Inflation et discours du président de la Fed, Bitcoin et actions de Trump, actualités des entreprises et géopolitique

Actualités boursières

• Le marché évoluait calmement. Les actions d'AAPL ont gagné 2 %, tandis que TSLA a gagné 6 %. Les données sur l’inflation américaine pour janvier seront publiées aujourd’hui. Une croissance de 0,3% m/m est attendue. Les économistes interrogés par le Wall Street Journal s'attendent à ce que le taux d'inflation annualisé de l'IPC en janvier et le taux de base annualisé plus étroit soient respectivement de 2,8 % et 3,1 %, en légère baisse par rapport à 2,9 % et 3,2 % en décembre.
Les investisseurs sont nerveux et craignent une hausse de l’inflation. Par conséquent, même la simple réalisation des prévisions sera positive pour le marché. L’essentiel est que cela ne s’aggrave pas.

• Les investisseurs ont commencé la journée de mercredi sans nouvelles concernant de nouveaux tarifs douaniers américains, ce qui leur a permis de tourner leur attention vers un rapport sur l'inflation américaine plus tard dans la journée et d'éventuels indices sur les perspectives de la politique de la Réserve fédérale. L'inflation de base devrait légèrement diminuer pour atteindre un taux annuel de 3,1 % en janvier et le chiffre global devrait rester à 2,9 %, même si les analystes s'attendent à ce que les progrès dans la maîtrise de l'inflation ralentissent vers la fin de l'année. Les dernières données sur l'inflation seront publiées mercredi, avant l'impact direct des mesures tarifaires du président américain Donald Trump, entrées en vigueur ce mois-ci.

• Le président de la Fed, Jerome Powell, entame également sa deuxième journée de témoignage devant le Congrès, peu après la publication des données sur les prix à la consommation pour janvier, permettant à la Fed elle-même de réagir en temps réel. Il devrait toutefois réaffirmer l'approche patiente de la banque centrale concernant les futures baisses de taux, d'autant plus que l'ampleur des sanctions tarifaires de Trump et leur impact sur l'économie mondiale restent largement inconnus.

• Les indices boursiers européens semblent avoir ouvert en hausse, prolongeant leurs gains après la clôture record de la session précédente. Les contrats à terme sur l'EUROSTXX 50 ont augmenté de 0,24 %, tandis que les contrats à terme sur le DAX ont augmenté de 0,33 %. Malgré un contexte commercial mondial incertain, l'indice de référence STOXX a augmenté de près de 8 % cette année. De nombreux analystes estiment que les actions de Trump ne sont qu’une tactique de négociation pendant que les investisseurs se concentrent sur les bénéfices des entreprises. Chris Weston, directeur de la recherche chez Pepperstone, a souligné les vents favorables provenant des solides bénéfices européens et l'idée que la croissance en Europe pourrait être sur le point de toucher le fond.

• Les principaux partenaires commerciaux des États-Unis ont condamné les derniers tarifs douaniers imposés par Trump sur les importations d'acier et d'aluminium, tandis que la présidente de la Commission européenne, Ursula von der Leyen, s'est engagée à prendre des « contre-mesures fortes et proportionnées » en réponse à cette décision. Le gouvernement mexicain et le Premier ministre canadien Justin Trudeau ont également exprimé leur mécontentement. Le ministre japonais de l'Industrie, Yoji Muto, a déclaré mercredi que le gouvernement avait demandé des exemptions des droits de douane américains sur l'acier et l'aluminium.

• La hausse incessante de l'or vers des sommets records consécutifs a ralenti mercredi alors que le métal jaune a reculé, bien que le niveau de 3 000 $ l'once soit toujours en vue. Les craintes liées à l’impact inflationniste de la guerre commerciale mondiale ne sont pas la seule raison pour laquelle les prix des lingots ont augmenté de 10 % cette année, mais c’est une raison importante. Les banques centrales sont depuis des mois de gros acheteurs, tout comme les investisseurs en quête de sécurité. Les inquiétudes concernant les tarifs douaniers américains sur l’or ont également déclenché une ruée pour le faire sortir des coffres de Londres et de l’autre côté de l’Atlantique.

• Le président de la Fed, Powell : Nous n’avons pas besoin de nous précipiter pour ajuster la politique monétaire.
« Nous pouvons maintenir la politique de restriction plus longtemps si l’économie reste forte et si l’inflation n’approche pas les 2 %. »
Powell a exclu un retour au QE dans un avenir proche. Il affirme que l'assouplissement quantitatif n'aura lieu que lorsque les taux seront revenus à 0 %.

• L’ancien Premier ministre thaïlandais Thaksin Shinawatra a proposé de transformer Phuket en un « bac à sable Bitcoin ». Si le plan est approuvé, les touristes étrangers pourront acheter des biens immobiliers, payer des hôtels et des divertissements en BTC - sans aucune restriction sur les paiements en espèces.

• La chaleur de l’exploitation minière pour chauffer les maisons. Marathon Digital a introduit un système de redistribution de la chaleur provenant des équipements miniers BTC. Cette solution permet de chauffer les habitations tout en réduisant la dépendance aux sources d’énergie carbonées et en augmentant l’efficacité énergétique.

• Les dirigeants de l'industrie de la cryptographie appellent le Congrès à établir d'urgence des règles claires, sinon les États-Unis risquent de prendre du retard
Alors que d'autres pays créent des conditions favorables au développement des crypto-monnaies, l'Amérique perd du terrain - Cointelegraph.

• Binance et la SEC suspendent les procédures pendant 60 jours Binance et la SEC ont déposé une requête conjointe pour suspendre l'affaire pendant 60 jours, citant le travail du nouveau groupe de travail crypto de la SEC comme facteur dans le règlement du différend.

• La fortune du milliardaire Elon Musk est tombée sous la barre des 400 milliards de dollars pour la première fois en deux mois, alors que le cours de l'action Tesla (TSLA) a chuté de plus de 10 %.
Les actions du constructeur automobile ont chuté de 27 % depuis qu'elles ont atteint un sommet historique à la mi-décembre, dans l'espoir que la proximité d'Elon Musk avec le président Donald Trump va stimuler la fortune de l'entreprise.

• Tesla a lancé la production dans une nouvelle usine à Shanghai. L'entreprise produira des batteries de stockage.

• Les ventes de Tesla ont fortement chuté aux Pays-Bas. La raison est l’attitude négative envers Musk.

• L'entreprise chinoise BYD a annoncé que sa technologie de conduite autonome « ​​God's Eye » serait installée dans la plupart de ses véhicules sans frais supplémentaires, y compris certains modèles moins chers. Cela pourrait être un problème pour Tesla et d’autres.
Les analystes d’UBS écrivent : « Cela pourrait changer la donne, en particulier dans le segment abordable. Proposer un système ADAS L2+ moderne sans augmenter les prix pourrait améliorer la compétitivité de BYD face à ses concurrents traditionnels, augmentant ainsi la pression sur les prix de leurs produits. Nous pensons qu'après Tesla, c'est Volkswagen qui sera potentiellement le plus affecté négativement par les actions de BYD.

• Apple (AAPL) a publié en urgence la mise à jour iOS 18.3.1, qui corrige une vulnérabilité critique permettant aux pirates de déchiffrer les mots de passe et d'accéder aux données de l'iPhone. Le problème était lié à un contournement du mode restreint USB, ce qui donnait aux attaquants une chance de pénétrer dans l'appareil avec un accès physique.

• Google (GOOG) et SoftBank (SFTBY) ont investi dans la startup d'informatique quantique QuEra Computing, qui a levé 230 millions de dollars lors d'un récent tour de financement. QuEra, qui était valorisée entre 750 millions et 1 milliard de dollars avant de lever des capitaux, génère des revenus importants et vise à renforcer ses capacités technologiques avec ce nouveau capital.

• Archer Aviation (ACHR) a levé 300 millions de dollars de nouveaux financements, avec Blackrock (BLK) comme investisseur principal, renforçant sa position financière pour développer des plateformes d'avions hybrides.
Archer dispose actuellement d'environ 1 milliard de dollars de liquidités et ses dépenses d'exploitation GAAP pour le quatrième trimestre devraient se situer entre 120 et 140 millions de dollars. L'entreprise reste optimiste quant à sa santé financière et à ses réalisations stratégiques dans le secteur de la défense.

• Humana (HUM) s'attend à ce que les inscriptions à Medicare Advantage diminuent d'environ 10 % en 2025 en raison des sorties de marché.
Malgré ces défis, Humana maintient ses perspectives de bénéfices pour 2025, prévoyant un chiffre d'affaires de 126 à 128 milliards de dollars, dépassant les attentes des analystes.
Les actions de HUM ont chuté de 4 %.

• Les actions de Firefly Neuroscience (AIFF) ont augmenté de 18 % après avoir rejoint le programme Connect de NVIDIA (NVDA), qui aide les entreprises à accélérer leur mise sur le marché.

• Boeing (BA) a annoncé mardi avoir livré 45 avions en janvier, contre 30 le mois précédent.
Il s'agit de la plus grosse livraison mensuelle de l'avionneur américain depuis 2023. Les livraisons comprenaient 40 jets 737 MAX, contre 25 livrés au cours du même mois l'année dernière.
Les actions BA sont neutres – les attentes étaient dans le prix.

• Les actions de Marriott International (MAR) ont chuté de 5 % suite à la publication du rapport. La société a donné des prévisions plus faibles que prévu.

• Apple s'associe à Alibaba pour apporter sa plateforme Apple Intelligence en Chine - The Information.
L'accord aurait été conclu après que le fabricant d'iPhone ait envisagé - mais finalement rejeté - un partenariat potentiel avec la startup d'intelligence artificielle DeepSeek, ainsi qu'avec Bytedance.

• Les dirigeants des banques américaines ont déclaré mardi qu'ils s'attendaient à ce que l'incertitude politique persiste alors que la deuxième administration du président Donald Trump prend forme - Reuters
Mais ils restent optimistes quant à l’économie.

• Le pétrole a prolongé ses gains en raison des signes indiquant que les sanctions ont affecté les flux de capitaux russes - Bloomberg Les mises à jour de l'IA de YouTube incluent des capacités de doublage automatique étendues, une technologie d'identification de l'âge et bien plus encore.
Dans sa lettre annuelle, le PDG de YouTube, Neal Mohan, a nommé l'IA comme l'un des quatre « grands paris » de l'entreprise pour 2025.

• Les actions de Coca-Cola (KO) ont augmenté de 5 % après la publication du rapport. La société a dépassé les attentes, affichant une croissance de son chiffre d'affaires de 6,5 % sur un an.
La bonne performance de l'entreprise a été tirée par une forte croissance organique des ventes, notamment en Amérique latine, en Europe, au Moyen-Orient, en Afrique et en Amérique du Nord, ce qui lui a permis de surperformer son rival PepsiCo (PEP).

• L'activiste Elliott intensifie la pression sur Phillips 66 (PSX), qui détient une participation de plus de 2,5 milliards de dollars. L'investisseur activiste prévoit de forcer le raffineur à envisager de vendre ou de scinder ses activités dans le secteur intermédiaire de l'énergie.

• Les actions d'Intel (INTC) ont augmenté de 6% hier après les commentaires optimistes de J.D. Vance lors du sommet de l'IA à Paris :
« Pour maintenir la supériorité américaine, l'administration Trump veillera à ce que les systèmes d'IA les plus puissants soient construits aux États-Unis en utilisant des puces conçues et fabriquées en Amérique. »

Actions en pré-marché après les résultats :
UPST +26 %
SMCI +8 %
DASH +6 %
GILD +4 %
Z -6 %
LYFT -11 %

Principaux événements susceptibles d'impacter les marchés mercredi :
- Rapport sur l'inflation aux États-Unis (janvier).
- Le témoignage de Powell.
- Compte de résultat de Heineken NV.
- Relevé de revenus CVS Health.

Actualités fondamentales

• L’administration Trump prévoit de pousser les alliés européens à acheter davantage d’armes américaines pour l’Ukraine avant d’éventuels pourparlers de paix avec Moscou. Cette décision pourrait améliorer la position de négociation de Kiev, selon Reuters.

• Trump a ordonné la suspension du Foreign Corrupt Practices Act de 1977. Cette loi interdisait aux Américains de corrompre des fonctionnaires étrangers pour faire des affaires.

• Donald Trump a déclaré que si le Hamas ne rendait pas tous les otages d'ici samedi midi, il appellerait à la révocation du cessez-le-feu à Gaza et « laisserait l'enfer se déchaîner » - Fox News.

• L'Union européenne, suivant l'exemple des États-Unis, va revoir ses programmes d'aide financière pour d'autres pays - Bloomberg. L'aide devrait promouvoir les valeurs stratégiques de l'UE et être allouée aux pays qui partagent les valeurs européennes, estime Bruxelles.

• Le Japon réclame à nouveau les îles Kouriles. Le Premier ministre japonais Shigeru Ishiba a annoncé publiquement pour la première fois depuis sept ans l'intention de Tokyo de prendre le contrôle des quatre îles Kouriles. Il a souligné que cette question reste essentielle dans les relations avec Moscou et a appelé la Russie à reprendre les programmes de visite des tombes des anciens résidents des îles Kouriles.

• La Chine offre déjà son aide à des pays au lieu de l'USAID - Politico. Des offres d’aide financière de la part de la Chine sont reçues par des pays de la région indo-pacifique et d’Amérique du Sud.

• Un sommet international consacré à l’intelligence artificielle et aux perspectives de son développement s’est ouvert hier à Paris.
L’un des principaux sujets abordés est l’élaboration de règles internationales pour réguler l’IA et minimiser les risques liés aux technologies en évolution rapide dans ce domaine.

• L'inflation augmente fortement en Hongrie - Bloomberg. Sur une base mensuelle, les prix ont augmenté de 1,5 %.