交易员等待美联储决议以及微软、Meta、高通、ARM、福特等公司报告以及地缘政治新闻
最新股市新闻
• 金融市场正在重演去年的局面——7月底，股票价格下跌，美国国债价格上涨。避险情绪升温。但迄今为止，市场表现非常低迷，因为尽管特朗普发动了关税战，但乐观情绪目前明显高于去年。
投资者认为，特朗普需要股市牛市，他会迫使美联储降息，并启动印钞机。
此外，加密货币和银行业也放松了监管。
今天上午，一切都很平静。
我们正在等待美联储的最新预测、大型企业的报告以及劳动力市场的数据——暴风雨即将来临。
• 交易员将在未来 72 小时内面临一系列风险事件，包括美联储、加拿大银行和日本银行的央行决定、企业盈利，以及美国总统唐纳德·特朗普设定的 8 月 1 日关税最后期限。
在数据暴涨之前以及中美贸易谈判以积极态度结束后（尽管没有达成任何实质性协议），市场表现出谨慎乐观的态度。
• 亚洲股市上涨，韩国股市领涨，而上证综合指数有望进入科技牛市，较 4 月份低点上涨 20%。
• 欧元兑美元上涨 0.2%，收复涨幅，因市场权衡欧盟与美国的贸易协议，欧洲单一货币今年首次出现月度亏损。
• 美联储和企业财报即将公布。交易员们也在为一系列企业财报做准备，其中包括科技巨头微软和Meta，以及瑞银集团和葛兰素史克等欧洲股票。
• 预计美联储将在周三晚些时候的政策会议上维持利率不变，尽管一些央行官员可能会罕见地发表支持降低借贷成本的异议。 美联储今天可能会维持利率不变，但将提供将对市场产生重大影响的指引。
• 在特朗普设定的达成协议以避免“解放日”关税的最后期限到来之前，包括中国、印度和韩国在内的一些国家与美国的谈判似乎陷入停滞。系好安全带吧。
• 据彭博社报道，日本两年期政府债券拍卖需求创下去年十月以来新高，收益率接近2008年以来最高水平，吸引了众多投资者。
• 参议员 Lummis 提出了《抵押贷款现代化法案》，该法案允许在评估抵押贷款时将加密资产考虑在内。
• 由于中国需求强劲，Nvidia (NVDA) 向台积电订购了 300,000 片 H20 芯片 - RTRS。
• 作为与美国达成的贸易协议的一部分，欧盟打算购买价值 400 亿欧元的人工智能芯片。
• “欧元/美元并不是一个好的交易，” – ING。
• 美元指数昨日创下5月以来最佳单日表现，受欧元/美元多头大量退出的推动，尤其是在欧洲对美国贸易协议反应疲软之后。预期未能实现，欧元正在走弱。
• 中国初创公司智普声称，其最新的 AI 模型 GLM-4.5 AI 比 DeepSeek 的 AI 模型更具成本效益 - CNBC。
• 据CNBC报道，得益于产量增长240%，印度对美智能手机出口量超过中国。据《印度
快报》报道，2025年前5个月，印度在美国智能手机出货量中的份额从2024年的约11%上升至近36%。同期，中国的份额从82%下降至49%。
• 芝加哥期权交易所 (CBOE) 已向美国证券交易委员会 (SEC) 提交 19b-4 文件，以批准 Invesco Galaxy SOL 现货 ETF 上市并
开始交易。CBOE 还已向美国证券交易委员会 (SEC) 提交 19b-4 文件，以批准 Invesco Galaxy Staking 现货 INJ ETF 上市并开始交易。
• 富达预测到2025年底金价将达到4000美元——彭博社。
分析师萨姆森指出，美国经济放缓将增强美联储“鸽派”的影响力，从而促使货币政策更加宽松。随着降息可能性的增加和美元的走弱，黄金作为一种无收益资产，传统上将占据优势。
• 投资者正从政府债券转向美国和欧盟公司债券，--彭博社。
• 6 月份，有 39 亿美元被从美国国债中撤出，而 100 亿美元被投资于美国和欧洲投资级债券 (EPFR)。
• 吉利德（GILD）公司生产的首个100%有效的艾滋病预防药物在美国获得批准。
• 苹果（AAPL）首次关闭中国门店，失去智能手机市场领先地位——21世纪经济报道。
• 诺和诺德（NVO，-22%）下调了今年的利润和销售预测。
• 波音公司（BA，-4%）每股收益-1.24美元，但好于预期的-1.4美元的亏损。
波音公司再次遭遇挫折，但该公司表示情况正在好转。
• PayPal (PYPL, -9%) 公布的业绩好于预期。
然而，自由现金流同比下降 49%，至 6.92 亿美元。
• 贝克休斯 (BKR, -2%) 接近以每股 210 美元（溢价 22%）的价格 136 亿美元收购 Chart Industries (GTLS, +16%)。福斯 (FLS, +2%) 则“出局”。
• 联合健康集团 (UNH, -7%)：收益 4.08 美元（较普遍预期下降 0.37 美元），收入 +13% → 年度每股收益下调。
• 默克公司 (MRK, -2%) 削减 2027 年前 30 亿美元的支出，为 Keytruda 仿制药做准备；调整后每股收益为 2.13 美元（>预期）。
• 伍德沃德 (WWD, +1%) 在与空客达成交易后上调 2025 年预测；销售额创历史新高，收购赛峰集团业务
• ONsemi（ON，+0.5%）与NVDA集成，为AI中心提供800 V电源。
• 伯克希尔 (BRK.B, -1%) 将其在 VeriSign (VRSN, -9%) 的持股比例减至 10% 以下，出售了价值 12.3 亿美元的股票。
• 宝洁 (PG, -0.3%)：首席运营官 Shailesh Jejurikar 将于 26 年 1 月 1 日起担任首席执行官；Jon Moeller 担任执行董事长。
• Latnik：特朗普将在未来两周内宣布对药品征收关税。如果药品不在美国生产，关税将会非常高昂。
• 2023年，谷歌的地震预警系统未能向土耳其民众发出预警。
谷歌承认，该系统发出的是低级预警，而非最高级别。如果民众收到预警，或许有时间找到安全的地方。
•有消息称中美贸易休战可能延长，铁矿石价格上涨逾 2%，至每吨近 103 美元。
• 彭博社称，微软 (MSFT) 正在与 OpenAI 进行谈判，以确保其能够使用 OpenAI 的技术，即使 OpenAI 创造出与人类相当或更优秀的真正的人工智能。
• 根据劳伦斯伯克利国家实验室的数据，到2028年，美国数据中心的电力消耗可能高达总电力消耗的12%。
在最悲观的情况下，这将额外消耗255太瓦时的电力，相当于超过2400万户家庭的能源消耗。
• 贝莱德IBIT旗下BTC ETF期权的未平仓合约今年增长了两倍，达到340亿美元。日均交易量达40亿美元，甚至超过了信贷和新兴市场主要ETF——BBG的交易量。
• Twitter 创始人杰克·多西 (Jack Dorsey) 开发的一款离线即时通讯应用已在 App Store 上线。该应用即使在飞行模式下也能正常工作，通过蓝牙进行通信，所有消息都保存并加密在智能手机上。
• Figma (FIG) IPO 的价格达到了发行价上限 32 美元。需求量是供应量的 40 倍。
财报公布后盘前交易中的股票
QRVO +11%
FTAI +9%
TER +6%
SBUX +4.5%
MARA +4%
BXP +3%
REG +2%
V -2%
BKNG -2%
MDLZ -3%
STX -6%
可能影响周三市场的关键事件：
- 欧洲财报：瑞银集团、桑坦德银行、葛兰素史克、西班牙电信。
- 美国财报：微软、Meta、高通、ARM、福特。
- 法国：6 月份消费者支出和第二季度 GDP 初值。
- 德国：6 月份零售额、第二季度 GDP 预测。
- 欧元区：第二季度 GDP 预测。
- 英国：27 年期政府债券拍卖。
- 美国：美联储利率决定、第二季度 GDP 增长率。
- 加拿大：加拿大央行利率决定。
当前基本面评论
• 美国贸易差额（6月初值）= -859.9亿美元（预期-983亿美元/前值-965.9亿美元）。
受特朗普关税影响，美国贸易逆差已开始迅速收窄。
关税恐慌引发恐慌性抢购后，美国进口大幅下降。
这意味着全球美元流动性减少。这对美元有利。
美国消费者信心和劳动力市场指标均表现良好。CB
消费者信心指数 = 97.2（预期95.9/新增95.2，预估）。JOLTS
职位空缺（5月）= 743.7万（预期751万/新增771.2万）。
• 中美谈判的贝塞特：中国拒绝美国对俄罗斯石油的购买要求。
可能需要加征更多关税才能迫使中国采取行动。
• 印度驻英国大使维克拉姆·多雷斯瓦米对印度从俄罗斯购买石油的批评作出了尖锐回应，《印度时报》写道：
“我们80%以上的能源依赖进口。你们想让我们做什么——关闭我们的经济？” 你需要了解的现代世界的一切。
特朗普对印度的政策——印度可能支付20-25%的关税。
• 欧盟委员会已正式确认，其无法强迫欧盟企业从美国购买价值7500亿美元的能源资源，或在美国投资6000亿美元。
但欧盟委员会将“与企业对话”，并说服它们这样做。
欧盟委员会代表奥洛夫·吉尔在布鲁塞尔的一次简报会上回答有关欧盟-美国贸易协定的问题时表示了这一点。
• 日本预计，在与美国达成的5500亿美元新贸易协定中，只有1-2%将以投资形式成为实际资金，其余部分均为贷款和担保。
• 即使征收高额关税，特朗普的贸易战在华尔街看来也突然不那么可怕了——CNBC
• 国际货币基金组织（IMF）将2025年全球经济增长预期上调0.2个百分点至3%。IMF
：预计2025年和2026年全球总体通胀率将下降至4.2%。
• 中美同意延长协议期限并继续谈判。
• 特朗普政府正在考虑改革专利制度，以增加收入。
官员们正在讨论向专利所有者征收相当于专利总价值1%至5%的费用。——《华尔街日报》。
• 特朗普声称他无意与习近平会面。
假新闻报道说，我正试图安排与习近平主席的“峰会”。这不是真的，我根本没有这么做！我可以去中国，但必须有习近平主席的邀请，而且邀请已经发出了。否则，我没兴趣！
• 特朗普制裁后，海湾国家将取代俄罗斯石油——路透社。
国际能源署预计，今年全球石油需求将增加70万桶/日。
• 奥尔班在大选前面临经济风暴。
匈牙利政府已大幅下调2025年GDP增长预期，从此前的3.4%降至1%。
价格管制和强制加薪等政府干预措施加剧了商业不确定性。
• 特朗普首次承认加沙地带确实存在饥荒，并呼吁以色列允许“每一点食物”都运往那里。
由此，他与以色列总理本雅明·内塔尼亚胡的评估结果公开相左。内塔尼亚胡前一天称饥荒的说法是“无耻的谎言”。——《卫报》。
以色列计划按照内塔尼亚胡的计划彻底吞并加沙地带。
以色列准备向哈马斯发出最后通牒，要求其在几天内同意停火。如果哈马斯拒绝，以色列将分阶段吞并加沙地带。据《国土报》报道，该计划已获得特朗普政府的批准。
我们理解，欧洲许多国家的穆斯林人口正在增长，这影响了欧洲各国政府的政策。
但这并不是以色列应该自杀的理由，——以色列外交部长吉迪恩·萨尔就法国承认巴勒斯坦的决定表示。斯塔默宣布， 如果以色列不同意停火，
英国将在 9 月的联合国会议上承认巴勒斯坦为一个国家。
• 彭博社：德国计划到2029年将国防预算增加一倍。
据该社报道，柏林预计将在2029年拨出1620亿欧元用于军费开支。与此同时，彭博社援引一位政府高级官员的话报道，德国预计每年将花费90亿欧元支持乌克兰。
• 欧盟交通事务专员阿波斯托洛斯·齐茨迪科斯塔斯警告称，欧盟的交通基础设施尚未做好与俄罗斯交战的准备。
他认为，一旦俄罗斯入侵，北约坦克可能会陷在隧道里，不堪重负坠落到老桥上，或者由于官僚主义过度而停在边境。
欧盟计划斥资170亿欧元进行现代化升级。
• 泰国指责柬埔寨违反停火协议。泰国军方表示，柬埔寨人在午夜过后，即停火协议生效的时间点，对两国边境多处地点发动袭击。
• 英国测试飞行高度超过大多数军用飞机的间谍气球——英国军用电台
这些气球在距离地球 18 至 24 公里之间运行，比大多数军用飞机都要高，还能提供一种低成本的通信选择。
• 德国计划研发能够打击敌后深处目标的远程无人机——《商报》。
• 法国遭遇史上最大规模国防数据泄露事件，作战系统、核武器软件等代码均遭黑客攻击。
制造潜艇和军舰的法国国防公司海军集团（Naval Group）也遭遇网络犯罪分子攻击，获取了敏感数据。