股市新闻和地缘政治、市场对美国新关税的反应、公司评论

股市新闻

• 没有发生坍塌。墨西哥和加拿大关税延期30天的消息在一定程度上平息了市场。只有 AAPL、TSLA 和半导体的大幅下跌才导致股指继续处于亏损状态。乐观情绪正在逐渐恢复。这是特朗普的市场。四年后，你们就会变得和老密码学家一样冷酷无情。

• 经过四天的猜谜游戏和重大的金融波动后，美国和中国似乎已经恢复了相互的贸易战，而墨西哥和加拿大则获得了至少一个月的喘息时间，这让市场有些不安，并对下一步行动保持警惕。受此过程影响最严重的货币的结果是，墨西哥比索和加元回升至周五的水平，当时最新一轮威胁、反威胁和拖延开始了，从两年和 22 年的低点分别在这段时间内实现。尽管美国对中国商品征收 10% 关税的最后期限已于周二早些时候过去，而中国也立即采取了反击措施，包括从下周开始对一系列美国商品征收高达 15% 的进口关税，但人民币走强并回到周五的水平。这种奇怪的反应表明，仍有希望看到加拿大和墨西哥的一致推迟和延期在中国重演。美国总统唐纳德·特朗普的发言人表示，特朗普将在未来几天与中国国家主席习近平举行会谈。更广泛地说，美元指数模仿了所有这些走势，自上周五以来，经历了 1.5% 的往返波动，达到三周高点并回落。目前尚不清楚特朗普是否计划对欧盟征收关税。

• 人民币、比索和加元约占美联储贸易加权美元指数的41%。如果加上欧元，则超过60%。让情况稍微复杂化的是，中国大陆股市因农历新年假期而休市至明天，但香港已重新开放，即使在实施双边关税后，香港股市仍上涨近 3%，达到三个月来的最高水平。

• 一些分析师表示，谈判和延期的希望刺激了购买，而另一些人则表示，美国拟议的关税仅为 10%，低于特朗普在大选前承诺的 60%，这让人松了一口气。

• 北京宣布自 2 月 10 日起对美国煤炭和液化天然气征收 15% 的关税，对原油、农业机械和部分车辆征收 10% 的关税。中国还对 Alphabet 旗下的谷歌展开了反垄断调查，并将 PVH（Calvin Klein 等品牌的控股公司）和生物科技公司 Illumina 列入潜在制裁名单。在华尔街大型上市公司最新季度财报中，Alphabet 位居榜首，而 Omnicom 和 Advanced Micro Devices 等大型制药公司也占据了主导地位。

• 与货币市场不同，由于担心贸易战威胁，美国股市指数尚未回到周五的起始水平。尽管墨西哥和加拿大问题的延误帮助股市从周一的最低价位反弹，但受中国事件影响，标准普尔 500 指数收盘下跌 0.8%，期货在周二收盘时仍保持下跌趋势。

• 华尔街的 VIX“恐慌指数”衡量股票波动性，周一再次升至 20 以上，而今年以来该指数一直未能收于该水平上方。针锋相对的贸易战除了给主要出口国和进口国带来诸多企业问题之外，另一个问题是，由于人们普遍担心大规模关税带来的通胀影响，借贷成本上升。

• 本周美国10年期国债收益率仍然处于高位，美联储官员和投资者都试图了解关税措施将在多大程度上加剧政治上有害的价格前景，因此对美联储今年降息的预期略有减弱。尽管对于这种一次性价格上涨是否必然会导致通胀上升还存在争议，但人们有理由担心，这种无休止的威胁，甚至是其逐步实施，会提高通胀预期。这只是市场面临的一系列华盛顿政策方针中看似矛盾的一部分。

• 如果征收关税，美元可能会升值，这与特朗普反复声称的美元被高估完全相反，这也将有助于外国公司吸收关税，并保持其商品在美国商店的低价。与此同时，对美国商品征收的报复性关税只打击了美国出口商。此外，即使通胀率略有上升，也只会使利率维持在高位，股市也笼罩在阴云之下——这又与新政府公开表示的偏好相悖。由于贸易争端期间美元上涨，比特币和其他代币遭受冲击，甚至连她对加密货币行业的热爱也受到了质疑。

• 回到国内经济，人们的注意力很快将再次转向本周晚些时候将要发布的一系列劳动力市场新闻，因为12 月份的职位空缺数据将在周五的 1 月份就业报告之前发布。在欧洲其他地区，企业利润大幅上涨。瑞银第四季度利润超出预期，但由于其股票回购计划（受瑞士资本规则延续约束）未能给投资者留下深刻印象，该行股价下跌 5%。不过，在德国芯片制造商英飞凌的业绩超出预期并略微上调了全年营收预期后，其股价上涨了 11%。

法国总理弗朗索瓦·贝鲁最终推动议会通过其 2025 年预算法案，押注他有足够的票数度过可能出现的危机，此后，法国 10 年期政府债券相对于德国债券的溢价四个月来首次降至 70 个基点。不信任投票。

• OpenAI 发布了 ChatGPT 的新功能——深度研究。这是一个可以独立进行整个研究的人工智能代理。他可以被要求分析任何活动领域，他将研究来自互联网各地的大量来源，创建一份详细的研究论文，其中包含详细的报告、引文、有根据的结论和来源链接。 / 但目前它只适用于每月收费 200 美元的专业用户。

• 分析师揭露 DeepSeek 在 AI 训练上的真实支出 - SemiAnalysis/ 值得注意的是，其支出超过 10 亿美元，而不是所述的 600 万美元。

• 阿拉比卡咖啡不断创下新高，全球库存迅速下跌——彭博社。

• 特朗普支持的 World Liberty Financial 的投资组合下跌超过 21%。由于其在 1 月 19 日至 1 月 31 日期间进行了 2.4277 亿美元的加密货币投资 - CoinChain。

• 灰度申请 XRP ETF，但 LTC 可能会先行 - 彭博分析师

• 美国新的关税导致欧洲汽车巨头的股价暴跌。由于美国对墨西哥和加拿大商品征收新的关税，欧洲汽车公司遭受了重大损失。大众、Stellantis等汽车巨头股价大幅下跌，创下4月份以来欧洲汽车行业最大跌幅。

• 取消关税的风险已大幅增加。在Polymarket平台上，交易员们正在押注特朗普是否会在与加拿大和墨西哥的贸易战中改变主意。
可能性：
5月份前取消对加拿大关税的可能性为57%。
47%——墨西哥。
投资者预计关税只不过是他们从贸易伙伴那里迅速得到想要的东西的一个借口。

• MicroStrategy (MSTR) 在截至 2 月 2 日的一周内未购买任何新的比特币，这与其优先股的定价一致。 MSTR 股价昨日收盘上涨 4%，反映了比特币价格的上涨。

• 美国与其贸易伙伴（包括墨西哥、加拿大和中国）之间新关税的冲击给消费行业带来巨大挑战。
零售商和汽车公司的股价正在下跌。但美国银行认为莫尔森库尔斯公司 (TAP) 和奥驰亚公司 (MO) 有潜在收益，后者将受益于对非法产品的打击。分析师指出，美国尼古丁行业仍面临挑战，但同时也强调，选举可能会给奥驰亚带来利好。

• Tonix Pharmaceuticals (TNXP) 正在进行 1:100 的反向股票分割，以遵守纳斯达克的最低买入价规则。
这一战略举措旨在提高股票价格，同时确保遵守交易所规则。

• ASML Holding (ASML) 于 5 月 6 日宣布季度股息为每股 1.9193 美元。此前，分析师对该公司财务状况和增长前景进行了积极评估，并强调 ASML 强劲的基本面和在市场上进一步增长的潜力。
Stratasys (SSYS) 股价上涨 21%，此前该公司公布第四季度初步收益超出预期。Stratasys
计划于 2025 年 3 月 5 日公布完整的第四季度业绩。

• 由于特朗普的关税威胁到全球经济增长，包括泰克资源 (TECK) 和美国铝业 (AA) 在内的工业金属和相关股票下跌。铁矿石、铝、铜和锌期货价格下跌，因美元走强导致买家成本增加。

• 泰森食品 (TSN) 在第一季度盈利超出预期后实现盈利，收入同比增长 2.3%。该公司报告称，其牛肉和鸡肉业务表现强劲，取得了两年来最好的季度业绩。

• 投资者争相购买避险资产，金价创下历史新高。

• 特斯拉 (TSLA) 在瑞典和挪威的市场份额正在下降。这就是周一车辆登记数据显示的情况，马斯克的政治活动给消费者带来了压力。

• 盈利公布后，Palantir (PLTR) 股价飙升 22% 至 102 美元。该软件公司预计全年营收为 37.41 亿美元至 37.57 亿美元，高于分析师预测的 35.03 亿美元。
Palantir 高管一段时间以来一直在说，该公司的软件在生态系统中比大型语言模型更有价值，因为公司需要使这些模型发挥作用的工具。

• 加密货币市场昨日经历了历史上最大规模的清算。
Bybit 交易所首席执行官 Ben Zhou 在 X 中写道，过去 24 小时内加密市场的总清算额可能达到 80-100 亿美元，尽管数据聚合器显示清算额约为 20 亿美元。ETH
在不到 30 分钟的时间内从峰值下跌了 50%。 2 个月
但到了早上，比特币已经超过 10.1 万美元。他们写道，加密货币是由个人出售并由机构购买的。

周二晚些时候应为美国市场提供更多指引的关键事件包括：
- 美国 12 月工业品订单数据、12 月 JOLTS 职位空缺数据。
- 美联储副主席菲利普·杰斐逊、旧金山联邦储备银行行长玛丽·戴利和亚特兰大联邦储备银行主席拉斐尔·博斯蒂克发表讲话。
- 美国公司收入：Alphabet、超微半导体公司、德州仪器、宏盟集团、辉瑞、安进、默克、再生元、瞻博网络、安姆科、保诚金融、阿波罗、KKR、福克斯、雅诗兰黛、百事可乐、滨特尔、Chipotle、亿滋、Veralto，匹配、FMC 等

基本面新闻

• 美国12月份建筑支出增幅超过预期。
这得益于独户住宅的建设，但高抵押贷款利率可能会限制新房建设的进一步增长。
美国商务部人口普查局周一报告称，建筑业增长了 0.5%，11 月份建筑业增长被上修为增长 0.2%。

• 1 月份美国工业生产两年多来首次上涨。
在订单强劲的背景下，衡量工厂原材料价格的指标大幅上涨，而在特朗普总统上周末对加拿大和墨西哥商品征收关税后，该指标可能进一步上涨。

• 美国供应管理协会（ISM）周一表示，上个月其制造业采购经理人指数从12月份的49.2升至50.9，为2022年9月以来的最高水平。

法国将把国防预算增加一倍——马克龙。

摩根大通：若 25% 关税继续实施，加拿大和墨西哥将陷入衰退

土耳其通胀率跌幅低于预期
从44.38%降至42.12%（预期41.1%）
欧元区通胀率高于预期
欧元区CPI（同比）：+2.5%（预期+2.4%，前值为+2.4%）
欧元区CPI核心（同比）：+ 2.7%（预期+2.6%，预测+2.7%）

• 美国国务卿访问后，巴拿马放弃中国的“一带一路”倡议巴拿马总统何塞·劳尔·穆利诺表示，巴拿马政府不会将中国的战略项目再延长三年。

• 特朗普谈欧盟：欧盟不购买美国汽车和农产品，但同时却“大量”供应自己的汽车。对欧盟征收关税肯定会出现。
特朗普承认，美国人民将因新的商品关税而“感到痛苦”，但“这没有什么戏剧性的”。
特朗普还表示，所有反对新关税的人“都是为中国工作”。
特朗普：如果加拿大加入美国成为第51个州，将能够避免贸易关税并获得美国的军事保护。

• 加拿大总理特鲁多：暂停加征关税至少30天。
墨西哥总统谢因鲍姆：关税推迟一个月。
加拿大和墨西哥都将向美国边境派遣1万名士兵，打击芬太尼贩运和非法移民。

• 特朗普和习近平可能在未来24小时内进行电话谈判。特朗普会告诉习近平——首先，开始购买我们的政府债券？

• 中国希望与特朗普谈判——《华尔街日报》。
中国针对特朗普征收关税的初步建议将重点恢复2020年签署的“第一阶段”贸易协议。
该协议随后要求中国在两年内增加购买 2000 亿美元的美国出口产品。但北京并未遵从。中国计划的其他部分包括提议增加对美国的投资，并承诺不通过人民币贬值来获得竞争优势。
/ 对中国的要求之一就是购买美国政府债券。自2013年以来，中国一直在稳步减持美国国债。

• 如果特朗普对欧盟商品征收关税，欧洲国家也准备对美国征收关税。德国副总理兼绿党经济部长哈贝克发表了上述言论。

• 沙特阿拉伯是特朗普降低油价的最佳选择 - 华尔街日报沙特官员称目前没有进一步钻探的计划 - 华尔街日报特朗普和沙特就油价问题展开对峙——《华尔街日报》
特朗普团队的目标是将油价降至每桶 45 美元。但《华尔街日报》指出，这种下降对美国页岩油生产商和沙特阿拉伯（“特朗普在全球石油市场上最强大的两个盟友”）来说可能是“灾难性的”。

• 美国国际开发署以抗击艾滋病毒为借口，资助了古巴三年的起义——《华盛顿邮报》。
2009年至2012年，美国国际开发署花费美国纳税人的钱在古巴寻找革命者。
埃隆·马斯克表示，他与特朗普谈论了美国国际开发署 (USAID)，据称特朗普同意应该关闭该机构。
结果，埃隆·马斯克宣布开始清算美国国际开发署。

• 加拿大的经济民族主义仍在继续- FT。特朗普的关税激怒了加拿大人。经济民族主义浪潮席卷加拿大。 “购买加拿大产品”爱国运动日益受到欢迎。
商店里出现了“加拿大制造”的标志。美国产品加拿大替代品的清单正在流传。

• 特朗普对《华尔街日报》大发雷霆，称所有不支持其海关政策的人都是美国的敌人。
美国总统对该出版物的一篇文章作出了回应，该文章指出对中国、加拿大和墨西哥征收额外关税将带来负面的经济和地缘政治后果。特朗普在社交网络Truth Social上发布了多条愤怒的帖子，并再次向他的选民承诺“美国的黄金时代”。