Биржевые новости компаний и геополитика, угрозы с Москвы, новые назначения Трампа
Биржевые новости
• Во вторник казначейские облигации США пережили редкий подъем, поскольку спекуляции по поводу назначения Дональда Трампа на пост министра финансов сосредоточились на относительно знакомом лице Кевина Уорша, в то время как геополитическая «ставка на безопасность» подпитывалась ядерным оружием со стороны России. Подобные сделки по безопасности всплыли в Европе во вторник после того, как Москва ответила ядерными угрозами на принятое на этой неделе решение Вашингтона разрешить Украине использовать поставляемое США оружие для нанесения ударов по территории России.
Суверенный долг, золото и японская иена подскочили, в то время как европейские акции и евро упали после сообщений о том, что российский лидер Владимир Путин обновил военную политику Москвы и «ядерную доктрину». В пересмотре говорилось, что Москва может ответить ядерным оружием, если подвергнется атаке с применением обычных ракет, поддержанной ядерной державой. Учитывая серьезность этой угрозы, шаги пока были относительно скромными — в основном потому, что Путин неоднократно угрожал применением ядерного оружия с тех пор, как тысячу дней назад Россия вторглась в соседнюю Украину.
• Для рынков внезапное падение доходности казначейских облигаций, недавно подстегнутое налоговыми и тарифными планами Трампа, нестабильными показателями инфляции и сокращением ставок смягчения денежно-кредитной политики Федеральной резервной системы, стало, пожалуй, самым серьезным ударом. Доходность двухлетних облигаций снизилась до самого низкого уровня за 11 дней, а доходность 10-летних облигаций опустилась ниже 4,35%. И хотя это обычно также снижает курс доллара, ставки на безопасность — определенно против евро — оказалось достаточно, чтобы поднять индекс доллара в более широком смысле.
• Сайт ставок Polymarket во вторник оценил Уорша в 44%, что почти на 20 пунктов выше второго фаворита, управляющего хедж-фондом Скотта Бессента, и третьего по популярности, генерального директора Apollo Global Management Марка Роуэна. Уорш, приглашенный научный сотрудник Института Гувера при Стэнфордском университете, имеет опыт применения ястребиных взглядов как на инфляцию, так и на дефицит. С 2002 по 2006 год он был советником Белого дома по экономической политике, а затем был назначен в Федеральную резервную систему. Он покинул центральный банк в 2011 году, через несколько месяцев после того, как присоединился к своим коллегам в единодушной поддержке расширения программы покупки облигаций ФРС, а затем публично высказал свои сомнения относительно расширения баланса ФРС.
• Европейские акции, уже подавленные перспективой надвигающейся мировой торговой войны, упали более чем на 1%, и индекс снова колеблется у самых низких значений за три месяца. Глава Банка Италии Фабио Панетта заявил, что Европейскому центральному банку необходимо «сосредоточиться на вялости реальной экономики» и перевести официальные процентные ставки на «нейтральный или даже экспансионистский уровень».
• Ранее в Азии аналогичные торговые опасения первоначально оказали давление на рынки Китая, и основные фондовые индексы материкового Китая достигли двухнедельных минимумов, а затем перед закрытием вернулись на положительную территорию. Ожидается, что в среду Центральный банк Китая оставит базовые ставки по кредитам без изменений, поскольку снижение ставок месяцем ранее привело к снижению прибыльности банков, а юань оказался под новым давлением из-за угроз Трампа ввести тарифы.
• На Уолл-стрит фьючерсы на акции снизились перед торгами во вторник в соответствии с ухудшением настроений на глобальный риск.
• Результаты чипового гиганта Nvidia, озвученные в среду, доминируют среди событий недели, но Walmart представит розничный отчет позднее во вторник. Тем временем начинают поступать и новогодние прогнозы от крупнейших инвестиционных банков.
• Goldman Sachs прогнозирует, что индекс S&P 500 вырастет еще на 10% и достигнет 6500 к концу 2025 года, что соответствует мнению его коллеги Morgan Stanley, на фоне продолжающегося роста экономики США и корпоративных доходов.
• Цены на нефть повысились на 3% после новости о разрешении Украине бить по РФ ракетами ATACMS. Goldman Sachs и Morgan Stanley снизили свои прогнозы по китайскому рынку. Оба банка ожидают ослабления юаня и рекомендуют инвестировать в материковый Китай вместо Гонконга, поскольку последний может не получить значительной выгоды от мер экономической поддержки Китая.
• Xiaomi сообщила о рекордной выручке от продажи электромобилей в третьем квартале 2024 года, которая составила $1,3 миллиарда.
• Трейдеры делают оптимистичные ставки на акции Nvidia в преддверии публикации квартального отчета в среду, - WSJ. Акции Nvidia упали из-за сообщения о проблемах с серверами Blackwell AI накануне отчетности.
• С момента вступления в должность генерального директора 27 сентября 2023 года новый гендиректор PayPal Алекс Крисс добился 50% прибыльности глобального платежного бизнеса. При цене в $85 за акцию PayPal вернулся к уровням, которые не наблюдались с февраля 2023 года.
• IBM внедрит ускорители от AMD в IBM CLOUD. Акции AMD растут на новости.
• Revolut начнет торговлю акциями в Великобритании и ЕС с новой лицензией, Теперь Revolut будет конкурировать с такими компаниями, как Trading 212, Freetrade, Hargreaves Lansdown, AJ Bell на торговом рынке Великобритании.
• Акции Samsung выросли на 7% после неожиданного плана выкупа на $7 млрд - CNBC.
• MicroStrategy (MSTR) купила 51 780 биткоинов на $4,6 млрд по средней цене ~$88 627.
• MSTR продаст еще на $1.75 млрд конвертируемых облигаций для покупки BTC.
• Вчера акции MSTR выросли на 13% и на новость реагируют нейтрально. Рыночная стоимость MicroStrategy составляет около $86 млрд, и сейчас ее оценивают почти втрое больше стоимости ее биткоин-холдинга в размере 331 200 биткоинов. Компания является крупнейшим корпоративным держателем биткоинов с более чем 1,5% биткоинов в обращении. Ранее компания объявила о планах привлечь $21 млрд за 3 года для покупки биткойнов. MSTR стала символом текущей биткоин-лихорадки.
• Последний отчет Morgan Stanley оценивает рынок интерфейсов между мозгом и компьютером в $400 млрд. Он сигнализирует инвесторам о том, что эта революционная технология является следующей большой ставкой в области медтехнологий.
• Команда Трампа стремится смягчить правила США для беспилотных автомобилей. Члены переходной команды избранного президента Дональда Трампа сообщили советникам, что планируют сделать федеральную основу для беспилотных автомобилей одним из приоритетов. Акции TSLA выросли на новостях на 6%, а UBER упали на 5%.
• Meta добавляет определенные функции искусственного интеллекта в очки Ray-Ban Meta в Европе. После небольшой задержки компания Meta сообщает, что начала внедрять определенные функции искусственного интеллекта для пользователей своих очков Ray-Ban Meta AR во Франции, Италии и Испании. Начиная с сегодняшнего дня, люди в этих странах могут вызвать AI-помощника Meta AI, используя свой голос, чтобы получить ответы на общие вопросы.
• Goldman Sachs (GS) планирует выделить свою платформу цифровых активов. Планы в отношении новой компании находятся на ранней стадии, но Goldman намерен осуществить выделение в течение следующих 12-18 месяцев, заявил Мэтью МакДермотт, глобальный руководитель цифровых активов банка.
• Newmont (NEM) продает канадский золотой рудник за $850 млн в рамках последней сделки.
• Boeing (BA) уволит 2199 работников в штате Вашингтон. Акции BA выросли на 3%.
• Акции SMCI вчера выросли на 16%. И на премаркете растут еще на 40% до $30. Компания получила отсрочку на делистинг. Super Micro подала в Nasdaq план по отложенным отчетам, назначает нового аудитора BDO USA.
• Сегодня начнется торговля опционами на Bitcoin ETF IBIT. Это поднимет возможности инвесторов и спекулянтов на новый уровень. Наконец-то можно будет конвертировать волатильность биткойна в доходность.
• Владение иностранцами гособлигаций США поставило пятый исторический рекорд подряд. $8,6729 трлн в сентябре против $8,5034 трлн в августе. Великобритания, Канада, Франция и Индия купили больше долга США, компенсируя Японию и Китай, двух крупнейших в мире держателей казначейских облигаций, которые сократили свое владение.
• Google может столкнуться с требованием отделить Chrome в антимонопольном деле. В понедельник Bloomberg сообщил, что адвокаты Министерства юстиции США попросят судью Амита Мехту заставить Alphabet продать Chrome в качестве штрафа после того, как в августе поисковый бизнес Google был признан незаконной монополией. Но пока что такое решение суда выглядит маловероятным.
Акции GOOG на послебиржевых торгах упали на 1%.
• Акции HOOD вчера выросли на 8%.
• Аналитики Needham повысили рейтинг акций с «нейтрального» до «покупать». Компания выиграет от смены руководства в SEC и более мягкого регулирования при Трампе в отношении торговли криптовалютными ценными бумагами.
• Акции CVS вчера выросли на 5%. Аналитики Wells Fargo повысили рейтинг акций фармацевтической и медицинской компании с «равного веса» до «превосходства». Компания также назначила четырех новых членов в свой совет директоров после успешных переговоров с хедж-фондом Glenview Capital Management.
• Пока что все спокойно. Следим за назначениями Трампа и отчетами NVDA и WMT.
Ключевые события, которые должны дать больше ориентиров рынкам США позднее во вторник:
- США, начало строительства жилья/разрешения на строительство в октябре; Канада, инфляция ИПЦ в октябре.
- Саммит лидеров G20 в Рио-де-Жанейро.
- Президент Федерального резерва Канзас-Сити Джеффри Шмид выступает.
- Доходы корпораций в США: Walmart, Medtronic, Keysight Technologies, Jacobs Solutions, Lowe's и т. д.
Фундаментальные новости
• Трамп избрал Брендана Карра на должность председателя Федеральной комиссии по связи. В своем заявлении Трамп назвал Карра «борцом за свободу слова, который боролся против регуляторного законодательства, подавляющего свободы американцев и сдерживающего экономику».
Карр пообещал бороться с «цензурным картелем», в который входят Facebook, Google, Apple и Micrоsoft.
Также Карр, который является ястребом в отношении Китая, неоднократно называл TikTok угрозой национальной безопасности и выступал за запрет этого приложения. Хотя Трамп обещал «спасти» TikTok от запрета.
• Кандидаты в канцлеры ФРГ от христианских демократов и «зеленых» обещают Киеву TAURUS. Вице-канцлер и министр экономики ФРГ Роберт Габек из партии «зеленых» пообещал в случае избрания на пост главы правительства отправить Украине дальнобойные крылатые ракеты TAURUS. Ранее аналогичное обещание сделал еще один кандидат на пост канцлера ФРГ - Фридрих Мерц из «Христианско-демократического союза» (ХДС). Он обвинил Шольца в отсутствии стратегического видения.
• ЕС ужесточил санкции против Ирана из-за передачи беспилотников и ракет РФ. Ограничения включают запрет на экспорт компонентов для БПЛА, а также санкции против судоходных компаний, которые занимаются транспортировкой оружия.
• Французские фермеры протестуют. Они выступают против соглашения ЕС о свободной торговле со странами Южной Америки (Меркосур).
Фермеры боятся, что соглашение с Меркосур приведет к увеличению импорта говядины, курятины, сахара и кукурузы из Бразилии и Аргентины.
• В Бразилии стартует саммит G20. В саммите, в частности, примут участие ключевые политические лидеры - Джо Байден и Си Цзиньпин, который считается центральной фигурой на встрече. «Нас беспокоят не только геополитические вопросы, но и то, что экономическая и финансовая роль Китая становится чрезвычайно важной во многих аспектах», - отметил анонимный немецкий чиновник.
• В Финляндии сообщили о разрыве подводного кабеля связи с Германией. Обнаружена неисправность в кабеле C-Lion1, проходящем от Сантахамина (Финляндия) до Ростока (Германия). Длина кабеля составляет около 1200 километров, он проходит рядом с российским газопроводом «Северный поток».
• Молдова отказывается от привязки к доллару. Национальный банк Молдовы со 2 января 2025 года будет использовать евро в качестве базовой валюты для установления официального обменного курса молдавского лея, заменив доллар США. НБМ считает, что это изменение уменьшит колебания курса молдавского лея по отношению к евро, а также разницу между курсами покупки и продажи евро. Это принесет пользу экономике и поможет снизить расходы на обмен валюты, отметил НБМ.
• Венгрия уже 2 года находится в рецессии - Bloomberg. В стране кризис с промышленностью, сельским хозяйством. А еще в стране слабая валюта и высокая учетная ставка на уровне 6,5%, что является самой высокой в Европейском Союзе.
• Доверие среди американских строителей жилья выросло до семимесячного максимума в ноябре. Это произошло на фоне скачка в ожиданиях продаж и оптимизма относительно того, что администрация Трампа облегчит регуляторное бремя.