Correction technique des marchés boursiers, chute de l'euro et hausse du dollar, actualité des entreprises et politique
Actualités boursières
• Les marchés européens seront concentrés jeudi sur une série de données préliminaires de l'indice des directeurs d'achat (PMI), notamment en provenance de la zone euro, où les perspectives de croissance sont devenues une source d'inquiétude parmi les investisseurs et les décideurs politiques. L'activité économique dans le bloc devrait rester en territoire négatif ce mois-ci, ce qui exercera une pression sur la Banque centrale européenne (BCE) pour qu'elle procède à une nouvelle réduction des taux d'intérêt le plus rapidement possible.
• Le marché boursier américain a connu une correction hier sans aucune nouvelle claire : il a simplement grimpé trop haut. Les titres offensifs menés par les Magnificent Seven et les semi-conducteurs ont été en tête de la baisse. Les actions de l’immobilier et des services publics ont augmenté. Dans la matinée, le Nasdaq est en hausse de 0,6% après un bon rapport TSLA. Le rendement du Trésor américain à 10 ans s'est stabilisé juste en dessous de 4,25 %.
• La présidente de la BCE, Christine Lagarde, a déclaré mercredi que la banque centrale devrait être prudente avant de décider d'un nouvel assouplissement et se guider sur les données disponibles, même si des sources ont indiqué à Reuters que les décideurs commençaient déjà à discuter de la question de savoir si les taux devraient tomber en dessous du point neutre pour stimuler l'économie. Les prix à terme montrent que les traders s’attendent actuellement à ce que les taux tombent en dessous de 2 % d’ici juin de l’année prochaine. Tout cela a pesé sur l'euro, en baisse de plus de 3% depuis le début du mois et en passe de connaître sa plus forte baisse mensuelle depuis avril 2022. La monnaie unique a eu du mal à reprendre de la vigueur jeudi, stagnant près de son plus bas niveau depuis début juillet.
• Plus tôt cette semaine, le Fonds monétaire international a déclaré que l'économie américaine continuerait d'être le principal moteur de la croissance mondiale jusqu'à la fin de cette année et jusqu'en 2025, renforçant ainsi les paris haussiers sur le dollar. La devise américaine a reçu un soutien supplémentaire en raison de l'incertitude concernant les prochaines élections américaines et des paris croissants du marché sur une éventuelle victoire du candidat républicain à la présidence, Donald Trump.
• Les baisses commencent également à entourer le yuan chinois, qui ressentira probablement l'impact de la hausse des droits de douane en cas de victoire de Trump.
• Les travailleurs de l'usine Boeing ont voté mercredi pour rejeter une offre de contrat et poursuivre une grève de plus de cinq semaines, ébranlant les espoirs des investisseurs et de la direction de résoudre un conflit amer. Le vote des syndicats contre l'accord, qui prévoyait une augmentation de salaire de 35 % sur quatre ans, reflète des années de mécontentement parmi les travailleurs qui se sont sentis lésés au cours de négociations vieilles de plusieurs décennies et menace d'aggraver la crise financière de l'entreprise.
• L'euro est tombé à son plus bas niveau en deux mois en raison des attentes de nouvelles baisses des taux d'intérêt de la part de la BCE. Le taux est tombé en dessous de 1,08 $ et les traders prédisent une possible baisse jusqu'à la parité avec le dollar.
• L'optimisme des traders à l'égard du marché boursier a atteint des niveaux observés juste avant la chute de 10 % du marché boursier l'année dernière. Ce haut niveau d'enthousiasme pourrait être un signe d'avertissement, car historiquement, un optimisme excessif précède souvent des corrections importantes du marché, MarketWatch.
• Des dizaines d'empoisonnements ont été signalés chez McDonald's (MCD) aux États-Unis. Les actions MCD ont chuté de 5%.
• Le marché des obligations d'État américain connaît sa plus forte liquidation depuis 1995 après que la Fed a commencé à réduire ses taux d'intérêt – BBG.
• BofA : Nous nous attendons à ce que la Fed réduise encore ses taux de 50 points de base. p. p. en 2025 et s'arrêtera à 3,25%. Nous prévoyons que l’inflation ralentira en dessous de 2,3 % en 2025-2026 à un taux de 3,25 %.
• Apple (AAPL) pourrait abandonner complètement Vision pro d'ici la fin de l'année - information. Il est également rapporté que les commandes d’iPhone 16 ont diminué de 10 millions d’unités.
• L'échange de crypto Binance a perdu 13 % de sa part de marché au comptant au cours de l'année. Le volume des échanges au comptant s'est élevé à 5 780 milliards de dollars, la part totale parmi les 22 plus grandes bourses centralisées étant passée de 52,5 % à 39,5 %.
• Les actions de la société de Donald Trump (DJT) sont devenues une sorte d'indicateur de la probabilité de sa victoire à l'élection présidentielle. Les traders achètent activement des options sur actions DJT, qui n'expirent pas immédiatement après les élections du 8 novembre, mais une semaine plus tard, le 15 novembre, reflétant les attentes d'un retard dans l'annonce des résultats. La plupart des États dans lesquels les élections seront décidées connaîtront probablement de petites divisions des voix, ce qui pourrait retarder le décompte et déclencher des contestations judiciaires.
• Les actions de Tokyo Metro ont augmenté de 45 % le premier jour de cotation. Il s’agit du meilleur début d’introduction en bourse majeure au Japon depuis 2018.
• Le pétrole chute à mesure que les stocks de pétrole américains augmentent et que les négociations de cessez-le-feu progressent. Données sur les réserves de pétrole de l'EIA : BRUT = +5,474 M (-2,191 M précédemment).
• Un supercalculateur basé sur l'IA de Nvidia a été « allumé » au Danemark. Il aidera les sociétés pharmaceutiques locales à développer de nouveaux médicaments. La machine Gefion, qui utilise 65 km de câble et pèse 30 tonnes, a été symboliquement « connectée au réseau » par le PDG de Nvidia, Jensen Guang, et le roi Frederik X du Danemark le 23 octobre.
• Kering, propriétaire de Gucci, a annoncé une baisse de 16 % de ses ventes au troisième trimestre en raison de la faiblesse de la demande en Chine. Le groupe français de produits de luxe Kering a prévenu que son bénéfice d'exploitation pour l'ensemble de l'année serait réduit de près de moitié après avoir annoncé une baisse de ses ventes plus importante que prévu au troisième trimestre.
• JPMorgan Chase est en pourparlers pour reprendre le commerce du gaz naturel liquéfié physique après une interruption de plus d'une décennie. Cela est conforme aux appels du directeur général Jamie Dimon en faveur d'une augmentation de la production et des exportations d'énergie nationale.
• Stellantis NV prévoit de lancer dans deux ans une flotte test de véhicules électriques équipés de batteries à semi-conducteurs. Il s’agit d’une étape vers la commercialisation potentielle de la technologie, qui vise à améliorer les performances des véhicules électriques.
• Goldman Sachs et Apple paieront plus de 89 millions de dollars dans une affaire relative aux droits des consommateurs. Le principal organisme de surveillance des consommateurs a déclaré mercredi.
• Le yen est tombé à son plus bas niveau face au dollar depuis près de trois mois. Les inquiétudes ont été ravivées quant à la possibilité que les autorités japonaises prennent des mesures pour soutenir la monnaie si celle-ci continue de se déprécier.
• Arm Holdings (ARM) annule une licence qui permettait à son partenaire de longue date Qualcomm (QCOM) d'utiliser la propriété intellectuelle d'Arm pour développer des puces. Cela pourrait potentiellement aggraver le litige juridique. Les actions ARM ont chuté de 7 % hier et QCOM de 4 %.
• Qualcomm et Google unissent leurs forces pour créer l'IA pour les voitures. Qualcomm affirme que son châssis numérique Snapdragon, son chipset et ses technologies associées alimenteront le cockpit numérique en utilisant l'IA générative de Google.
• Meta Platforms (META) perd des développeurs AR tiers au profit de Snap (SNAP). Elle a soudainement décidé de fermer son studio AR.
• Coca-Cola (KO) a publié des résultats meilleurs que prévu au troisième trimestre. Grâce à la hausse des prix, mais pas aux soldes.
• Le PDG de HSBC a indiqué que les départs de dirigeants sont inévitables suite à la réorganisation.
• Les actions de McDonald's chutent après qu'une épidémie d'E. coli liée au Quarter Pounder a tué une personne aux États-Unis.
• Wall Street augmente ses effectifs à l'approche des élections, anticipant la volatilité des échanges.
• Le PDG de Boeing fait pression pour des changements radicaux chez le constructeur aéronautique en difficulté avant le vote sur le contrat.
• Volvo Cars a dépassé les prévisions mais a abaissé ses prévisions en raison du ralentissement du marché.
• Les revenus de General Dynamics augmentent en raison de la demande en matière de défense.
• Les bénéfices du Groupe CME ont bondi grâce à une vigueur commerciale record.
• Wabtec relève ses prévisions de bénéfices pour l'année entière dans un contexte de forte demande de fret et de transit.
• Coca-Cola s'attend à ce que ses revenus augmentent en 2024 en raison de la demande croissante de soda aux États-Unis.
• Amphénol prévoit des ventes et des bénéfices positifs au quatrième trimestre en raison de la forte demande d'équipements électroniques.
• Stellantis lancera une flotte de véhicules électriques alimentés par des batteries à semi-conducteurs Factorial.
• La source a déclaré que TSMC avait cessé de fournir des puces au client après leur découverte dans les produits Huawei.
• Le bénéfice de Teledyne au troisième trimestre a augmenté grâce à la forte demande pour les produits de défense.
• L'éditeur de logiciels Roper relève ses prévisions pour l'ensemble de l'année au-dessus des estimations en raison de la forte demande.
• Le candidat européen à la sécurité technologique encouragera l'utilisation de l'IA et de la technologie sur le champ de bataille.
• Un tribunal nigérian a ordonné la libération du dirigeant de Binance après l'abandon des charges.
• AT&T dépasse les prévisions d'abonnés sans fil en raison de la demande de forfaits premium.
• Des recherches montrent que la Suisse attire moins de devises de la part de ses clients fortunés en raison de l'effondrement du Crédit Suisse.
• Le bénéfice trimestriel de Northern Trust a fortement augmenté en raison de la hausse des frais de gestion d'actifs.
• Le PDG de HSBC a indiqué que les départs de dirigeants sont inévitables suite à la réorganisation.
• Le chef du lobby bancaire italien constate une concurrence accrue pour les dépôts à terme.
• Les bénéfices du groupe CME ont bondi dans un contexte de taux de négociation record.
• Le prêteur des Émirats arabes unis, ADCB, annonce que son bénéfice net au troisième trimestre a augmenté de 23 %, dépassant les prévisions.
• La Banque du Canada a réduit ses coûts d'emprunt de référence de 50 points de base.
• Deutsche Bank a signalé des risques de crédit alors qu'elle renouait avec les bénéfices au troisième trimestre.
• Actions matin après bénéfices matin après bénéfices
TSLA +12% à 240 $
TMUS +1%
LUV +1%
MAINTENANT -1%
IBM -2% (le secteur de l'IA croît rapidement, mais pas suffisamment pour soutenir les actions).
Evénements clés susceptibles d'affecter les marchés jeudi :
- Zone euro, France, Allemagne, indices préliminaires d'activité (octobre).
- Indice express de l'activité des entreprises au Royaume-Uni (octobre).
- Indice préliminaire d'activité aux Etats-Unis (octobre).
- Demandes hebdomadaires de chômage aux États-Unis.
- Divers discours de responsables politiques de la Banque d'Angleterre, de la Banque centrale européenne et de la Réserve fédérale.
Actualités fondamentales
• La Banque du Canada a, comme prévu, abaissé son taux d'intérêt directeur de 4,25 % à 3,75 %. Le régulateur note que l'économie et l'inflation ralentissent conformément aux prévisions.
• Warren Buffett a déclaré qu'il ne soutiendrait aucun candidat politique – Bloomberg.
• Les ventes de maisons existantes aux États-Unis sont tombées à leur plus bas niveau depuis 2010 en septembre. Les acheteurs potentiels s’attendaient à de nouvelles baisses des taux hypothécaires et à des prix demandés plus attractifs.
• Le chef du FMI considère la dette américaine comme soutenable. La dette américaine reste résiliente malgré une croissance régulière, car les décideurs politiques disposent d’une grande marge de manœuvre pour maîtriser la dette, ainsi que d’une combinaison enviable de croissance élevée et d’assouplissement des conditions financières.
• La Banque mondiale doublera ses investissements dans l'agriculture pour atteindre 9 milliards de dollars par an d'ici 2030. « Nous avons examiné les défis sous tous les angles pour augmenter la production alimentaire. »
• Les États-Unis ont confirmé que la Corée du Nord avait envoyé 3 000 soldats en Fédération de Russie pour s'entraîner et éventuellement participer aux combats en Ukraine.
L'agence de renseignement sud-coréenne a déclaré que depuis août 2023, la Corée du Nord avait envoyé plus de 13 000 conteneurs d'artillerie et de missiles. et d'autres armes conventionnelles à la Russie. La Corée du Sud a envoyé une aide humanitaire et financière à l’Ukraine mais a jusqu’à présent évité les livraisons directes d’armes.
• Kamala Harris a annoncé son intention d'augmenter le salaire minimum fédéral à 15 dollars de l'heure. Trump a accusé les travaillistes britanniques d'intervenir dans les élections américaines, selon la BBC. Deux semaines avant l'élection présidentielle américaine, la campagne du candidat Donald Trump a déposé une plainte auprès de la Commission électorale fédérale américaine, accusant le Parti travailliste au pouvoir en Grande-Bretagne d'interférer dans les élections américaines au motif que ses militants aident la campagne de la rivale de Trump, Kamala Harris.
• La Turquie a discrètement interdit l'exportation de plus de 40 catégories de produits américains vers la Fédération de Russie - FT. Cette décision est intervenue après que Washington a mis en garde Ankara contre les « conséquences » si elle ne cessait pas le commerce de biens qui pourraient être utilisés par Moscou pour sa guerre en Ukraine.
« Marque noire pour Erdogan pour son rapprochement avec les BRICS. »
C'est ainsi que réagissent les politologues et les réseaux sociaux turcs à l'attaque terroriste près du bâtiment de la compagnie aérienne Tusaş à Ankara.
Ils estiment que l'attaque contre une entreprise aérospatiale stratégiquement importante pour l'État est un avertissement adressé au chef de la Turquie par l'Occident collectif pour sa tentative de rapprochement avec les BRICS.
• Les Etats-Unis craignent l'ingérence russe dans le second tour des élections en Moldavie. « La Russie a fait tout ce qu'elle pouvait pour perturber les élections et le référendum et saper la démocratie en Moldavie, notamment par le financement illicite et l'achat de voix, la désinformation et les cyberattaques malveillantes », a déclaré le secrétaire d'État américain Antony Blinken.
• La Russie a annoncé une cyberattaque « sans précédent » contre le ministère des Affaires étrangères lors du sommet des BRICS.
• Le Brésilien Lula appelle les BRICS à créer des méthodes de paiement alternatives.