Calme sur les marchés financiers, les entreprises, la bourse et l'actualité internationale pour aujourd'hui
Examens du marché
• Le début de semaine a été étonnamment calme, le Japon prenant un week-end de congé pour le Mountain Day après que l'indice Nikkei ait fortement chuté la semaine dernière et secoué les marchés mondiaux. La plupart des autres marchés boursiers asiatiques se sont stabilisés, menés par une hausse de 2 % à Taiwan, tandis que les contrats à terme de Wall Street sont restés stables. Le dollar oscillait autour de 147,00 yens et l'effondrement du commerce du yen semble pour l'instant terminé. Les données IMM de la semaine dernière ont montré que l'intérêt court net pour l'USDJPY s'élève désormais à 11 354, en baisse par rapport aux 184 000 début juillet. Les contrats à terme sur les bons du Trésor ont également peu changé, tandis que les contrats à terme sur les fonds fédéraux suggèrent une probabilité de 49 % de baisse des taux d'un demi-point en septembre, après avoir atteint 100 % il y a une semaine.
• Les responsables de la Fed ont effectivement écarté les discussions sur une réduction entre les sessions, la présidente de la Fed Michelle Bowman notant ce week-end que l'inflation était toujours inconfortablement supérieure à l'objectif. Elle a suffisamment adouci son ton typiquement belliciste pour reconnaître que les taux devront être réduits progressivement si l’inflation continue de ralentir.
Les données sur les prix à la consommation aux États-Unis seront publiées mercredi. L’inflation sous-jacente annuelle devrait tomber à 3,2 %, son plus bas niveau depuis avril 2021. Des chiffres encore plus bas inciteraient les experts à avertir à nouveau que la Fed est en retard sur le calendrier de réduction des taux.
Il pourrait y avoir une surprise pour les ventes au détail de juillet jeudi, étant donné que la prévision médiane est de +0,3%, mais la fourchette est de 0,0% à +0,9%. Les résultats de Walmart et Home Depot cette semaine fourniront plus d’informations sur l’état de la demande. Les inscriptions hebdomadaires au chômage pourraient également faire bouger les marchés plus que d'habitude, compte tenu de la forte baisse inattendue enregistrée la semaine dernière.
• Les bénéfices des entreprises japonaises ont augmenté de 10 % en raison de la faiblesse du yen et de la demande en IA. Les sociétés japonaises cotées en bourse ont enregistré de bons résultats, avec un bénéfice net combiné en hausse de 10 % sur un an entre avril et juin, soutenu par la demande continue d'IA et la faiblesse du yen.
• Sur le memcoin, associé à Trump, les traders de crypto ont perdu plus de 100 millions de dollars / Suite aux rumeurs d'implication dans la famille Trump, l'actif de Restore the Republic (RTR) a augmenté de 120%, mais après que le fils du candidat à la présidentielle a démenti Selon cette information, le jeton a fortement chuté de 80 % en une heure et les traders qui ont réussi à investir 155 millions de dollars dans RTR ont perdu leurs fonds.
• Les médailles d'or olympiques valent plus que jamais / Les médailles d'or olympiques des Jeux de Paris actuels valent plus que jamais, et les matières premières à partir desquelles elles sont fabriquées peuvent rapporter environ 900 dollars chacune d'elles.
• Certaines des plus grandes raffineries américaines réduisent la production de leurs installations ce trimestre,
renforçant ainsi les inquiétudes concernant une surabondance mondiale de pétrole brut.
• La reprise des marchés est encourageante, mais les investisseurs ne doivent pas conclure hâtivement que nous sommes tirés d'affaire. Au lieu de cela, procédez avec prudence, car les meilleurs stratèges de Wall Street affirment que nous ne sommes pas encore sortis du bois. "Les sorties de capitaux vont probablement se poursuivre jusqu'en septembre ou octobre, jusqu'aux élections de novembre", a déclaré Ed Yardeni, un vétéran du marché des investissements.
• La Zambie ferme sa frontière avec la République démocratique du Congo, bloquant ainsi une importante route commerciale du cuivre. Cela pourrait retarder les exportations du plus grand producteur de cuivre d'Afrique. Les contrats à terme sur le cuivre sont calmes.
• Le PDG d'Uber est sceptique quant à l'idée du robotaxi d'Elon Musk. S'il se trompe, Uber est en difficulté. Khosrowshahi sait que les voitures autonomes arrivent et voit les voitures autonomes devenir une part importante des activités d'Uber d'ici 10 à 15 ans.
Selon Khosrowshahi, environ 100 personnes meurent chaque jour dans des accidents de la route aux États-Unis. Ainsi, un conducteur de robot 10 fois meilleur qu’un humain serait responsable d’environ 10 morts par jour. Mieux, mais « je ne sais pas si la société est prête à l’accepter ».
Tesla organisera son événement robotaxi début octobre.
• La croissance des bénéfices aux États-Unis apparaît enfin en dehors des mégacapitalisations technologiques – Bloomberg. Alors que la dernière saison des résultats trimestriels des entreprises américaines entre dans sa phase finale, il est clair que la reprise tant attendue des entreprises qui ont été laissées à l'écart de la frénésie de l'IA a enfin commencé.
• Tesla a cessé d'accepter des commandes pour la version la moins chère du Cybertruck - Reuters. Le seuil le plus bas disponible pour une commande immédiate commence à 100 000 $ au lieu des 61 000 $ précédents.
• Truth Social de Trump a subi une perte au deuxième trimestre et une baisse de ses revenus. Trump Media and Technology Group, propriétaire du réseau social Truth Social de l'ancien président Donald Trump, a perdu plus de 16 millions de dollars au dernier trimestre et a également vu ses revenus diminuer, selon un rapport sur les résultats publié vendredi.
• Boeing a reçu un contrat E-7A Wedgetail de 2,56 milliards de dollars de l'US Air Force. Le contrat comprend le développement du cycle de vie, la formation et le support pour la flotte E-7A.
• Les hedge funds ont accru leurs paris baissiers sur les actions japonaises au rythme le plus rapide en cinq ans au cours de la semaine du 2 au 8 août. Alors que le Nikkei fait face à sa pire période depuis le lundi noir de 1987. Les hedge funds sont les plus baissiers sur les matières premières depuis au moins 2011 – Bloomberg. Les craintes d’un ralentissement économique plus profond remettent en question la demande de tout, du pétrole brut aux métaux et céréales.
• Rheinmetall rachète le sud-africain Resonant pour développer sa production de munitions. Le géant allemand de la défense a acquis une participation majoritaire dans le fabricant de poudre sud-africain Resonant. L'entreprise cherche à accroître considérablement la production d'obus de 155 mm.
• Données économiques cette semaine
– L'indice des prix à la production sera publié mardi. Il mesure l’évolution en juillet des prix des biens et services produits. En juin, le Bureau of Labor Statistics a rapporté que l'indice avait augmenté de 2,6 % sur un an, les prix des services ayant le plus augmenté. Le rapport de juillet prévoyait également une croissance de 2,6% sur un an.
- L'indice des prix à la consommation sera publié mercredi. Cette mesure des prix que les consommateurs paient pour toutes leurs dépenses devrait rester peu modifiée en juillet.
- Les ventes au détail doivent être publiées jeudi par le Département du Commerce. C’est le rapport qu’attend Wall Street. Le consensus table sur une hausse de 2% en juillet par rapport à juillet 2023.
- Également publiés vendredi : les données sur les mises en chantier et les permis de construire, ainsi que l'indice de confiance des consommateurs du Michigan (tous deux vendredi). Le démarrage de la construction de logements devrait réduire les taux hypothécaires.
Rapports sur les bénéfices prévus : Home Depot (HD), Cisco Systems (CSCO), Walmart Inc. (WMT), Matériaux appliqués (AMAT), Deere (DE).
- L'OPEP publiera son rapport mensuel sur le pétrole
- Verizon (VZ), C3. AI (AI), Coinbase Global (COIN) et Cirrus Logic (CRUS) participeront à la conférence Oppenheimer de deux jours sur la technologie, Internet et les communications.
- MSCI annoncera les résultats de l'enquête sur l'indice boursier MSCI pour août 2024. Les modifications des indices seront apportées dès la clôture des marchés le 30 août.
La conférence Ai4 de trois jours débutera. Parmi les participants figurent Chegg (CHGG), Amazon (AMZN), Wells Fargo (WFC), Medtronic (MDT), qui discutent de l'innovation en matière d'IA et d'apprentissage automatique en entreprise.
- Barrick Gold publie ses résultats du deuxième trimestre.
Le matin, les marchés financiers sont calmes. Les investisseurs attendent les données sur l’inflation américaine mardi et mercredi.
Événements clés qui pourraient avoir un impact sur les marchés lundi :
- Le ministre allemand de l'Économie Robert Habeck et le PDG de RWE Markus Krebber s'expriment.
Revues internationales
• En géopolitique, le Moyen-Orient reste une poudrière : le ministre israélien de la Défense Yoav Gallant a déclaré au secrétaire américain à la Défense Lloyd Austin que l'Iran se préparait à une attaque à grande échelle contre Israël. Le Pentagone a pris la rare décision d’annoncer publiquement qu’Austin avait ordonné le déploiement d’un sous-marin lance-missiles à propulsion nucléaire au Moyen-Orient. Le Pentagone a ajouté qu'Austin avait également ordonné à l'Abraham Lincoln Strike Force d'accélérer son déploiement dans la région.
• Trump a déclaré qu'il tiendrait trois séries de débats télévisés avec Harris en septembre, les 4, 10 et 25 septembre sur Fox, ABC et NBC.
Nous attendons la réponse de Harris. Kamala Harris se joint à Trump pour demander l’abrogation des taxes sur les pourboires. Trump s’est immédiatement plaint que Harris copiait sa proposition. "C'était l'idée de Trump. Elle n'a aucune idée, elle ne peut que me voler."
• Vance soutient l'idée de Trump selon laquelle la Fed devrait avoir moins d'indépendance. La politique monétaire « devrait être fondamentalement une décision politique », déclare le candidat républicain à la vice-présidence.
• Tim Walz a créé « le système fiscal le plus progressif du pays » pour le Minnesota. En tant que gouverneur du Minnesota, Tim Walz a signé un décret prévoyant des allégements fiscaux pour les familles à faible revenu tout en augmentant les impôts de l'État sur les ménages et les entreprises fortunés. Cela pourrait faire allusion aux projets fiscaux de Kamala Harris pour 2025. Les chances accrues de Harris à la présidence, avec la menace d'une hausse des impôts, pourraient être l'une des raisons du sentiment négatif sur le marché boursier.
• Des pirates ont attaqué les réseaux Internet internes du siège de campagne du candidat à la présidentielle américaine Donald Trump - Politico. La campagne a blâmé "des sources étrangères hostiles aux Etats-Unis", citant un rapport de Microsoft publié vendredi selon lequel des pirates informatiques iraniens "ont envoyé un e-mail de phishing à un haut responsable impliqué dans la campagne présidentielle en juin".
• Le gouvernement britannique prépare une censure à grande échelle des réseaux sociaux et exigera la suppression non seulement des faux messages, mais également des « contenus légaux mais préjudiciables ». La police britannique menace les Américains de poursuites pénales et d'extradition, faisant probablement référence au propriétaire du réseau social X, Elon Musk.
• L'Arabie Saoudite réforme ses lois sur l'investissement pour tenter d'attirer les étrangers. L'Arabie saoudite a annoncé de nouvelles règles commerciales visant à accroître la transparence et à faciliter les investissements dans le royaume, alors qu'elle cherche à attirer davantage d'investisseurs étrangers.
• WSJ : Les États-Unis ont offert une amnistie à Maduro en échange de son abandon du pouvoir. Les États-Unis ont proposé d'accorder l'amnistie au président vénézuélien Nicolas Maduro en échange de sa démission avant l'expiration de son mandat en janvier 2025, écrit le Wall Street Journal. La source a déclaré à la publication que lors des négociations secrètes, ils avaient parlé de sa libération des accusations d'implication dans le narcoterrorisme. Le ministère américain de la Justice les a nommés Maduro et ses associés en 2020.
• Israël a tué un autre haut commandant du Hamas, cette fois dans le sud du Liban. Samer al-Hajjah commandait les forces du Hamas dans le camp de réfugiés palestiniens d'Ain al-Hilweh, situé près de Sidon, qui est en grande partie contrôlé par les militants.
• La Pologne a acheté des centaines de missiles air-air aux États-Unis. La valeur du contrat est d'environ 783 millions d'euros, a indiqué l'Agence nationale polonaise de l'armement. Les missiles seront livrés entre 2029 et 2033 ; ils prévoient d'en équiper les avions de combat de l'armée de l'air polonaise.
• Responsable de Biden sur l'immigration : nous sommes actuellement confrontés à une « tempête parfaite ». L'immigration reste une question polarisante aux États-Unis et devrait être un facteur clé des prochaines élections. Les progrès sont au point mort en raison d’un manque de bipartisme et de compromis, a déclaré un responsable de Biden.
• Le nouveau président iranien a réaffecté un responsable soumis aux sanctions de l'ONU au poste de chef du département nucléaire du pays - AP. Mohammad Eslami, 67 ans, poursuivra son travail à la tête du programme nucléaire civil iranien.
• « Forcé » JPMorgan Chase cherche à mettre fin au procès contre la banque russe VTB à New York - Reuters. JPMorgan Chase a demandé vendredi à un juge américain à Manhattan de rejeter sa plainte contre la banque russe VTB concernant un compte de 439,5 millions de dollars gelé à la suite de l'invasion de l'Ukraine par la Russie, affirmant que VTB l'avait "contraint" à demander le rejet de la plainte.
• L'accident le plus coûteux au monde s'est produit en Italie : le yacht de 120 millions de dollars de l'ex-femme de Steve Jobs est entré en collision avec un autre navire de 120 millions de dollars d'un milliardaire inconnu.