L'investiture de Donald Trump et ses premiers pas, TikTok et cryptomonnaie, un jour de congé en bourse

Actualités boursières

• Les marchés attendent les premières heures de la présidence de Donald Trump pour donner le ton de son deuxième mandat. Les marchés américains sont fermés pour le Martin Luther King Day, l'accent sera donc mis sur les marchés des changes et les contrats à terme sur actions et obligations.

• Les indicateurs de marché renvoient souvent à des liens plus fiables avec les tendances économiques au cours des mandats présidentiels, mais Trump a tendance à introduire de la volatilité et laisse présager des changements politiques audacieux.
Il est devenu le premier président depuis Grover Cleveland à la fin des années 1800 à effectuer deux mandats non consécutifs, et son retour a été accueilli avec appréhension par les marchés.

• Alors que le dollar a atteint des sommets pluriannuels ces dernières semaines, les traders se demandent s'il pourrait reculer si Trump agissait lentement. Ils se demandent également si les droits de douane sont réellement positifs ou non en termes de dollars. Les investisseurs vendent des obligations et achètent des dollars depuis la mi-septembre, espérant non seulement que Trump stimulerait la croissance, mais aussi que ses efforts pour augmenter les droits de douane, réduire les impôts et réprimer l’immigration pourraient alimenter l’inflation. Il a déclaré qu'il signerait environ 100 décrets dans les heures qui suivraient son entrée en fonction et, lors d'un rassemblement dimanche, il a réitéré son engagement à expulser les immigrants, à réduire la réglementation et à libérer les ressources énergétiques. Vendredi, il a eu un entretien téléphonique apparemment amical avec le président chinois Xi Jinping.

• Trump prêtera serment à midi HE (17h00 GMT) dans la rotonde du Capitole. En raison du froid, la cérémonie aura lieu à l'intérieur pour la première fois depuis 40 ans. Trump a souligné son imprévisibilité en affirmant qu'il "sauverait" l'application chinoise de médias sociaux TikTok, qui a été fermée aux États-Unis pour des raisons de sécurité nationale en vertu d'une loi entrée en vigueur dimanche.

• Vendredi, il a également lancé un jeton numérique, qui a d'abord bondi puis légèrement diminué après que son épouse Melania Trump ait lancé un jeton distinct, et même certains investisseurs chevronnés en cryptomonnaie ont commencé à s'inquiéter de la poussée spéculative. Le Bitcoin, qui a augmenté de plus de 45 % depuis l'élection de Trump, a chuté d'environ 3 % à 101 800 $, ce qui pourrait être une autre indication que de nombreuses attentes sont déjà bien intégrées dans le marché.

• TikTok a été arrêté samedi soir et est revenu en ligne dimanche à midi. Il semble désormais que l'application puisse rester en ligne pendant 90 jours pendant que le gouvernement et d'autres acteurs recherchent quelqu'un pour racheter les activités de l'application aux États-Unis.
Trump veut que les États-Unis obtiennent 50 % de TikTok.
Aujourd’hui, Trump accordera à TikTok un sursis face à une loi américaine interdisant le réseau social afin de parvenir à un accord qui protégera la sécurité nationale.
Il a proposé de créer une coentreprise dans laquelle les États-Unis détiendraient 50 %, assurant contrôle et sécurité.

• Perplexity a déposé une demande de fusion avec la filiale américaine de TikTok, Bloomberg. AI Perplexity a soumis une candidature à la société mère de TikTok, ByteDance Ltd. fusionner avec ses opérations américaines et créer une nouvelle entité juridique, selon une personne connaissant le sujet.

• En Europe, on a commencé à parler de la nécessité d'interdire TikTok, à l'instar des États-Unis. Le ministre estonien des Affaires étrangères, Margus Canki, a déclaré que l'Europe devrait envisager d'interdire le réseau social TikTok en Europe, à l'instar des États-Unis. Selon lui, ce réseau social chinois diffuse de la désinformation, des fausses nouvelles et influence les résultats des élections.

• Le groupe énergétique qui recherche 110 milliards de dollars compte sur le retour de Trump, selon le WSJ.
L'exportateur américain de gaz naturel Venture Global prévoit d'entrer en bourse à un moment opportun pour l'industrie du GNL, freinant ainsi la croissance rapide de l'entreprise.

• Les marchés seront fermés lundi pour la fête de Martin Luther King Jr., et tous les regards seront tournés vers l'investiture du président élu Donald Trump. Les investisseurs surveillent de près l’impact des politiques tarifaires et fiscales de Trump sur les entreprises américaines.

• Les données FactSet montrent que le S&P 500 augmentera de 12,5% sur un an ce trimestre, contre 11,5% attendu la semaine dernière. "Bien qu'il soit encore tôt, il s'agit d'un excellent début pour une période de reporting au cours de laquelle nous prévoyons une croissance globale supérieure à la moyenne et maintenons des perspectives de bénéfices positives", a écrit Scott Chronert, stratège actions de Citi, dans une note aux clients vendredi.

• Trump a annoncé le lancement de sa propre cryptomonnaie : le TRUMP memcoin. 
« Il est temps de célébrer tout ce que nous défendons : gagner. Obtenez votre ATOUT maintenant. Amusez-vous bien », a écrit Trump dans X. TRUMP Memcoin a déjà atteint une capitalisation de 20 milliards de dollars.

• Le prix du jeton $TRUMP a baissé à 50 $. À son apogée, il était de 75.

• Bruxelles a ordonné à Elon Musk de divulguer pleinement les récents changements apportés aux lignes directrices X, intensifiant ainsi l'enquête sur le rôle de la plateforme dans la politique européenne - FT. Une enquête élargie de la Commission européenne annoncée vendredi oblige X à remettre des documents internes relatifs à son algorithme de recommandation. La commission a également émis une « ordonnance de conservation » sur tous les documents pertinents concernant la manière dont l'algorithme pourrait être modifié à l'avenir.

• Les actions d'Intel (INTC) ont bondi de 9 % suite aux rumeurs d'un éventuel rachat. Les spéculations incluent Elon Musk comme acheteur possible, selon un rapport de SemiAccurate. L'analyste de Citi, Christopher Deinely, s'est dit préoccupé par le résultat pour Intel à moins que des changements stratégiques ne soient apportés. Des rumeurs de rachat circulent depuis des mois, ajoutant de l'intrigue aux mouvements d'Intel sur le marché.

• La Federal Trade Commission (FTC) des États-Unis a publié une étude soulignant les inquiétudes concernant les partenariats entre les géants de la technologie et les développeurs d'IA.
Le rapport examine les collaborations entre Microsoft et OpenAI, Amazon et Anthropic, et Google et Anthropic. Les conclusions de la FTC suggèrent que ces partenariats pourraient conduire à une prise de contrôle complète des développeurs d'IA par des géants de la technologie, ce qui pourrait avoir un impact significatif sur le paysage de l'IA.

• Les actions de Madrigal Pharmaceuticals (MDGL) ont augmenté de 9 % vendredi au milieu d'informations faisant état de négociations de vente. On pense qu'une société pharmaceutique dotée d'une capitalisation boursière importante et cotée à la bourse américaine serait intéressée par l'acquisition de Madrigal. Cela fait suite à des rapports antérieurs faisant état d'un intérêt de la part de grandes sociétés pharmaceutiques cherchant un remède contre les maladies du foie.

• Le PDG de Starbucks (SBUX), Brian Niccol, a présenté les changements stratégiques dans une lettre aux employés, en se concentrant sur l'amélioration de l'expérience du café et de l'histoire marketing de la marque.
Starbucks vise à améliorer le service client, à réduire les temps d'attente et à promouvoir la croissance du leadership interne.

• Paramount Global (PARA) envisagerait de régler un procès intenté par Donald Trump pour apaiser les tensions avec la nouvelle administration. Le procès découle d'une interview de CBS News avec la vice-présidente Kamala Harris. Le projet de fusion de Paramount avec Skydance pourrait être affecté par le climat politique.

• Lufthansa a finalisé l'acquisition d'une participation de 41% dans la compagnie aérienne italienne ITA Airways - Bloomberg.

• L'interdiction de TikTok menace de retirer des milliards de dollars aux créateurs de contenu et aux petites entreprises qui en dépendent - WSJ. Toutefois, l’interdiction de TikTok pourrait bénéficier à Meta, YouTube et à d’autres réseaux sociaux, estiment les analystes de Morgan Stanley.

• La fuite record de capitaux en Chine exerce une pression sur le yuan – Bloomberg. Comme si le yuan n'était pas déjà sous la pression de la faiblesse de l'économie chinoise, de la hausse du dollar et de la perspective d'une hausse des droits de douane américains, la monnaie est confrontée à des difficultés.

• Amazon (AMZN) suspend les livraisons de drones aux États-Unis après un accident sur un site d'essai - Bloomberg.

• La Federal Trade Commission (FTC) américaine a décidé d'approuver la fusion de 53 milliards de dollars entre Chevron (CVX) et Hess - Reuters.

• OpenAI finalise la version « o3 mini » de son modèle d'IA et le lancera prochainement. La société a pris en compte les commentaires des utilisateurs et, en conséquence, prévoit de publier simultanément une interface de programmation d'applications (API) et ChatGPT, Altman.

• Le département américain de l'Énergie a annoncé vendredi qu'il engagerait 1,2 milliard de dollars de fonds fédéraux pour financer des projets d'énergie renouvelable à Porto Rico afin de réduire sa dépendance aux combustibles fossiles - AP.

• Les négociants spéculatifs en devises ont augmenté leurs paris sur un dollar américain encore plus fort avant le retour du président élu Donald Trump à la Maison Blanche - Bloomberg

• Le calendrier économique est léger et ne fournira aux investisseurs que des nouvelles sur l'activité dans le secteur des services et dans le secteur manufacturier, ainsi qu'une mise à jour de la confiance des consommateurs.
Du côté des entreprises, 43 sociétés du S&P 500 devraient publier leurs résultats trimestriels, parmi lesquelles Netflix (NFLX), United Airlines (UAL), Johnson & Johnson (JNJ) et 3M Company (MMM).

Événements clés qui pourraient affecter les marchés lundi :
- Inauguration présidentielle de Donald Trump

Actualités fondamentales

•  Donald Trump veut se rendre en Chine dans les 100 jours suivant son investiture - The Wall Street Journal. Il semblerait que la visite de Trump pourrait avoir lieu dans les mois à venir. Il a déjà fait part de son désir de se rendre à Pékin à ses conseillers.

• Le président américain nouvellement élu, Donald Trump, a battu son propre record de collecte de fonds pour le comité inaugural. Le volume des fonds levés depuis novembre 2024 a déjà dépassé les 150 millions de dollars, selon le Washington Post, citant des sources. Joe Biden ne disposait que de 62 millions de dollars en 2021.

• "Fuck Trump!", "Les vies trans comptent!", "Les féministes contre les fascistes" et "Les gens sont plus importants que la politique"
- ont scandé des dizaines de milliers de manifestants venus à la marche populaire à Washington contre l'investiture du président nouvellement élu. Donald Trump.

• Ambassadeur d'Allemagne: Trump peut changer le système constitutionnel aux Etats-Unis, écrit DW. L'ambassadeur d'Allemagne à Washington, Andreas Michaelis, a envoyé un document confidentiel au gouvernement de Berlin, dans lequel il décrit les projets de Donald Trump pour un second mandat à la Maison Blanche comme un programme de « destruction maximale » qui conduira finalement à « une révision de l'ordre constitutionnel - concentration maximale du pouvoir entre les mains du président aux dépens du Congrès et des États fédéraux.

• L'accession de Donald Trump à la présidence des Etats-Unis pourrait devenir une incitation au renforcement du rôle de l'Europe sur la scène mondiale, rapporte le leader de la CDU Friedrich Merz dans le quotidien Tagesschau. «Je pense que Donald Trump est assez prévisible. Il fait ce qu'il dit. Je suis donc convaincu qu'il y aura beaucoup plus de clarté dans les semaines et les mois à venir."

• L'équipe de Trump veut un changement de régime au Venezuela – Axios. « Nous ne serions pas du tout opposés à ce que Maduro soit le voisin d’Assad à Moscou », a déclaré à Axios un conseiller du président élu américain, impliqué dans les discussions sur la politique étrangère de la nouvelle administration. Comme le soulignent d’autres interlocuteurs de la publication, un changement de régime au Venezuela n’implique pas nécessairement une intervention militaire américaine. On ne sait toujours pas exactement comment Trump entend chasser Maduro du pouvoir, note Axios.

• Rome devrait être la capitale de l'UE, a déclaré le Premier ministre italien Meloni. La capitale de l'Italie est Rome ! Rome! Rome est la capitale de l'Italie, et je vais vous en dire plus ! Rome devrait être la capitale de l'UE. Et je veux adresser cette demande au Parlement européen. Parce que la capitale de l’UE ne peut pas être un lieu où implanter des bureaux, elle doit être un lieu qui représente le mieux son identité millénaire.

• Les services de renseignement russes tentent de recruter des Polonais pour déstabiliser la situation dans le pays avant les élections. Les autorités polonaises ont reçu des informations selon lesquelles les services de renseignement russes seraient en contact avec des groupes de spécialistes du darknet, par l'intermédiaire desquels Moscou rémunère les Polonais pour « des actions contre leur État », a déclaré le ministre polonais du Numérique, Krzysztof Gawkowski.

• Les Houthis ont causé 200 milliards de dollars de dégâts à l'économie mondiale – The Economist. Le coût du transport maritime de marchandises a quintuplé lorsque les Houthis du Yémen ont forcé les navires marchands à naviguer autour de l'Afrique en 2024, écrit The Economist. En conséquence, la consommation de carburant a augmenté et chaque vol est devenu environ 1 million de dollars plus cher. Les tarifs d'assurance pour le transport à travers la mer Rouge ont été multipliés par 20.
Les pertes directes les plus importantes ont été subies par l’Égypte, qui a perdu 7 milliards de dollars de revenus provenant du canal de Suez. Les États-Unis ont dépensé cinq milliards de dollars pour protéger les navires. La Russie et la Chine ont bénéficié des actions des Houthis, souligne The Economist.

• La Banque centrale européenne pourrait être en mesure de continuer à réduire les coûts d'emprunt alors que l'inflation approche les 2 %. Mais il faut procéder avec prudence, a déclaré le directoire de la BCE.

• Trump va commencer les expulsions à grande échelle de migrants le matin du 21 janvier, - WSJ. D'abord à Chicago, puis à New York, Los Angeles, Denver et Miami. Entre 100 et 200 policiers américains devraient participer aux raids la semaine prochaine.

• La Lituanie projette de consacrer 5 à 6% de son PIB à la défense entre 2026 et 2030, - a déclaré le président du pays Gitanas Nausėda. La déclaration de Nauseda intervient alors que Donald Trump demande aux membres de l'OTAN d'augmenter leurs dépenses de défense.

• Le cessez-le-feu entre Israël et le Hamas entrera en vigueur ce matin. L'accord de cessez-le-feu prévoit la libération des otages israéliens toujours détenus par les militants du Hamas. Israël, pour sa part, a promis de libérer plus de 700 prisonniers palestiniens.

• Elon Musk a annoncé le lancement d'une nouvelle campagne politique MEGA – « Make Europe Great Again ».

• Trump a nommé Sean Curran, son garde du corps personnel devenu le héros de la tentative d'assassinat, au poste de directeur des services secrets américains - BILD.

• Les États-Unis ont commencé à déployer des bombes nucléaires modifiées B61-12 en Europe. Le Pentagone a reçu le dernier lot de nouvelles bombes en décembre. Leur nombre exact n'est pas divulgué.

• Les entreprises allemandes préparent des manifestations de masse - Bild. En raison des difficultés économiques que connaît l'Allemagne, près de 50 associations professionnelles prévoient des manifestations à grande échelle à Berlin et dans d'autres villes le 29 janvier. Ils appellent cela le « jour d’avertissement ».
Les dirigeants d’entreprises et d’associations réclament une baisse des impôts, l’arrêt de l’augmentation des cotisations sociales et la réduction des barrières bureaucratiques.

• Le Nigeria est devenu le neuvième pays partenaire des BRICS. Le pays est le plus peuplé du continent africain et partage également le leadership en termes de PIB nominal avec l'Afrique du Sud et l'Égypte, qui sont membres à part entière des BRICS.
Ainsi, trois des quatre plus grandes économies africaines sont devenues membres ou partenaires de l'association.

• Le Trésor américain commencera à prendre des mesures le 21 janvier pour éviter un défaut de paiement. Les mesures d'urgence dureront jusqu'au 14 mars. Selon la déclaration de Yellen, le ministère suspendra l'allocation de fonds pour le paiement de certaines prestations.

• L'équipe de Trump prévoit de remanier un fonds de richesse pour une agence fédérale. L'équipe du président élu Donald Trump souhaite que la Société américaine de financement du développement international (DFC) fonctionne davantage comme un fonds souverain et soit un outil efficace pour déployer le pouvoir économique, a rapporté vendredi Bloomberg News.

• Les volumes de raffinage de pétrole en Chine ont chuté pour la première fois en deux décennies. La demande de carburant a fortement chuté. La baisse des marges de raffinage en 2024 a entraîné la première baisse annuelle de la production des raffineries chinoises depuis 20 ans. Les raisons en sont la dépression de l’économie et la part croissante des voitures électriques.

• Un tribunal de Corée du Sud a décidé d'arrêter le président du pays - agence Yonhap.