El principio del fin de la guerra entre Rusia y Ucrania en el centro de los mercados, noticias empresariales y geopolítica

Noticias del mercado de valores

• La noticia de una inminente paz en Ucrania tuvo un impacto positivo en el mercado de valores de Estados Unidos debido a los menores precios del petróleo.
Trump necesita precios del petróleo más bajos para desencadenar esta cadena de eventos: precios del petróleo más bajos - inflación más baja - tasas de interés de la Reserva Federal más bajas - estimulación de la economía estadounidense - la economía estadounidense crece - electorado feliz.
Por eso, los datos de inflación desagradablemente altos de ayer para enero tuvieron un impacto negativo en las acciones solo al comienzo de las operaciones.
Pero en lo que respecta a los bonos del gobierno estadounidense, todavía hay pocas promesas. En principio, una inflación alta también es buena para las acciones, ya que indica una economía fuerte y unos estados financieros potencialmente buenos en el futuro cercano. El consumidor estadounidense tiene dinero y deseos de gastarlo.

• Los inversores han resistido muy bien el shock de la inflación estadounidense, dado el margen ya limitado para recortar los tipos de interés. Los rendimientos de los bonos del Tesoro de referencia aumentaron 10 puntos básicos durante la noche, pero los futuros de acciones en realidad se fortalecieron. Incluso el dólar estadounidense está luchando por mantener el impulso alcista que suele acompañar a los rendimientos más altos. Es probable que esto se deba a las esperanzas de un acuerdo de paz entre Ucrania y Rusia después de que el presidente Donald Trump mantuviera llamadas telefónicas con los líderes de ambos países para discutir el fin de su guerra de años. China también está impulsando esfuerzos de mantenimiento de la paz para poner fin a la guerra, informa The Wall Street Journal.

• La perspectiva de que se levanten las sanciones al petróleo ruso ha hecho caer los precios del petróleo más de un 3% desde el miércoles. Los futuros del Nasdaq subieron un 0,4% y los futuros del S&P 500 sumaron un 0,2%. Los futuros del EUROSTOXX 50 subieron un 1%, lo que los lleva a acumular una subida de casi el 11% en lo que va de año. Las acciones ya han alcanzado máximos históricos en Europa, que aún no se ha encontrado en la línea de fuego de la guerra comercial global de Trump.

• El euro subió un 0,5% a 1,0431 dólares, rebotando desde un mínimo nocturno de 1,0317 dólares, incluso cuando los rendimientos de los bonos del Tesoro subieron. Todavía enfrenta una gran resistencia en el máximo de enero de $1,0535. El Banco Central Europeo tiene más margen para recortar los tipos de interés porque la inflación se está comportando mejor que en Estados Unidos. Los mercados están descontando un aumento de tres cuartos de punto porcentual hasta una tasa final del 2%, mientras que se espera que la Reserva Federal recorte las tasas solo una vez este año hasta un mínimo del 4%. Hace apenas unos meses, los inversores esperaban un mínimo en torno al 3%.

• En Asia, cabe destacar el aumento del 10% que experimentaron este año las acciones de Hong Kong, el mercado bursátil más grande y con mejor desempeño de la región. El respaldo lo proporciona el repunte de las acciones mundiales impulsado por la IA que finalmente ha llegado a China, alimentado por el revuelo en torno a la startup de IA DeepSeek y que beneficia principalmente a gigantes tecnológicos como Alibaba.

• A continuación, los inversores seguirán de cerca la reacción de Europa a los acontecimientos en la guerra en Ucrania. Los analistas dicen que no será un proceso fácil porque países como Gran Bretaña, Francia y Alemania, donantes de ayuda, han dicho que tendrán que participar en cualquier conversación sobre el destino de Ucrania. Y luego está la propia Ucrania. Cuando dicen que hay que ceder territorio al invasor antes de que comiencen las negociaciones, ese no es el mejor comienzo.

• El presidente de Estados Unidos, Donald Trump, está creando caos en la industria automotriz estadounidense con sus aranceles impuestos y anunciados - Jim Farley, CEO de Ford Motor, durante la conferencia Wolfe Research, informa NBC News.
La retórica "grandilocuente" de Trump sobre política comercial es un error que socava la credibilidad de Estados Unidos: el director ejecutivo de Citadel, Ken Griffin, criticó las políticas comerciales del presidente Donald Trump en la conferencia de servicios financieros de UBS en Key Biscayne.

• Francia, India y China firmaron una declaración sobre la creación de una inteligencia artificial “segura para el planeta”. Estados Unidos y Gran Bretaña se negaron a firmar. Ambos países se han pronunciado contra la regulación excesiva, que "podría matar una industria en crecimiento".

• Glassnode: el mercado de altcoin pierde $234 mil millones en dos semanas.
- Esta es una de las mayores devaluaciones de altcoin en la historia.
- BTC continúa manteniendo capital y no se produce la tradicional rotación de fondos hacia altcoins, característica de ciclos pasados.
- Muchos proyectos tienen dificultades para lograr una adopción masiva y encontrar aplicaciones en el mundo real.

• VanEck calculó que 20 estados de EE. UU. podrían comprar bitcoins por un valor de 23 mil millones de dólares. Un análisis de los proyectos de ley sobre reservas de bitcoins mostró que, si se aprueban, los estados comenzarán a invertir masivamente en criptomonedas.

• El gigante tecnológico taiwanés Foxconn podría asociarse con Nissan en lugar de Honda - FT. Foxconn, mejor conocido como el fabricante del iPhone, está considerando comprar la participación de Renault en Nissan.

• Las acciones de Alibaba (BABA) suben un 5% tras la noticia de la asociación de inteligencia artificial con Apple. Apple ha presentado una solicitud a los reguladores chinos para aprobar la introducción de funciones de inteligencia artificial desarrolladas en colaboración con Alibaba en el iPhone.

• Temu y Shein ven caídas en ventas en Estados Unidos - Bloomberg Los gigantes minoristas en línea han experimentado una caída sostenida en las ventas en la semana posterior a que el presidente estadounidense, Donald Trump, revocara una exención arancelaria de la que disfrutaban.

• OpenAI hará que la investigación profunda sea gratuita para todos. Esta es la misma función de ChatGPT que escribe trabajos académicos y ensayos en unos pocos minutos. Sin suscripción, estarán disponibles dos solicitudes por mes y los usuarios Plus recibirán 10 solicitudes.

• GPT-5 será completamente gratuito e ilimitado para todos los usuarios - Sam Altman.
El próximo lanzamiento importante de OpenAI es GPT-4.5. Se convertirá en su último modelo de lenguaje que "no piensa".
Después de eso, la compañía comenzará a limpiar ChatGPT. Ya no tendrás que elegir entre cinco modelos diferentes, todos ellos estarán integrados en GPT-5.

• Adobe ha lanzado un competidor de OpenAI: una herramienta de IA para la generación de vídeos: Firefly Video Model.

• Las acciones de aerolíneas como American Airlines (AAL) y Delta Air Lines (DAL) se están beneficiando de un aumento interanual del 7,1% en las tarifas aéreas. La fuerte demanda de viajes y las políticas de precios respaldaron la rentabilidad de las aerolíneas, continuando una tendencia de siete meses de aumentos de tarifas y apoyando el crecimiento del sector.

• Las acciones de Vertiv Holdings (VRT) cayeron un 10% después de informar una orientación más débil de lo esperado. La compañía pronosticó ganancias de entre 0,57 y 0,63 dólares por acción en el próximo trimestre, lo que no alcanza la estimación de consenso de 0,64 dólares. A pesar del crecimiento de las ventas, las perspectivas frenaron el entusiasmo de los inversores.

• Occidental Petroleum (OXY) recibió un impulso cuando Berkshire Hathaway aumentó su participación al 28,3%. La empresa de Buffett compró acciones adicionales, con lo que su inversión en Occidental asciende a más de 12.900 millones de dólares. La medida pone de relieve la confianza a largo plazo de Berkshire en el sector energético.

• Las acciones de CVS Health (CVS) subieron un 15% después de superar las estimaciones de ingresos y ganancias del cuarto trimestre.
El segmento de seguros de salud, incluida Aetna, contribuyó significativamente a los 97.700 millones de dólares en ingresos de la compañía, lo que destaca su sólido crecimiento y posicionamiento estratégico bajo el nuevo director ejecutivo David Joyner.

• Las acciones de Zillow (Z) cayeron un 9,4%. La compañía reportó un Ebitda ajustado para el cuarto trimestre que superó las expectativas de Wall Street, pero su perspectiva para el primer trimestre estuvo por debajo del consenso.
Zillow dijo que espera que el Ebitda ajustado del primer trimestre se sitúe en el rango de $125 millones a $140 millones, por debajo de las estimaciones de los analistas de $158 millones. Se espera que los ingresos se sitúen en el rango de $575 millones a $590 millones, por debajo de las expectativas de $600 millones. Las acciones también se vieron afectadas por el aumento de los costos de la vivienda en un informe de inflación en Estados Unidos.

• Se espera que las compras de equipos para la fabricación de chips por parte de China caigan un 6% este año debido al exceso de capacidad y a las restricciones a las exportaciones de Estados Unidos. Después de años de crecimiento, marca un cambio en la estrategia de semiconductores de China que potencialmente podría afectar las cadenas de suministro de tecnología globales.

• Las acciones de Upstart Holdings (UPST) suben un 32% a medida que la plataforma de préstamos impulsada por IA registra ganancias inesperadas
Por qué los aranceles harán que el seguro de automóviles sea aún más caro - WSJ Los automóviles o autopartes más caros pueden aumentar el costo de los reclamos, lo que se refleja en las tarifas de su seguro de automóvil a lo largo del tiempo.

• Los países de la UE insisten en reducir los volúmenes de almacenamiento de gas en medio del aumento de precios - Bloomberg. Un grupo de países está presionando a la Comisión Europea para que permita requisitos más flexibles para rellenar las instalaciones de almacenamiento de gas antes del próximo invierno, ya que se están agotando rápidamente.

• El ingreso agrícola neto en los Estados Unidos en 2024 fue de aproximadamente 163 mil millones de dólares.
Eso representa una reducción respecto de los 165 mil millones de dólares de 2023 y un récord de 228 mil millones de dólares de 2022, según el Departamento de Agricultura de Estados Unidos.
Pero en 2025, el USDA proyecta que los ingresos agrícolas estadounidenses serán de 194 mil millones de dólares.
Eso tiene un gran impacto en las ganancias de Deere (DE) y otras empresas de equipos agrícolas.

Acciones en negociación previa al mercado después de las ganancias.
APP +29%
CAMPANA +15%
CSCO +7%
RDDT -13%
TTD -27%

• Hoy se publicarán los datos del producto interno bruto del cuarto trimestre del Reino Unido, y las previsiones de consenso apuntan a una disminución del 0,1% en el trimestre. Los inversores esperan al menos dos recortes de tipos del Banco de Inglaterra este año.

• Estados Unidos publicará datos semanales de desempleo, así como un índice de precios al productor que podría atraer más atención dado el salto inesperado en los precios al consumidor. Las previsiones se centran en un crecimiento del IPP del 0,3% mensual. Ambas medidas alimentarán la medida de inflación preferida de la Fed, el índice de precios del gasto del consumidor, que podría determinar si la Fed tiene margen para recortar las tasas este año.

Eventos clave que podrían afectar a los mercados el jueves:
- Datos del PIB del cuarto trimestre del Reino Unido.
- Datos de producción industrial de la eurozona para diciembre.
- Solicitudes semanales de desempleo en Estados Unidos.
- Índice de precios al productor de EE.UU. de enero.

Noticias fundamentales

• El primer ministro canadiense, Justin Trudeau, decidió celebrar una cumbre económica con una nueva prioridad: ampliar los lazos comerciales del país con otros países del mundo. El objetivo principal es encontrar nuevos mercados fuera de Estados Unidos.

• China amenaza los intereses nacionales de Estados Unidos. La prioridad de la administración Trump es contener a China en el Indo-Pacífico, dice el secretario de Defensa de EE.UU.

• Los republicanos de la Cámara de Representantes proponen aumentar el límite de la deuda en 4 billones de dólares. Y también recortar los impuestos en 4,5 billones de dólares y reducir el gasto en al menos 1,5 billones y 2 billones de dólares en 10 años.
Al Comité de Energía y Comercio, que se ocupa del gasto en atención sanitaria, se le pide que recorte 880.000 millones de dólares en una década, al Comité de Educación y Fuerza Laboral se le pide que recorte 330.000 millones de dólares y al Comité de Agricultura se le pide que ahorre 230.000 millones de dólares.
El dinero se redirigiría a otras prioridades de Trump, incluido un aumento de 100.000 millones de dólares en el gasto de defensa durante la próxima década a través del Comité de Servicios Armados y 90.000 millones de dólares adicionales para el Departamento de Seguridad Nacional, que está llevando a cabo la deportación masiva de inmigrantes planeada por Trump.
Pero el Comité de Presupuesto del Senado comenzó a trabajar en un plan presupuestario más limitado el miércoles. Su presupuesto no incluye una extensión de las exenciones fiscales, por lo que eso se abordará en un segundo proyecto de ley a finales de este año.
El Departamento del Tesoro de Estados Unidos registró en enero un déficit presupuestario de 128.600 millones de dólares,
frente a los 21.900 millones de dólares del año anterior.
/ Los demócratas también estaban gastando dinero del presupuesto a gran escala. Pero el 5 de febrero, las cuentas del Tesoro volvieron a tener 805 mil millones de dólares, frente al mínimo local de 641 mil millones de dólares del 15 de enero. Algo extraño está sucediendo en el Tesoro de Estados Unidos.

• Netanyahu: el ejército israelí reanudará los combates en Gaza si Hamás no devuelve a los rehenes retenidos en el enclave antes del mediodía del sábado.

• Estonia debería ofrecer sus metales de tierras raras a Estados Unidos para atraer inversiones al país, afirmó el ministro de Asuntos Exteriores del país, Margus Tsakhna. En su opinión, este es “exactamente el tipo de decisión geopolítica audaz que Estonia debería tomar” y “que nos colocará en una posición muy fuerte en las relaciones con la administración Trump”.

• En Polonia, el salario medio aumentó un 12%. El salario medio en Polonia aumentó un 12,4% en el último trimestre del año pasado en comparación con el mismo período de 2023, según datos de la Oficina Central de Estadística de Polonia.

• La inflación de EE.UU. en enero superó las expectativas
IPC de EE.UU.: +3,0% interanual (esperado +2,9%) anterior. valor: +2,9%.
IPC básico de EE.UU.: +3,3% interanual (esperado +3,1%) anterior. valor: +3,2%.
El aumento, impulsado en gran medida por los costos de la vivienda, sugiere que la inflación se está alejando del objetivo del 2% de la Fed.
Las expectativas del mercado sobre el próximo recorte de tasas de la Fed cambiaron de septiembre a diciembre luego de los datos de inflación de EE. UU.

• Trump: Hay que bajar las tasas de interés.

• Presidente de la Reserva Federal, Powell: repite testimonio del martes ante el Comité de Servicios Financieros de la Cámara de Representantes: no hay prisa por recortar las tasas
Cuando se le preguntó si la Reserva Federal le daría a DOGE de Elon Musk acceso a los datos de la Reserva Federal, dijo que no hemos tenido contacto y no hay nada que informar.
Powell: No cambiaré mi propio compromiso de no renunciar si Trump me lo pide.

• La crisis inmobiliaria de China entra en una nueva fase peligrosa - Bloomberg.