La inestabilidad geopolítica provocada por el liderazgo estadounidense en el punto de mira de los traders y las noticias corporativas
Últimas noticias del mercado de valores
• Por la mañana, hay un estado de ánimo negativo moderado en los mercados: la reacción del mercado a las palabras de Trump (no descarta una recesión y no presta atención a la caída actual del mercado; Trump tiene cosas más importantes ahora).
Los futuros de los índices bursátiles caen un 0,5%, mientras que los bonos del Tesoro estadounidense suben. El VIX está subiendo y el petróleo está cayendo un 0,5%.
El yen japonés se está fortaleciendo lentamente y el dólar se mantiene estable.
La criptomoneda permanece bajo presión, rondando por encima de niveles de soporte importantes.
• Los mercados comenzaron la semana con nerviosismo, ayudados por una caída inusualmente pronunciada de los futuros de Wall Street a principios de las operaciones asiáticas.
El presidente de Estados Unidos, Donald Trump, pareció estar en el centro de las preocupaciones de los inversores, eludiendo una pregunta en una entrevista con Fox News el domingo sobre si sus aranceles comerciales podrían desencadenar una recesión en Estados Unidos.
Como lo expresa el analista de City Index, Matt Simpson, en términos de mercado eso es un sí. Una encuesta de Reuters encontró que el 91% de los economistas cree que la probabilidad de una recesión ha aumentado debido a las políticas comerciales rápidamente cambiantes de Trump. Sin embargo, al mediodía el pesimismo ya no era tan evidente en Asia.
• Los futuros del S&P 500 en un momento cayeron más del 1%, pero luego redujeron esa pérdida a la mitad. El Nikkei de Japón revirtió una pequeña caída del 0,6%, evitando la resistencia de un yen más fuerte, considerado refugio seguro. El índice de referencia de Taiwán cayó solo un 0,2% desde el 0,8% anterior.
La excepción fue China, donde los datos del fin de semana mostraron que el impulso deflacionario sigue creciendo, dando a los responsables de las políticas más material para pensar en el Congreso Nacional Popular que dura una semana y finaliza el martes.
El Hang Seng de Hong Kong cayó más de un 2%, mientras que las acciones de China continental perdieron un 0,8%.
• La macro está fallando. La principal razón de la reversión en muchos mercados fue que ya habían caído muy bajo: el S&P 500 alcanzó un mínimo de casi seis meses el viernes antes de recuperarse ligeramente.
El Nikkei también cerró la semana pasada en su nivel más bajo en seis meses. Es significativo que los valores con mejor desempeño en Japón el lunes fueron los vapuleados valores blue chips.
Pero los reveses macroeconómicos en Estados Unidos y China han beneficiado a Europa, donde los inversores se están preparando para un cambio radical debido a la posición financiera repentinamente más débil de Alemania.
Los futuros del índice paneuropeo STOXX 50 subieron un 0,8% en las primeras operaciones, y el euro se mantuvo cerca del máximo de cuatro meses del viernes.
• El calendario de datos europeos es en general ligero hoy, con los datos de comercio y producción industrial de Alemania para enero a la cabeza. El Eurogrupo se reúne en Bruselas y cuenta entre otros con la presencia de la presidenta del Banco Central Europeo, Christine Lagarde.
• Los inversores compran acciones estadounidenses con dividendos en medio de amenazas de restricciones comerciales y desaceleración económica - WSJ OpenAI lanzará una suscripción de 20.000 dólares al mes para agentes de IA especializados
La compañía pretende lanzar varios agentes de IA diseñados para diferentes áreas, como ventas, procesamiento de datos y desarrollo de software. Su precio variará dependiendo de la complejidad de las tareas.
Un agente de IA responsable de las ventas costará 2.000 dólares al mes, un desarrollador de software, 10.000 dólares, y uno que trabaje con grandes conjuntos de datos e investigación de nivel de doctorado, 20.000 dólares.
• Del 8 al 9 de marzo, Estados Unidos cambió al horario de verano, adelantando los relojes una hora.
• El lanzamiento de la casa inteligente de Apple se retrasó por problemas con Siri. Apple anunció esta semana que la versión "más personalizada" de Siri que prometió el año pasado se ha retrasado y, según Mark Gurman de Bloomberg, también retrasó el lanzamiento de la casa inteligente planificada de la compañía.
La presidenta de la Reserva Federal de San Francisco, Mary Daly, dijo que la creciente incertidumbre entre las empresas podría desacelerar la demanda en la economía estadounidense,
pero no pidió tasas de interés más altas.
• La próxima semana, los inversores se centrarán en los datos clave sobre la inflación, en particular los últimos índices de precios al productor (IPP) y de precios al consumidor (IPC).
Los inversores buscarán cualquier pista sobre cómo los aranceles podrían afectar la dinámica de precios futura. Las actualizaciones sobre las expectativas de inflación y el sentimiento del consumidor también están en el calendario.
• El fundador de Amazon, Jeff Bezos, decidió aplicar la experiencia del mercado a su otra empresa, la compañía espacial Blue Origin, escribe FT.
Blue Origin contrata ejecutivos de Amazon e implementa políticas corporativas similares, incluida una semana laboral de 50 horas y un enfoque más reacio al riesgo.
• Michael Saylor cree que la reserva de Bitcoin podría añadir entre 16 y 81 billones de dólares en riqueza a los Estados Unidos en 2045.
• Jerome Powell dijo que el "efecto neto" de las políticas de la administración Trump sobre comercio, inmigración, política fiscal y regulación determinará las tasas de interés en el futuro.
El presidente de la Reserva Federal aseguró a una audiencia en la Universidad de Chicago que la economía estaba en "buena forma" a pesar de la "elevada incertidumbre".
• Los propietarios de Tesla que no pueden vender sus coches están comprando pegatinas contra Elon Musk. Un vendedor dice que ha estado vendiendo cientos de calcomanías para parachoques contra Elon Musk diariamente en las últimas semanas, y algunos compradores dicen que están "atrapados" con sus Tesla.
• Japón debe corregir el "malentendido" de que está manipulando el yen, dice el ex jefe del BOJ Kuroda. Donald Trump cree que su banco central está debilitando deliberadamente el yen con la ayuda de la política monetaria, dijo el ex gobernador del Banco de Japón Haruhiko Kuroda.
• Los ingresos por publicidad de Reddit están creciendo más rápido que los de otras plataformas de redes sociales. Los ingresos están creciendo gracias a una base de usuarios en expansión y una sensación “social” única, según un informe de EMARKETER.
• Google de Alphabet Inc. podría mantener sus inversiones existentes en empresas emergentes de inteligencia artificial como Anthropic,
pero estaría obligado a notificar a las autoridades antimonopolio antes de invertir en cualquier otra empresa de inteligencia artificial, según un plan revisado del Departamento de Justicia.
• DoorDash, Williams-Sonoma, TKO Group Holdings y Expand Energy se sumarán al S&P 500 en el último cambio de ponderación trimestral - Bloomberg
• El caos en la división de inteligencia artificial de Apple alcanzó nuevas alturas el viernes. La compañía ha pospuesto las actualizaciones prometidas a su asistente digital Siri hasta un futuro próximo.
Eventos clave que podrían afectar a los mercados el lunes:
- Reunión del Eurogrupo en Bruselas.
- Producción industrial en Alemania, indicadores comerciales.
- Precios de fabricantes en Italia.
- PIB de Suecia.
- IPC de Noruega y Dinamarca.
Reseñas fundamentales actuales
• ¡Hay un cambio de poder en Canadá! El exgobernador del Banco de Canadá y del Banco de Inglaterra, Mark Carney, reemplazará a Justin Trudeau como primer ministro de Canadá.
En 2013, Carney se convirtió en el primer no ciudadano en dirigir el Banco de Inglaterra desde su fundación en 1694. Los británicos apreciaron sus servicios en la lucha de Canadá contra la crisis de 2008.
Declaraciones actuales de Carney:
"Los estadounidenses quieren nuestros recursos, nuestra agua, nuestra tierra, nuestro país. Piénsalo. Si tienen éxito, destruirán nuestra forma de vida".
“En Estados Unidos, la atención sanitaria es un gran negocio. En Canadá, es un derecho".
"Estados Unidos no es Canadá. Y Canadá nunca, jamás, será parte de Estados Unidos de ninguna manera, forma o modo".
"Son días oscuros, días oscuros provocados por un país en el que ya no podemos confiar".
“Nos estamos recuperando del shock, pero nunca olvidemos las lecciones. Debemos cuidarnos a nosotros mismos y a los demás. Necesitamos unirnos en los días difíciles que se avecinan".
• Se presentó en la Cámara de Representantes un proyecto de ley para financiar al gobierno de Estados Unidos hasta septiembre.
El presidente de Estados Unidos, Donald Trump, saludó el proyecto de ley sobre financiación temporal del gobierno presentado por los líderes del Partido Republicano y llamó a todos los miembros del Congreso a apoyarlo.
Trump sobre la corrección del mercado de valores:
Mire, tengo que construir un país fuerte y realmente no debería prestar demasiada atención al mercado de valores. Si miramos a China, tienen planes para 100 años de futuro.
Trump: Nuestra mayor amenaza existencial no es el cambio climático
"No, la mayor amenaza son las armas nucleares que están almacenadas en los estantes de diferentes países, que son grandes monstruos y pueden volarles la cabeza a kilómetros de distancia".
• El Congreso de Estados Unidos pretende reconocer a Turquía como un país de Oriente Medio, no europeo.
Esto se explica por el hecho de que Turquía está pasando a ser un adversario de los Estados Unidos – Jewish Insider.
• La práctica regular del golf por parte de Trump en 2025 le costaría al presupuesto unos 18,2 millones de dólares, según el Huffington Post. Trump ha pasado 13 de sus 48 días en el cargo jugando al golf.
• Friedrich Merz está un paso más cerca de la cancillería: los democristianos y los socialdemócratas han llegado a un acuerdo preliminar para formar una coalición en el Bundestag: los líderes de la CDU/CSU, Friedrich Merz y Markus Söder, y los líderes del SPD, Lars Klingbeil y Saskia Esken.
• ¿Podría Trump cortar el apoyo al F-35? En Alemania se ha dado la alarma. A partir de 2027, los modernos cazas estadounidenses F-35 formarán la columna vertebral de la Fuerza Aérea Alemana. Sin embargo, a pesar de la transferencia de equipos a los alemanes, los estadounidenses seguirán influyendo significativamente en la preparación para el combate de los aviones.
• Europa apoyó la decisión de la cumbre árabe sobre la Franja de Gaza - agencia dpa. Los ministros de Asuntos Exteriores de Alemania, Francia, Italia y Gran Bretaña consideran realista el plan quinquenal para la reconstrucción de la Franja de Gaza, elaborado por los países árabes. Costará unos 50.000 millones de euros y no prevé el reasentamiento de palestinos, como pretende el presidente estadounidense, Donald Trump, con su plan de convertir las ruinas en la "Riviera de Oriente Medio".
• Israel ha cortado el suministro eléctrico a la Franja de Gaza. Según el ministro de Energía israelí, Eli Cohen, esto debería convertirse en una palanca adicional de presión sobre Hamás en medio de la incertidumbre sobre la extensión del acuerdo de alto el fuego en la región.
• Los escandinavos están boicoteando los productos estadounidenses y cancelando vuelos a Estados Unidos. Sólo las ventas de Tesla en Noruega han caído un 70% en comparación con el mismo período del año pasado. Los consumidores están cancelando vuelos a EE.UU. y su número ha caído un 33%.
• China, Rusia e Irán realizarán ejercicios navales conjuntos “Cinturón de Seguridad 2025” en la primera quincena de marzo en aguas cercanas al puerto iraní de Chabahar. Estos son los quintos ejercicios entre China, Irán y Rusia desde 2019.
Los ejercicios se llevarán a cabo cerca del puerto iraní de Chabahar, en el Golfo de Omán, un centro energético clave.
• Los aranceles adicionales de China sobre los productos agrícolas estadounidenses entran en vigor el lunes.
15% en pollo, trigo y maíz.
10% en carne de cerdo, res, frutas, verduras y productos lácteos.
• Hungría acordó con Estados Unidos un nuevo paquete de cooperación económica para compensar el daño de posibles aranceles estadounidenses
, dijo el primer ministro Viktor Orban, citado por Reuters.
• Los funcionarios de Trump quieren medir la salud de la economía de una manera que oculte la caída de DOGE. Los funcionarios de la administración Trump han sugerido que podrían intentar darle una mirada diferente a un indicador económico clave de la salud económica de Estados Unidos: el PIB trimestral.
• La reconstrucción de Los Ángeles es el momento de la verdad económica de California - WSJ. Los incendios forestales que han devastado dos comunidades han agravado aún más la escasez de viviendas en el estado. La oposición a la creación de nuevas viviendas está creciendo.
• La Comisión Electoral Central rumana se negó a registrar a Kelin Georgescu como candidato a las elecciones presidenciales.
• China anunció el sábado aranceles en represalia a las importaciones de algunos productos agrícolas y alimenticios canadienses. Después de que Canadá impusiera aranceles a los vehículos eléctricos fabricados en China, así como a los productos de acero y aluminio, en octubre.
Los nuevos aranceles entrarán en vigor el 20 de marzo, según un comunicado de la Comisión de Aduanas y Aranceles del Consejo de Estado.
• Estados Unidos tiene la intención de negarse a participar en la planificación de nuevos ejercicios de la OTAN en Europa. Estados Unidos ha notificado a sus aliados de la OTAN su intención de dejar de participar en la planificación de futuros ejercicios militares en Europa, informó la publicación sueca Expressen.
• Trump pide independencia de Puerto Rico para ahorrar 617 mil millones de dólares - Dailymail. Al menos dos oficinas del Congreso de Estados Unidos han redactado siete órdenes ejecutivas sobre cómo Estados Unidos podría ayudar al territorio insular en su transición hacia la independencia.
• El presidente surcoreano suspendido, Yoon Seok-yul, liberado del centro de detención de Seúl - Yonhap News.
• Francia y Alemania no llegan a un acuerdo sobre la compra de armas a la UE - The Financial Times. Una propuesta para inyectar 150.000 millones de euros en la industria de defensa de la UE se ha convertido en un nuevo punto de referencia en una larga batalla entre Francia y Alemania sobre el rearme del continente y sobre si los países no pertenecientes al bloque deberían participar.
• El partido de Olaf Scholz podría perturbar las negociaciones de coalición para evitar que Friedrich Merz se convierta en el nuevo canciller de Alemania - Bild.
• Más del 40% de los daneses encuestados ven a Estados Unidos como una amenaza, mientras que la confianza de los alemanes en Estados Unidos ha caído 38 puntos porcentuales desde octubre de 2024, según una encuesta de Verian e Infratest Dimap. Las declaraciones del presidente estadounidense, Donald Trump, sobre su intención de comprar Groenlandia han tenido un impacto negativo en las actitudes danesas hacia Estados Unidos. El 92% de los encuestados cree que Dinamarca debería priorizar a Europa sobre EE.UU. en cuestiones de seguridad.
• Irán no negociará con Estados Unidos. “Algunos gobiernos sin escrúpulos negocian no para resolver problemas, sino para imponer sus propios intereses. "La República Islámica de Irán ciertamente no estará a la altura de sus expectativas" - Jameneh.
• La República Democrática del Congo ha ofrecido a Estados Unidos un acuerdo sobre tierras raras a cambio de ayuda en la lucha contra la expansión de Ruanda - FT.
• El 25% de la clase de 2024 de Harvard todavía no ha encontrado trabajo. En 2023, fueron el 20% y en 2022, el 10%.
La tendencia es similar en todas las demás universidades de la Ivy League.
Los empleadores están cada vez menos interesados en un diploma y se centran más en las habilidades reales. El valor de la educación paga y costosa está disminuyendo rápidamente.
• Hay deflación y depresión en China. El IPC cayó de +0,5% interanual a -0,7% (esperado -0,4%).