トレーダーらは非農業部門雇用統計、カリフォルニア州火災、企業および地政学的ニュースを待っている
株式ニュース
• 金曜日、アジアのほとんどの株式は、米国債利回りと米ドルをさらに押し上げる可能性のある主要な雇用統計を前にウォール街先物に追随して下落した。ジミー・カーター元大統領の葬儀のため米国の取引が夜間閉鎖されたことを受け、ナスダック<NQc1>とＳ＆Ｐ５００先物は０．３％下落した。欧州株式市場はゼロオープンに向けて準備が整っているようだ。
• これは世界の債券市場の懸念を反映しています。指標となる10年米国債利回りは8カ月ぶりのピークである4.73％に近づき、主要チャートの水準である4.739％を脅かす状況となっている。 ３０年債利回りは今週１１ベーシスポイント上昇し、１年ぶりの高水準となった。投資家が同国の財政見通しを重視する中、英国債利回りは２００８年以来の高水準に上昇したが、現在はやや落ち着いている。中国人民銀行が米国債購入を一時停止すると発表したことを受け、金曜日には中国国債利回りさえも上昇した。紙不足が理由とされているが、アナリストらは人民元支援が目的だったのではないかと疑っている。
• 現在の多くは雇用統計にかかっており、12月の雇用増加率の予想中央値は16万人、失業率は4.2％にとどまると示されている。予想は12万人から20万人という比較的狭い範囲に収まっており、外部からのサプライズが起きる余地がさらにあることを示唆している。家計調査の年次再分析には別の落とし穴があり、それがここ数カ月間の失業率の低下につながる可能性がある。
• 弱気派は心理的に重要な2007年以来の高水準である5％水準を切望しているため、驚くほど好調なリポートにより10年債利回りは4.739％を超える可能性が高い。これにより、すでに強い米ドルが強化され、2年ぶりの高値に近づき、新興国市場に大混乱をもたらしている。高額なバリュエーションが現在、期間プレミアムの上昇と割引率の上昇によって挑戦されているため、株式市場の反応は否定的なものになる可能性もあります。
• 投資家は、軟調な報告書を祈ったほうが良いかもしれないが、米国経済の好ましいシナリオを危うくするほど軟調なものではない。一方で、投資家とFRBは現在、ドナルド・トランプ次期米大統領の政策が今後数カ月間にどのように展開するかに注目していることを踏まえると、利下げに関するFRBの方針を変えるには、報告書が非常に弱いものでなければならない可能性が高い。市場はすでに今年すでにわずか43ベーシスポイント（ベーシスポイント）の緩和に戻っており、これは利下げ2回未満に相当し、最初の利下げが完全に織り込まれるのはトランプ大統領の提案の潜在的な影響が明確になる6月までと予想されている。
・外国為替市場ではドルが６週連続で上昇している。英ポンドのパフォーマンスが最も悪く、１％安の１．２３０３ドルと１年ぶり安値となった。
• 一夜にして、多くのFRB当局者が声明を発表し、利下げを急ぐ必要はないとの認識で一致した。
• ゴールドマン・サックスは、トランプ政権下でインフレが上昇すると予測しているが、それに関係なくFRBは利下げすると考えている。
• Google (GOOGL) は、トランプ大統領の就任式基金 - Politico に 100 万ドルを寄付した。
• 保険会社は、カリフォルニアの山火事による損失として 200 億ドルを支払う準備を進めている。オールステート (ALL)、チャブ (CB)、トラベラーズ (TRV) が攻撃を受ける可能性があります。
• 被災地域の一部で事業を展開している公益事業会社エジソン・インターナショナル（EIX）の株価は10％下落した。
エジソンに対する同社の税引き後の責任限度額は32億ドルとなるが、水曜日の時点でEIXの資本金はこの金額だけ下落した。
エジソン・インターナショナルは水曜日のニュースリリースで、最大級の火災が発生したパリセーズ地域にはサービスを提供していないと述べた。しかし、同社はハースト火災とイートン火災の周辺にインフラを整備しており、事件を研究している。
• 自然災害による保険損失は昨年、1,400億ドルに急増し、2017年以来最高となり、30年間の平均の2倍以上となった（ブルームバーグ）。
• Telegram はドゥロフ逮捕後、2,145 人のユーザーに関するデータを米国に公開した。同時に、ロシア連邦からの要請はすでに回答されていないままである - 404 Media が Telegram ボットのレポートに言及。 2024年の最初の9か月間、使者はロシア連邦からの要求を一度も満たさなかった。 Telegram はおそらく、テロ、サイバー犯罪、禁止商品の販売の疑いのある人物の IP アドレスと電話番号を公開することを約束したと考えられます。
• 住宅ローン金利は再び上昇し、7% に近づいています。 ４週目の金利上昇は、新たな経済指標を受けて住宅ローン金利を反映する１０年米国債利回りが上昇したことを受けて始まった。
• ウォール街は、取引成立が回復傾向にあることを示す新たな兆候を捉えた。第4四半期のジェフリーズ・ファイナンシャルの投資銀行部門の収益は増加し、大手銀行が来週決算報告を準備している中、ウォール街にとっては明るい兆しだ。
• モービルアイ (MBLY) の株価は、コンシューマー エレクトロニクス ショーでの同社のプレゼンテーションに投資家が反応したため、13% 下落しました。自動運転技術企業が例年とは異なり商用アップデートを提供していないことが懸念材料となっている。アナリストらは、モービルアイは将来のロードマップに自信を持っているものの、次の主力製品であるショーファーは2027年まで発売されないと予想していると指摘した。即時的な商業ニュースの欠如は投資家心理に大きな影響を与えた。
• UBS が IT 幹部を対象に行った調査によると、エヌビディア (NVDA) とマイクロソフト (MSFT) は引き続き人工知能分野で先頭に立っている。調査では、100% の組織が AI を検討しており、61% がすでに AI プログラムを使用していることがわかりました。それにもかかわらず、AI への取り組みを拡大しているのはわずか 11% であり、多くは 2026 年までに拡大する予定です。この予想よりも遅い展開は、AIイノベーションからより迅速な利益を求めていた投資家を失望させる可能性がある。
• イーライリリー (LLY) は、メディケアが肥満患者の閉塞性睡眠時無呼吸症候群の治療に減量薬ゼップバウンドの適用を開始したことを受けて上昇した。この適用範囲は、より広範なメディケアへの関与への道を開く可能性がある。チルゼパチドとしても知られる Zepbound は、最近 FDA によって承認され、Mounjaro という名前で糖尿病用に販売されています。この開発により、肥満治療市場におけるイーライリリーの地位が強化されます。
• Sana Biotechnology (SANA) は、細胞療法 UP421 の第 1 相試験で良好な結果が得られたことを受けて 200% 以上の急騰を経験しました。この試験では、免疫抑制を行わずに 1 型糖尿病を治療できる有望な結果が示され、サナの低免疫プラットフォームに対する投資家の信頼が高まりました。
• AMD (AMD) 株は、Nvidia の製品と比較した AI GPU ロードマップへの懸念を理由に、HSBC が株価を格下げした後、4% 以上下落しました。この格下げは、特に今後の MI325 GPU に関して、AI GPU 市場で効果的に競争できる AMD の能力に対する懐疑を反映しています。
• バフェット氏はアップル株をすべて売却し、ボーイング社を買収するだろうか？ヘッジファンドマネージャーのダグ・カスによる、2025 年のもう一つのマキシマリスト予測。
• ビットコインは11月以来の安値に下落した。トランプ支持の勢いは衰えつつあるのか？就任式を前に、ビットコインは木曜日に3％以上下落し、11月以来の安値となる9万2000ドル強となった。
• 英国市場の問題はポンドにも広がり、通貨は年初来安値に - ブルームバーグ。借り入れコストが高騰する中、労働党政権が赤字抑制に苦戦するのではないかとの懸念から、ポンドは１年ぶり安値に下落した。
• ボストン連銀のスーザン・コリンズ総裁は、今は利下げに向けて忍耐強く段階的にアプローチする時期であると述べ、
見通しに関する重大な不確実性により、中央銀行は将来の利下げに慎重なアプローチを取る必要があると木曜日に述べた。
•億万長者のフランク・マッコート氏のプロジェクト・リバティがTikTokの米国資産に入札。この動きは、バイトダンスがプラットフォームを売却しなければ禁止に直面する1月19日に先立って行われた。金額は非公開。
• ウォール街の銀行員20万人がAIのせいで解雇される可能性 - ブルームバーグ。
• 2024年の米国の求人数は9年間で最低となる。
• 中国企業カントリー・ガーデンがオフショア債務再編取引を提案。
• タイCPグループはテレノール社の元責任者を通信事業の責任者に任命。
• 関税を課すというトランプ大統領の脅しにより、自動車部品サプライヤーは生産計画の見直しを迫られている。
• 2024 年のフォルクスワーゲン ブランドの納車台数は 1.4% 減少します。
• ポールスターは注文が増加するにつれて希望をもたらします。
• 英国の消費者信頼感はクリスマス商戦後に低下。
• イタリアのメローニ氏は、スターリンクとの契約についてマスク氏とは話し合っていないと述べた。
• サウジアラムコとソナトラックは 1 月に LPG 価格を引き下げた。
• ドル高により、ポンド、ユーロ、円が圧迫され続けます。
• Iconiq Growth は、最新の拡張の一環として、分析会社 Datadog から Amit Agarwal を採用しました。
• UBS はクレディ・スイスの脱税事件で和解に近づいていると WSJ が報じた。
• StanChart は、EU にデジタル資産保管サービスのための新しい組織を創設します。
• 英国の金融会社は過去 2 年間で最大のセンチメント低下に直面している - 調査。
• ミュンヘン再保険は、気候変動が爪痕を示し、自然災害に対処するコストが増大していると述べている。
• スイス中央銀行は、金と株価の上昇により、2024 年の利益が過去最高の 880 億ドルになると予想しています。
• インド中央銀行は、銀行以外の金融機関の活動に対する制限を解除し始めます。
• ボアズ・ワインスタインのサバは英国の信託株主に現金化を勧めている。
• ブローカーのマギルは、ウクライナ向けに戦争財産の再保険を提供しています。
• サイバー企業 Wiz は、IPO の準備として Merchant を社長兼最高財務責任者に任命します。
• Iconiq Growth は、最新の拡張の一環として、分析会社 Datadog から Amit Agarwal を採用しました。
• ドバイの開発者 DAMAC がブロックチェーンプラットフォーム MANTRA と 10 億ドルの契約を締結。
• 億万長者のフランク・マッコート氏のリバティ・プロジェクトは、TikTokの米国資産を買収することを提案している。
• インドの Tata Elxsi は、メディアおよび通信部門の需要低迷により、第 3 四半期の売上高予想を下回りました。
• Apple は集団訴訟を 9,500 万ドルで和解させた後、Siri のプライバシーに関する自社の立場を明確にしました。
• 首相は、マレーシアはエネルギーとチップ製造の中心地になることを目指していると述べた。
• オランダは AI 機器の供給について Nvidia および AMD と交渉中です。
• 情報筋によると、SoftBank と Arm は Ampere Computing の買収を検討しているという。
• AI への需要が高まるなか、バンガード グループは Talen Energy への出資比率を 10.4% に引き上げます。
• 米国の労働市場に関する重要なレポートが本日発表されます。そして来週にはアメリカ企業の報告シーズンが始まる。主な質問は、2025 年の予測がどうなるかです。特に、今年の EPS 成長率が 19% であるという非常に楽観的な現在の予想を考慮すると。
DALは今日報告する予定で、これは航空株に影響を与えるだろう。
もう一つの大きな疑問は、米国国債の動向だ。利回りの上昇によりドルが上昇し、ビットコインは下落し、株価を抑制している。
金曜日の市場に影響を与える可能性のある主なイベント：
- フランスの11月鉱工業生産。
－１２月の米国非農業部門雇用者数報告。
基本的なニュース
• トランプ大統領はグリーンランド購入に完全に真剣だ――米国次期大統領顧問らがデンマーク当局者らと語った。目的は西半球における米国の影響力を拡大することだ。
• アルメニアは、EU への加盟手続きを開始するための法案を承認した。ニコル・パシニャン首相は、EU加盟の決定は国民投票によってのみ下されるが、その前に「ロードマップを作成する」必要があると述べた。
• トランプ・ジュニアは、カリフォルニアの火災はウクライナのせいだと非難した。伝えられるところによると、この火災はウクライナへの支援に関連しているとされている。同氏は、米国が一部の消防設備をウクライナに移転したというメッセージを再投稿した。イーロン・マスクはこれを自分自身に再投稿しました。
ロサンゼルスで新たな火災が発生し、ハリウッド・ウォーク・オブ・フェーム、ハリウッド・ボウル・コンサートホール、その他いくつかの象徴的なランドマークが脅かされている - ハリウッド・レポーター。マリブの海を見下ろすハンター・バイデンの豪華な邸宅が全焼した。
• ショルツ氏は、NATO諸国の国防予算をGDPの5％に増額するというトランプ大統領の要求に反対した。ドイツ首相は、GDPの5％はドイツにとって年間約2000億ユーロの国防支出を意味すると指摘した。同時に、連邦予算は現在約4,900億ユーロに達しています。
• ハンガリーは再び 2024 年の予算目標を達成できませんでした。経済省の推計によると、ハンガリーは昨年、景気後退に逆戻りした後、財政赤字目標を上回った。ハンガリーはEU加盟国8カ国のうちの1つであり、予算を順守しなければ違反者に罰金を科すというEUの過剰財政措置の対象となっている。
• ドゥダは、ネタニヤフがアウシュヴィッツ追悼行事で逮捕されないよう求めた。ポーランド大統領は、1月末のホロコーストを追悼するイベントでイスラエル首相が逮捕されないよう、同首相への保証を求めて同国政府に訴えた。ポーランド政府は、ICCの首相令状にもかかわらず、安全を保証してネタニヤフ首相のアウシュビッツ解放80周年記念式典への出席を許可した。
• 台湾は中国との貿易を縮小し続ける - ブルームバーグ。台湾の対中純輸出は２０２４年に１７７億ドルに減少し、２００３年以来の低水準となった。対照的に、台湾の対米国純輸出額は昨年83.5％増の649億ドルとなり、純額は6年連続で増加した。
• ロサンゼルスの山火事は 1,350 億ドルから 1,500 億ドル以上の経済的被害をもたらし、
現在進行中の火災はすでにカリフォルニア州史上最悪の災害を引き起こしています。この山火事による被害総額と経済損失はカリフォルニア州の年間GDPの4％近くに達する可能性があり、
少なくとも1万棟の建物が破壊され、少なくとも5人が死亡、少なくとも18万人が避難を余儀なくされた。ロサンゼルスの家賃は８─１２％上昇する可能性がある。