positiva para BYD y una perspectiva negativa para SAIC.

• Kashkari (Fed) dice que una economía fuerte podría significar recortes de tasas menores - Bloomberg.

• Las promesas arancelarias de Trump han dejado a los minoristas que importan muchos productos con una "nueva realidad". Marcas de moda y ropa, desde Steve Madden hasta Under Armour, elf Beauty y Ralph Lauren, se están preparando.

• Toyota busca aumentar la producción en China, lo cual es un elemento clave de la estrategia. La estrategia de Toyota difiere de la de otros fabricantes de automóviles globales, incluidos los japoneses, que están recortando la producción o trasladando sus empresas fuera de China.

• OpenAI está perdiendo a otra destacada investigadora de seguridad, Lilian Weng. Anunció el viernes que dejaría la startup.

• Booking Holdings (BKNG) está planificando cambios organizativos y recortes de empleo como parte de una serie de medidas. Dirigido a liberar recursos y reducir costes operativos.

• Desde la elección de Trump, los diferenciales de los bonos corporativos estadounidenses han caído a sus niveles más bajos desde 1998. Esta es una señal de la creciente confianza de los inversores en la economía estadounidense y en un contexto de crecientes otros riesgos.

• Enphase Energy (ENPH) despedirá al 17% de su fuerza laboral y pagará hasta 20 millones de dólares. La compañía, que está luchando contra el deterioro del mercado solar doméstico en Europa, se centrará en la fabricación por contrato en cuatro sitios existentes, dos en Estados Unidos. , uno en India y otro en China.

• Las acciones de Tesla (TSLA) cerraron en su nivel más alto en 2 años. La gran apuesta de Musk por Trump dio sus frutos.

• Boeing (BA) está cerca de cerrar un acuerdo de financiación para ayudar al proveedor Spirit Aero. Spirit AeroSystems y Boeing están cerca de llegar a un acuerdo de financiación que proporcionaría un salvavidas en efectivo al proveedor de Boeing en dificultades, dice una fuente.

• Salesforce (CRM) planea contratar más de 1.000 trabajadores para vender su nuevo producto generativo: un agente de inteligencia artificial - Bloomberg

Eventos clave que podrían afectar a los mercados el lunes:
- Discurso de Elizabeth McCall, miembro de la junta del BCE.

Noticias fundamentales

• Trump y Putin hablaron por teléfono el jueves 7 de noviembre - WP. Discutieron la situación en Ucrania.
Trump aconsejó a Putin que no intensificara la acción militar en Ucrania, recordando la importante presencia militar estadounidense en Europa.
Los presidentes "discutieron el objetivo de la paz en el continente europeo y Trump expresó interés en nuevas conversaciones para discutir una rápida resolución de la guerra en Ucrania".
El gobierno ucraniano fue informado de la llamada y no se opuso a que se llevara a cabo la conversación, dijeron dos personas familiarizadas con la situación.

• Los republicanos Nikki Haley y Mike Pompeo no trabajarán en la futura administración de Donald Trump, escribió Trump en su página de la red social Truth Social. El Wall Street Journal cree que Trump le ha guardado un rencor particular a Haley desde que ella lo desafió en las primarias republicanas y se convirtió en su oponente final.

• Mike Rogers está siendo considerado para el puesto de Secretario de Defensa de Estados Unidos. El congresista de Alabama Mike Rogers, presidente del Comité de Servicios Armados de la Cámara de Representantes, está siendo considerado para el puesto de secretario de Defensa en la administración entrante de Trump.

• Estados Unidos está considerando declarar un estado de emergencia para la deportación masiva de inmigrantes - WSJ.

• Trump va a eludir la ley introducida durante el gobierno de Biden que complica el proceso de retirada de Estados Unidos de la OTAN. La decisión de retirar a un país de la OTAN debe ser aprobada por dos tercios de los votos del Senado o autorizada por una ley del Congreso. Trump puede intentar aprovechar la Cláusula de Política Exterior del Presidente.

• Se ha completado el recuento de votos en las elecciones presidenciales en Estados Unidos. Trump gana con 312 votos frente a los 226 de Harris. Ganó los (!) siete estados indecisos (una derrota y un fracaso para los demócratas). Los republicanos también tienen mayoría en el Senado y lideran la lucha por la Cámara de Representantes.
Qatar pide a los líderes de Hamás que se retiren tras la presión de Estados Unidos.

• La potencia rica en gas alberga la oficina política de Hamás en su capital, Doha, desde 2012, cuando la guerra civil en Siria le obligó a abandonar su base en Damasco y EE.UU. pidió a Qatar que abriera un canal de comunicación con el grupo palestino.

• Trump tiene la intención de cortar los lazos entre Rusia, China, Irán y Corea del Norte - The Hill.

• Según el New York Times, el equipo de transición de Trump está formulando propuestas para retirarse del acuerdo climático de París. Se trata de crear muchas más oportunidades de perforación y minería de las que actualmente se permiten.

• Trump invitó al jefe proteccionista Lighthizer a encabezar la política comercial de EE.UU. - FT. Las cosas se pusieron tensas en Beijing.

• Trump puede encontrar una manera de retirar a Estados Unidos de la OTAN - Politico. El presidente electo de Estados Unidos, Donald Trump, es un conocido escéptico de la OTAN y ha hecho repetidas declaraciones sobre la posible retirada de Estados Unidos de la Alianza. Hace un año, Estados Unidos aprobó una ley según la cual esto requeriría el consentimiento del Congreso, pero el republicano pudo encontrar una manera de evitarlo, citando los poderes presidenciales en materia de política exterior.

• Trump mantuvo una conversación telefónica con el jefe de la Autoridad Palestina, Mahmoud Abbas, por primera vez desde 2017 - Axios. En 2017, Trump reconoció a Jerusalén como la capital de Israel y trasladó allí la embajada de Estados Unidos, tras lo cual se interrumpieron los contactos entre los políticos.

• Las posibilidades de los demócratas de ganar las elecciones se vieron socavadas por el retraso de Biden, - Nancy Pelosi. “Si el presidente se hubiera ido antes, podría haber otros candidatos en la carrera. Esperaba que se negara y que el partido celebrara primarias para reemplazarlo. Ahora tenemos que vivir con ello.

• El jefe de la Comisión Europea propuso a Trump sustituir el gas de la Federación Rusa por gas estadounidense. Europa todavía recibe un gran volumen de gas natural licuado de la Federación de Rusia, señaló la jefa de la Comisión Europea, Ursula von der Leyen. “¿Por qué no reemplazarlo con GNL estadounidense, que es más barato para nosotros y reduce nuestros precios de energía?”

• El crecimiento de los precios en China se mantiene cerca de cero mientras persiste la deflación. La inflación al consumidor de China fue anémica en octubre mientras que los precios de fábrica continuaron cayendo, lo que sugiere que la última ronda de estímulo gubernamental está lejos de ser suficiente para liberar a la economía de su deflación.