Los mercados se disparan por retrasos arancelarios, revisiones corporativas y noticias geopolíticas
Últimas noticias del mercado de valores
• La decisión de Trump de retrasar la introducción de aranceles elevados para 75 países (para ellos, solo queda el 10%) ha provocado un aumento del entusiasmo en el mercado. Los índices bursátiles estadounidenses se dispararon como un cohete.
El Nasdaq 100 tuvo su mayor ganancia en un día desde 2001 (+12%). Por cierto, en ese momento estaba en un mercado bajista y el crecimiento se debió a la eliminación de posiciones cortas.
Por la mañana, los futuros de los índices bursátiles estadounidenses cayeron un 1%, una corrección normal después del repunte de ayer del 8-12%.
Los precios del petróleo subieron a 61-65 dólares.
El oro vuelve a cotizar a 3.140 dólares. Bitcoin probó los $82 mil
• Las acciones asiáticas y los futuros de acciones europeas subieron el jueves, sumándose a un repunte en alivio provocado por un retraso de 90 días en la mayoría de los nuevos aranceles estadounidenses, pero el cambio de política no se extendió a China, donde una creciente guerra comercial estaba augurando más problemas para los mercados.
De hecho, el dólar tuvo dificultades para mantener las ganancias obtenidas durante la noche, en particular frente al yen y el franco suizo, valores refugio, y los futuros de las acciones estadounidenses cayeron después de un breve aumento inicial en lo que podría ser una posible advertencia de una menguante confianza de los inversores en la economía estadounidense.
• Como dicen los economistas de JP Morgan, esto es “sólo el final del principio” y la guerra comercial de Estados Unidos está lejos de terminar.
Los índices de Wall Street registraron su mayor ganancia porcentual diaria en una década, impulsados por el alivio de que el comercio global ya no estaría completamente cerrado luego de la última marcha atrás del presidente estadounidense Donald Trump sobre los aranceles.
Pero el enfrentamiento entre las dos potencias comerciales mundiales ha cambiado drásticamente: Trump ha asestado un golpe directo a China al aumentar los aranceles a las importaciones chinas al 125%, frente al 104% que entró en vigor el miércoles. China ha aumentado los aranceles adicionales sobre los productos estadounidenses al 84% y ha impuesto restricciones a 18 empresas estadounidenses.
Por el contrario, Vietnam, un gran beneficiario de la estrategia "China Más Uno" de los fabricantes globales para diversificar las cadenas de suministro, dijo el jueves que había llegado a un acuerdo con Estados Unidos para iniciar conversaciones sobre un pacto comercial.
• Las acciones chinas abrieron con una nota positiva el jueves, con el índice Hang Seng de Hong Kong subiendo un 4% incluso cuando el yuan cayó a su nivel más bajo en más de 17 años. Algunos analistas atribuyen el aumento a las esperanzas de conversaciones entre las dos economías más grandes del mundo, así como al apoyo a los mercados y a la economía por parte de Beijing.
• La venta masiva de bonos también se estabilizó el jueves ya que los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense disminuyeron después de que las fuertes ventas en sesiones anteriores reavivaron los temores de inestabilidad en el mercado de bonos más grande del mundo.
• Trump: Con el tiempo, consideraré la posibilidad de eximir a algunas empresas estadounidenses del pago de aranceles. Lo más probable es que se trate de Apple.
• Amazon cancela algunos productos procedentes de China tras los aranceles. Se avecinan cierres de fábricas en China y aumento del desempleo. Beijing no tiene forma de responder: llegar a un acuerdo con Trump o iniciar una agresión contra Taiwán (aunque anteriormente hablaron de estar listos para 2027).
• DAL ha comunicado a Airbus que no pagará impuestos sobre los aviones nuevos. Esto será una pérdida para Airbus.
• Google ha añadido un asistente de inteligencia artificial a su servicio Hojas de cálculo. Debe activar las funciones en el menú de IA Generativa en el sitio web de Workspace y luego Gemini lo ayudará a crear automáticamente fórmulas complejas, generar textos, realizar análisis de datos, clasificar información y proporcionar generalizaciones.
• Goldman Sachs inicialmente previó más pérdidas de acciones y una recesión, pero luego retiró su pronóstico.
Los economistas del banco esperaban que los aranceles de Trump profundizaran la recesión y provocaran una caída de los mercados bursátiles. Históricamente, las recesiones suelen ir acompañadas de mayores caídas en los precios de las acciones y mayores recortes en las tasas de la Reserva Federal.
Pero después de que Trump suspendió los aranceles durante 90 días, retiraron su pronóstico.
• Las reservas mundiales de uranio podrían agotarse en 2080 si la demanda de energía nuclear continúa creciendo. El mundo debe realizar inmediatamente inversiones significativas en la minería de uranio para satisfacer la creciente demanda de energía nuclear. - Un informe de la Agencia para la Energía Nuclear y el Organismo Internacional de Energía Atómica./ Normalmente, estos pronósticos a largo plazo son una tapadera para conseguir dinero.
• El 7 de abril, Strategy (MSTR) presentó el Formulario 8-K ante la SEC, indicando que si el precio de BTC continúa cayendo, la empresa podría verse obligada a comenzar a vender BTC de su balance para saldar deudas.
• Binance, el exchange de criptomonedas más grande del mundo, ha lanzado una nueva función. Los usuarios podrán comprar monedas a través de Apple Pay o Google Pay.
• VanEck: Están surgiendo señales tempranas de que BTC está evolucionando desde un activo especulativo a un instrumento monetario funcional.
Especialmente en economías que buscan eludir el dólar y reducir la dependencia de los sistemas financieros liderados por Estados Unidos.
• Los puertos de EE.UU. se congestionan con automóviles importados tras el aumento de aranceles.
Algunos puertos ya están al máximo de su capacidad y en pocas semanas la situación de los atracaderos podría volverse crítica, informa FT.
• El SP500 entra en una zona donde los inversores a largo plazo querrán comprar, afirma Goldman Sachs.
• El Banco de Lituania multó a Revolut con 3,5 millones de euros, pero no encontró ninguna evidencia de lavado de dinero, respondió el servicio de prensa de Revolut en un comentario escrito.
Los comentarios solo se refieren a mejorar los sistemas de control. La multa asciende a tan sólo el 0,38% de los ingresos anuales de la empresa (929 millones de euros), aunque la ley permite multas de hasta el 10%.
• Los inversores en ETF de crédito perdieron 25.700 millones de dólares la semana pasada. Esta es la mayor pérdida en la historia para este grupo - FT.
Los vendedores en corto ganan 159.000 millones de dólares en seis días mientras las acciones caen - Bloomberg
• La escalada de la guerra comercial ha provocado que la bolsa estadounidense caiga más de un 10%. La mayor caída del mercado desde 2022.
• El jefe del Tesoro estadounidense no descartó la exclusión de las acciones chinas de las bolsas estadounidenses. La decisión depende de Trump-Bessent.
• El yuan chino cerró en su nivel más bajo en 17 años. Reaccionando a la creciente guerra comercial con EE.UU., alimentada por Donald Trump.
Bessent insta a China a no devaluar el yuan
Durante el primer mandato de Trump, el banco central de China debilitó activamente el yuan frente al dólar para suavizar el golpe de los aranceles a la economía, y esto irritó a Trump.
• Bessent: "Espero que el mercado de bonos se calme. No creo que haya nada sistémico en desapalancarlo. La desregulación debería permitir a los bancos comprar más bonos del Tesoro".
• OpenAI está considerando adquirir la startup io Products. Fue fundada por el ex director de diseño de Apple, Jony Ive, y el CEO de OpenAI, Sam Altman. El acuerdo podría valer al menos 500 millones de dólares, según The Information.
• Google (GOOG) paga dinero extra a sus empleados para evitar que se unan a la competencia - Business Insider La empresa se ve obligada a utilizar condiciones “agresivas” para retener a los especialistas.
• AMG Critical Minerals ha aprobado la construcción de una planta de producción de cromo en New Castle, EE.UU. ¿Ha comenzado el traslado de la producción a los EE.UU.?
AMG Critical Materials NV es una empresa metalúrgica holandesa especializada en la producción de metales especiales, productos metalúrgicos de ingeniería y hornos de vacío.
• Arabia Saudita anuncia el descubrimiento de 8 nuevos yacimientos de petróleo y gas - SPA.
• Google (GOOGL) ha presentado su último chip de inteligencia artificial, el Ironwood TPU, diseñado para mejorar las capacidades de inferencia.
Disponible en dos configuraciones, el chip tiene como objetivo acelerar el procesamiento de modelos de IA en centros de datos, satisfaciendo la creciente demanda de infraestructura de IA.
• La administración Trump revocó licencias especiales a BP y Shell para proyectos de gas en Venezuela, lo que impactó la economía de Trinidad y Tobago. La decisión es consistente con los esfuerzos de Estados Unidos para aislar a Venezuela y sigue acciones similares contra otras empresas.
• La revocación de licencias afecta proyectos críticos para las exportaciones de GNL de Trinidad, valoradas en 3.600 millones de dólares.
• Peabody Energy (BTU) está revisando su acuerdo para adquirir las operaciones de carbón de Anglo American después de un incendio en una mina australiana.
El incidente ha llevado a Peabody a reconsiderar sus opciones mientras continúa las conversaciones con Anglo American para evaluar el impacto.
• Un juez federal desestimó una demanda colectiva contra Bristol Myers Squibb (BMY) que acusaba a la compañía de mantener un monopolio sobre su medicamento contra el mieloma múltiple Pomalyst.
El tribunal dictaminó que los demandantes no pudieron demostrar una violación antimonopolio, lo que permitió a Bristol Myers continuar operando sin obstáculos legales.
• Las acciones de Apple (AAPL) continúan cayendo a medida que China aumenta los aranceles sobre los productos estadounidenses.
• Walmart (WMT) mantuvo su pronóstico de crecimiento de ventas a pesar de la incertidumbre arancelaria. La empresa planea navegar en el desafiante entorno centrándose en inversiones estratégicas y manteniendo la flexibilidad operativa.
• Las acciones farmacéuticas caen tras el anuncio de Trump de aranceles "grandes" para la industria
• Las entregas de Volkswagen en el primer trimestre aumentaron un 1,4%, impulsadas por casi todos los mercados. En el primer trimestre, Volkswagen entregó 2,13 millones de vehículos.
• Trump: El mercado de bonos es una belleza. He estado siguiendo el mercado de bonos. Recordemos que el rendimiento de los bonos del gobierno estadounidense a 10 años primero cayó al 3,9% anual, luego se disparó al 4,5% y ahora está en el 4,3%.
• Trump: Con el tiempo, consideraré eximir a algunas empresas estadounidenses del pago de aranceles. Lo más probable es que estemos hablando de Apple.
• El informe de inflación de marzo en Estados Unidos se publicará el jueves, aunque es probable que tenga menos importancia para los mercados ya que los datos cubren principalmente el período anterior a la última ronda de grandes aranceles de Trump.
Sin embargo, la sorpresa positiva podría resultar negativa, dado que sólo sería un precursor de los fuertes aumentos de precios que se producirán cuando los aranceles se implementen plenamente.
Eventos clave que podrían afectar a los mercados el jueves:
- Noticias sobre aranceles.
- Datos de inflación de EE.UU. (marzo).
Reseñas fundamentales actuales
• Trump: “Debido a la falta de respeto que China ha mostrado hacia los mercados mundiales, por la presente aumento el arancel impuesto a China por Estados Unidos de América al 125%, con efecto inmediato. En algún momento, ojalá en un futuro próximo, China se dará cuenta de que los tiempos de robar a Estados Unidos y a otros países ya no son sostenibles ni aceptables. Por otro lado, y considerando que más de 75 países han solicitado a representantes de Estados Unidos, incluyendo el Departamento de Comercio, el Departamento del Tesoro y la Oficina del Representante Comercial de Estados Unidos, que negocien una resolución de los asuntos en discusión con respecto al comercio, las barreras comerciales, los aranceles, la manipulación cambiaria y los aranceles no monetarios, y que estos países, a instancias mías, no han tomado ninguna medida de represalia contra Estados Unidos, he autorizado una PAUSA de 90 días y una reducción sustancial del arancel recíproco durante ese período. ¡Gracias por su atención a este asunto!
• China confía en que ganará la guerra comercial con EE.UU. y dice que "luchará hasta el final" - The Economist.
• Estados Unidos está planeando un posible conflicto con China, - NYT.
• China ha publicado un libro blanco sobre las relaciones comerciales y económicas con Estados Unidos.
China pide diálogo con EEUU para resolver disputas comerciales: Xinhua.
Según previsiones preliminares, el volumen del comercio entre China y EEUU podría disminuir un 80%, afirma el director de la OMC.
• La decisión de China de imponer aranceles del 84% a los productos estadounidenses:
Para los consumidores:
- Los precios subirán: los productos procedentes de EE.UU. (automóviles, equipos, alimentos) serán más caros.
- Menos opciones: Algunas marcas estadounidenses podrían abandonar el mercado.
Para comerciantes y empresas:
- Menos exportaciones: las empresas estadounidenses podrían reducir las ventas en China, lo que afectará los ingresos.
- Volatilidad del mercado: Las crecientes tensiones crean incertidumbre para el comercio mundial.
- Cambio en la oferta: las empresas pueden buscar nuevos mercados y proveedores.
• La UE impone aranceles a productos estadounidenses por valor de 21.000 millones de euros. Los nuevos aranceles afectarán a la soja, el pollo y las motocicletas y entrarán en vigor en etapas a partir del 15 de abril. La decisión se produjo en respuesta al arancel anterior del 25% que impuso Estados Unidos al acero y al aluminio europeos.
• Musk usa IA para encontrar a los enemigos de Trump entre los funcionarios - Reuters. El equipo de DOGE también utiliza la aplicación Signal para comunicarse, lo que viola las regulaciones de registros federales porque los mensajes pueden desaparecer después de un cierto período de tiempo.
• Trump pide al Congreso aprobar proyecto de ley de reducción de impuestos. Los estadounidenses están liquidando productos de los estantes de las tiendas debido a los aranceles masivos de Trump.
• Los ciudadanos intentan en masa abastecerse de la mayor cantidad posible de productos con una larga vida útil: frijoles, alimentos enlatados, harina, cereales, aceite y más. ¿O tal vez este es el astuto plan de Trump para impulsar la economía y recaudar impuestos a través de la actividad del consumidor?
• Scott Bessent, Secretario del Tesoro de Estados Unidos: Wall Street se ha vuelto más rico en cuatro décadas. "Los próximos cuatro años son el turno de Main Street".
“Main Street ahora desempeñará un papel clave en la creación de empleo, la atracción de inversiones y la restauración del sueño americano”.
• Estados Unidos considera proporcionar ayuda financiera a los agricultores mientras las medidas de represalia de China amenazan las exportaciones.
• Reduciremos la deuda nacional en un 1% cada año - Secretario del Tesoro de EE.UU. Bessent.
• Aliados europeos instan a Estados Unidos a evitar recortes sorpresa de tropas - Bloomberg.
• El partido de extrema derecha AfD ha conseguido por primera vez el primer puesto en una encuesta. Según una encuesta del instituto Ipsos, el apoyo al bloque conservador CDU/CSU, que ganó las elecciones alemanas el 23 de febrero, cayó cinco puntos porcentuales, hasta el 24%, mientras que el partido populista de derecha Alternativa para Alemania ganó tres puntos, hasta el 25%.
• Alemania pondrá fin a los programas federales de refugiados y no creará otros nuevos, - Reuters. Se trata de refugiados que se encuentran bajo el programa de reasentamiento de las Naciones Unidas, la mayoría de los cuales proceden de Turquía, Egipto, Jordania o Kenia, o de Libia vía Ruanda.
• Deutsche Bank: "Si la liquidación en el mercado de bonos del Tesoro continúa, la Fed debería intervenir inmediatamente y estabilizar el déficit en la demanda de deuda a través de una flexibilización cuantitativa de emergencia. No vemos otras opciones".
• Exsecretario del Tesoro de Estados Unidos, Summers: "Parece que nos dirigimos hacia una grave crisis financiera".
• Jamie Dimon, CEO de JPMorgan Chase (JPM), sugirió que los problemas arancelarios actuales no son comparables con la crisis financiera de 2008. Señaló la necesidad de avanzar en los acuerdos comerciales para estabilizar el mercado, reconociendo que dichos acuerdos toman tiempo. Dimon destacó la importancia de fortalecer las relaciones comerciales con Europa para contrarrestar la influencia de China y Rusia, señalando que se espera una desaceleración del crecimiento económico, aunque los impagos aún no han aumentado significativamente.
El director ejecutivo de JP Morgan escucha "habla de recesión" y ve una recesión como resultado probable
Aún no he visto ningún incumplimiento, pero espero que suceda.
• Kashkari de la Fed: El riesgo de debilitamiento de las expectativas de inflación parece haber aumentado marcadamente. La política monetaria se está endureciendo por sí sola, reduciendo la necesidad de subir las tasas. Traducimos: los riesgos de inflación están disminuyendo. Lo cual es lógico dado el colapso de los precios del petróleo. Esto significa que las posibilidades de que la Fed reduzca las tasas están aumentando.
• Ministro de Comercio de la India: Los fabricantes indios y estadounidenses se ven afectados por las prácticas comerciales desleales de China
• Trump firmó una orden ejecutiva destinada a restaurar la construcción naval en Estados Unidos y reducir la influencia de China en la industria naviera mundial.