Inflation en Angleterre et aux États-Unis, actualités boursières et analyses d'entreprises

• Les investisseurs auront une autre chance de voir si l'histoire de la déflation mondiale suscite encore plus d'intérêt alors que les données sur l'inflation britannique occuperont le devant de la scène mercredi. Cependant, ses résultats ne peuvent pas influencer de manière significative la révision de la politique de la Banque d'Angleterre le lendemain. L'inflation globale en mai devrait être de 2% sur un an, conformément à l'objectif de la Banque d'Angleterre, après 2,3% en avril, les prix diminuant en raison de la baisse des factures d'énergie des ménages. Mais on s'attend généralement à ce que la banque centrale maintienne ses taux inchangés alors que les décideurs se concentrent sur la hausse des salaires et de l'inflation du secteur des services, estimée à 5,5 % en mai. Les données de la semaine dernière ont montré que les salaires au Royaume-Uni ont augmenté plus rapidement que prévu, ce qui a poussé la banque centrale à maintenir ses taux élevés plus longtemps. Les chiffres de l'inflation et les décisions politiques ultérieures fourniront aux investisseurs une certaine clarté avant les élections générales britanniques de juillet, l'indice FTSE 100 ayant baissé de 3 % depuis qu'il a atteint un niveau record en mai.

• Les faibles chiffres de l'inflation américaine de la semaine dernière sont intervenus quelques heures avant une position généralement belliciste des responsables de la Réserve fédérale, qui ont abaissé leur prévision moyenne d'une baisse des taux de trois quarts de point à un d'ici un an. Les marchés américains étant fermés, les échanges pourraient être lents tout au long de la journée. Ces données ont légèrement accru les attentes d'une baisse des taux en septembre, même si, étant donné la dépendance de la Fed à l'égard des données, ces attentes seront volatiles à court terme. Au début de l’année, les traders prévoyaient une baisse des taux de 160 points de base en 2024, mais s’attendent désormais à un assouplissement de 48 points de base.

• Le Congressional Budget Office (CBO) américain a relevé ses prévisions de déficit budgétaire pour 2024 de 1 500 milliards de dollars à 1 900 milliards de dollars.
En 2034, la dette nationale américaine atteindra 122 % du PIB.
Le CBO s’attend à ce que l’économie américaine ralentisse à 2 % en 2024-2025 et à 1,8 % en 2026-34 et au-delà.

• Le FMI établira un centre régional à Shanghai pour stimuler la recherche dans la région Asie-Pacifique.
Le nouveau centre régional facilitera la recherche et fournira des propositions politiques aux marchés émergents et aux pays à revenu intermédiaire, ont déclaré mercredi le FMI et la Banque populaire de Chine dans un communiqué commun.
Le FMI avait peur de l'intensification du travail de la Chine avec les pays en développement et, ne parvenant pas à gagner, il a décidé de diriger le processus.

• Les exportations japonaises ont augmenté pour le sixième mois consécutif, tirées par les automobiles et les équipements de puces. La faiblesse du yen est encore plus bénéfique.
Les exportations ont augmenté de 13,5% sur un an.
Les principaux moteurs de croissance ont été les livraisons aux États-Unis (+23,9 % sur un an) et à la Chine (+17,8 % sur un an).
Les importations ont augmenté de 9,5 % en mai en raison de l'augmentation de l'offre de produits raffinés et de pétrole brut.

• Le prix du NVDA a augmenté hier, tandis que le prix du MSFT et de l'AAPL a baissé. En conséquence, Nvidia est devenue pour la première fois la plus grande entreprise au monde.

• L'ETF XLK sera contraint d'acheter pour 10 milliards de dollars d'actions Nvidia vendredi tout en vendant 11 milliards de dollars d'actions AAPL – un rééquilibrage trimestriel. En conséquence, les parts de NVDA et AAPL dans XLK seront presque égales à 21-22 %.

• Les actions du Trump Media & Technology Group (DJT) ont chuté de 10 % hier et de 14 % supplémentaires après la bourse. La SEC a autorisé certains de ses investisseurs à exercer des warrants sur les actions, ce qui pourrait augmenter leur offre.
Les administrateurs, les dirigeants et Trump lui-même, qui détient environ les deux tiers des actions en circulation de la société, restent soumis à une période de blocage et n'ont actuellement pas le droit de vendre des actions.

• Telegram a lancé TON Dating, le premier service de rencontres développé sur la blockchain TON.
L'application dispose d'un algorithme de lutte contre les personnes anonymes et les robots, ainsi que de la possibilité de recevoir TON pour le temps passé dans le service.

• Le milliardaire américain Warren Buffett réduit sa participation dans le plus grand constructeur chinois de véhicules électriques BYD - Reuters
Berkshire a vendu 1,3 million d'actions BYD cotées à Hong Kong pour 310,5 millions de dollars de Hong Kong (40 millions de dollars).
Berkshire Hathaway achète plutôt davantage d’actions d’Occidental Petroleum (OXY).

• Bacon McFlurry : McDonald's a abandonné l'intelligence artificielle pour les commandes. McDonald's supprime la technologie de commande IA de ses restaurants américains après que des clients ont partagé en ligne des incidents comiques.

• Les constructeurs automobiles renoncent-ils à leurs projets ambitieux en matière de véhicules électriques ? Les dernières données de S&P Mobility montrent que les stocks de véhicules électriques à la fin avril étaient en hausse de 5,7 % par rapport au mois précédent et de 105 % par rapport à il y a un an.
Ceci malgré des réductions importantes sur les véhicules électriques pendant la majeure partie de l’année.

• Apple suspend le travail sur son prochain casque coûteux. Se concentrer sur le modèle le moins cher – Information.

• Tesla doit répondre à un procès intenté par des propriétaires qui prétendent qu'elle monopolise les réparations et les pièces détachées automobiles.
Un juge américain a déclaré que les propriétaires de voitures Tesla pourraient intenter un recours collectif accusant l'entreprise du milliardaire Elon Musk de monopoliser les marchés de la réparation et des pièces détachées.

• Le fonds de capital-investissement africain (AIIM) est en pourparlers avec BlackRock et d'autres pour vendre sa participation dans les énergies renouvelables - Bloomberg.

• Un « environnement de taux hypothécaires volatils » a détérioré les perspectives de marge de Lennar. Les actions de Lennar (LEN) ont chuté de 5 % après que ses prévisions de bénéfice brut résidentiel pour le troisième trimestre aient déçu les investisseurs.
L'entreprise prévoit une marge brute de 23 % pour la période, en dessous des estimations des analystes de 24 %, selon les données de Bloomberg.

• Un rapport décevant sur les ventes au détail « montre que les tensions liées à la hausse des taux d'intérêt et aux dépenses immobilières continuent de baisser en mai », a déclaré Oxford Economics dans une note de recherche publiée mardi matin.

• Les gestionnaires de fonds sont les plus optimistes depuis des années, avec
73 % d'entre eux déclarant qu'ils ne s'attendent pas à une récession mondiale, selon une étude de BofA.
6 % des personnes interrogées prévoient une économie faible, contre 9 % le mois dernier.

• Et encore une fois, le prix des actions d'IA a augmenté.

• Les faibles données sur les ventes au détail ont favorisé la hausse des obligations d'État américaines.
Par ailleurs, on note la hausse des prix du pétrole de 1%.

• L'économie américaine est clairement en train de ralentir. Les investisseurs se préparent à la première baisse des taux de la Fed en septembre. L'ampleur de la croissance du marché boursier met en garde contre l'instabilité du sentiment optimiste : le marché croît uniquement sur les actions de l'IA, tandis que les entreprises classiques sont sous pression et qu'il n'y a pas encore de demande pour les actions de valeur.

• Il y a une grande expiration vendredi et aujourd'hui c'est un jour de congé. Et les élections se rapprochent. Les temps calmes pourraient se terminer rapidement.

Aujourd'hui

- Les bourses américaines seront fermées à l'occasion de la célébration de la Journée nationale de l'indépendance, dédiée à l'émancipation des esclaves.
- Rocket Lab (RKLB) prévoit de lancer une fusée Electron dans le cadre de la mission "No Time Toulouse", le premier des cinq vols dédiés pour le compte de la société française Internet des objets Kinéis.
- Charlie Giancarlo, PDG de Pure Storage (PSTG), sera le conférencier principal de la conférence Pure//Accelerate de l'entreprise.
- L'Association nationale des constructeurs d'habitations publiera l'indice du marché du logement pour juin.