2025 年企业财报季开始、通胀指数、公司新闻和地缘政治
个股新闻
• 银行2024年第四季度的报告季于今天正式开始。投资者抱有良好的预期——最近几天银行股的表现明显好于大盘。此外，美国消费者通胀数据将于 12 月公布。
昨天，魔七股价再次下跌。价值股的表现优于大盘。对小型资本公司（小型股）也有需求。市场广度的增加对多头来说是个好消息
• 债券投资者可能已从有利的美国生产者价格数据中得到一些安慰，但来自英国和美国的两份消费者价格指数报告应该决定全球债券市场是否会恢复无情的抛售。随着唐纳德·特朗普将于下周一重返白宫并发布大量行政命令，通胀风险似乎正在增加。一些分析师警告称，即使美国消费者价格指数达成共识，也无法缓解债券的看跌压力。
在亚洲，股市苦苦寻找方向。 MSCI 除日本以外的亚太股市指数下跌 0.1%，而日本日经指数则在涨跌之间波动，但最后保持稳定。
• 美国股指期货持平，而泛欧STOXX 50 指数期货上涨0.1%，英国富时指数期货上涨0.2%，早于格林尼治标准时间07:00 发布的英国消费者价格数据。
• 根据路透调查，12 月份总体通胀率预计将稳定在 2.6%，而核心利率预计将从上个月的 3.5% 小幅回落至 3.4%。任何更高的数字都将成为投机者做空政府债券的理想借口，由于对财政部长雷切尔·里夫斯(Rachel Reeves)领导下的英国财政健康状况的担忧，政府债券的收益率已飙升至16年来的高点。这也将增加英镑的压力，英镑目前处于 14 个月低点附近，并正在测试 1.2056 美元的关键图表水平。
• 对于投资者来说，下一个障碍可能更为重要，将是美国消费者价格指数数据。核心指标预计月度增长0.2%，增幅窄幅在0.2%至0.3%之间。 0.3%或更高的读数将引发另一波激烈的国债抛售，10年期国债收益率接近5%，从而提振美元并打击股市。交易员将美联储今年宽松政策的预期从目前的29个基点进一步下调。 0.2%或更低的利率可能会恢复一定程度的风险偏好，并以债券市场反弹的形式缓解压力。
• 周三也标志着2024年第四季度美国主要财务报告的开始，其中包括花旗和摩根大通等美国主要银行。在强劲的交易和交易的推动下，预计贷款人将报告更高的收益。鉴于期望值很高，错过的风险也很高。
• 日本经济大臣表示，日本央行考虑加息与政府结束通货紧缩的目标并不矛盾。日本货币政策是全球金融市场的重要组成部分。
• SEC 主席 Gary Gensler：“比特币是一种高度投机的资产，但有 70 亿人想要交易它。就像我们拥有黄金一万年一样，我们现在拥有价值 BTC 的比特币。”
• 中国正在考虑将TikTok 出售给Elon Musk - BBG。正在讨论的场景之一是 Twitter/X 可能获得 TikTok US 的控制权。中方否认谣言。与此同时，美国人在小红书（TikTok 的克隆版）上创建账户。
• 美国预测油价下跌。政府在 2026 年首次供需预测中表示，到 2026 年，油价可能会比目前的水平下跌 17% 以上。但天然气价格正在上涨，到 2026 年，天然气价格可能平均达到每百万英国热单位 4 美元，几乎是 2024 年水平的两倍。船舶经纪人和贸易商称
，在美国延长对俄罗斯石油贸易的制裁后，超级油轮运费大幅上涨，
贸易商纷纷订船从其他国家接收物资运往中国和印度。
• 中国国有石油公司和私营炼油厂开始紧急购买石油。他们担心美国加强对俄罗斯和伊朗的制裁可能会在短期内限制供应。这有助于油价的短期上涨。
• D-Wave Quantum (QBTS) 宣布发行 1.5 亿美元股票后，周一股价下跌 37%。该公司还报告称，作为之前 SPAC 合并的一部分，其股东公共部门养老金投资委员会 (Public Sector Pension Investment Board) 进行了大量股票出售。这些事件引起了投资者对该公司财务策略的担忧。
• 微软敦促企业做好“量子准备”。 “我们正处于可靠量子计算时代的门槛上。我们正处于量子计算机解决重大问题并提供新商业价值的风口浪尖。”
也许这就是为什么昨天人们对“量子股”的兴趣又回来了——QUBT (+14%)、QBTS (+24%)、RGTI (+48%)、IONQ (+6%)。
领先的量子科学家一致认为，这将是一个比微软预期更长的过程。
• 星巴克(SBUX) 正在推出新的商店政策，要求顾客进行购买才能使用该服务。这一变化旨在通过减少排队和提供温馨的环境来改善商店运营并改善客户体验。该公司还采取措施防止骚扰和其他破坏性行为。
• Arm Holdings (ARM) 股价上涨 2%，因有报道称该公司的芯片价格可能上涨 300%。
首席执行官孙正义 (Masayoshi Son) 提出的这一战略旨在大幅提高 Arm 未来十年的盈利。该公司将其技术授权给苹果 (AAPL) 和高通 (QCOM) 等主要厂商。
• 爱迪生国际 (EIX) 的股价周一下跌 13%，其基础设施是否导致洛杉矶山火的调查仍在继续。该公司报告称，火灾附近有一名导体被击落，但损坏原因仍不清楚。这一事件加强了对公用事业公司活动的控制。
• 由于成功的产品类别和合作，Lululemon (LULU) 在假日销售强劲后获得了积极关注。分析师预计持续增长，尤其是在中国，新店开业和战略举措正在提振销售额。该公司还受益于有利的同比折扣。
• Tempus AI (TEM) 报告第四季度收入增长 35%。不过，由于数字略低于华尔街的预期，周一股价下跌 14%。该公司对其增长前景保持乐观，理由是对其人工智能解决方案和加强其市场地位的战略举措的强劲需求。
• 由于未达到第二季度盈利和收入预期，Aehr Test Systems (AEHR) 股价暴跌 27%。尽管遭遇挫折，该公司仍重申了本财年的盈利指引，强调其对实现长期增长目标和维持大量订单积压的承诺。
• Telegram 的 TON 区块链正在准备在美国扩张 - BBG。被特朗普领导的未来政府的有利监管环境前景所吸引。意大利最大的银行当场购买了 100 万美元的比特币。
• 意大利最大的银行集团联合圣保罗银行首次现货购买比特币。该银行购买了价值约 100 万美元的加密货币。
• 据国家通讯社报道，Nvidia (NVDA) 将在台湾台北设立其亚洲总部。这家芯片巨头计划雇用至少 2,500 名员工，还将在高雄开设研发中心。
• 与此同时，竞争对手AMD (AMD) 正寻求在台南设立自己的研发中心，这表明台湾在半导体行业中的重要性日益增强。
• Applied Digital (APLD) 宣布麦格理投资 50 亿美元，支持其高性能数据中心的开发。这笔交易还使麦格理获得了 Applied Digital 高性能计算机业务 15% 的股份。
• 苹果公司 (AAPL) 即将测试台积电 (TSM) 亚利桑那州工厂生产的处理器，第一批处理器预计很快就会发布。此前，苹果首席执行官蒂姆·库克表示，苹果将是首批从该工厂接收芯片的公司之一，AMD和英伟达等其他客户也将从中受益。
• B. Riley Financial (RILY) 在 Freedom VCM Holdings 破产后公布了加强资产负债表的财务措施，股价上涨 14%。该公司大幅减少了野村信贷额度的余额，并收到了美国证券交易委员会关于其与 Freedom VCM Holdings 交易的传票。不要与自由控股公司（FRHC）混淆。
• 美国正在起诉KKR，指控其逃避反垄断审查。美国司法部周二表示，已对 KKR & Co Inc“屡次不遵守反垄断法”提起民事诉讼。
• 以 48 亿美元收购 United Rentals (URI) 后，H&E Equipment (HEES) 股价翻了一番。
• 由于IAC 计划分拆家庭服务提供商，Angi 股价上涨9%。 IAC表示，将把其在家居服务公司Angi的股份分拆给股东，首席执行官乔伊·莱文(Joey Levin)辞职，出任Angi执行董事长。这家媒体巨头解释说，这一决定将有助于其专注于扩大投资组合并提供新的增长机会。
• KB Home (KBH) 股价周二上涨 5%。一天后，该公司公布了好于预期的业绩，出货量激增。
• 西南航空 (LUV) 因寻求削减成本而暂停部分招聘和实习 -
Signet Jewelers (SIG) 由于假日销售疲弱而下调预期，其 AP 股价下跌 22%。
• Zales、Jared 和 Kay Jewelers 的母公司报告假日销售疲弱，并下调了第四季度预测。
• 礼来公司 (LLY) 下跌 7%。该公司预测减肥药 Zepbound 第四季度的销售额低于华尔街的预期。
• AWS 承诺在墨西哥 (AMZN) 投入 50 亿美元。周二，亚马逊云计算部门亚马逊网络服务 (AWS) 表示，计划未来 15 年在墨西哥投资 50 亿美元，作为对该地区“长期承诺”的一部分。这笔投资的一部分将用于在墨西哥开发云服务。
• 中国股市上涨。有报道称特朗普正在考虑逐步提高关税，在美上市的中国股市上涨。
• ChatGPT 添加了任务功能。到本周末，所有付费订阅者将能够创建最多 10 项任务。例如，早上 8 点无提醒，接收每日市场新闻摘要。人工智能正越来越接近成熟的助手。
周三可能影响市场的关键事件：
- 英国 12 月消费者价格指数。
- 法国十二月消费者价格指数。
- 欧元区11月份工业生产数据。
- 12 月份美国消费者价格指数。
- 纽约联储主席约翰·威廉姆斯、芝加哥联储主席奥斯坦·古尔斯比和里士满联储主席托马斯·巴尔金也发表讲话。
基本面新闻
• 美国最新工业通胀
核心PPI：同比3.5%（预期3.8%）
受食品价格和固定服务价格下跌的推动，美国12 月份批发通胀意外下降，这可能有助于缓解人们对价格长期上涨的担忧。
PPI：同比增长 3.3%（预期 3.5%）
根据美国劳工统计局的数据，最新的美国生产者价格指数 (PPI) 数据显示，2024 年 12 月环比增长 0.2%，低于预期。这低于 11 月份 0.4% 的共识和 0.4% 的涨幅。
现在对美国经济放缓下结论还为时过早。
• 《泰晤士报》援引外交部信息服务部门负责人尼古拉斯·比多特的话说，如果普京与唐纳德·特朗普进行谈判，瑞士准备为普京破例，不会根据国际刑事法院的逮捕令逮捕他。
• 特朗普团队正在探索在紧急权力下逐步提高关税——彭博社。该计划要求每月增加 2-5% 的进口关税，以增强杠杆作用，同时避免通胀飙升。
• 加拿大正在为与美国的贸易战做准备。据彭博社报道，如果特朗普兑现对加拿大商品征收 25% 关税的威胁，当局计划对美国产品征收高额关税。加拿大的反应将取决于特朗普上任后的实际行动。
• 白宫大楼内的办公室正在准备口罩——《纽约时报》。世界首富埃隆·马斯克正准备在美国新总统唐纳德·特朗普的政府中担任正式职务。这将为这位亿万富翁提供与总统的密切联系，以实施一个新项目——政府效能部（DOGE）。
• 朝鲜向日本海发射了一系列弹道导弹。韩国军方已加强监视，并正在为平壤可能发起的新挑衅做好准备。
• 如果我们不分配更多资金用于国防，4-5年后我们将不得不参加俄语课程或去新西兰——北约秘书长马克·吕特在欧洲议会发表讲话时呼吁欧盟国家一些北约成员国要求增加国防开支，称占GDP 2%的支出目标不够。
• 瑞典、立陶宛、德国和芬兰之间的另一条海底电缆遭到损坏。初步判断，罪魁祸首是一艘停泊在距海岸160公里处的中国船只——瑞典国防部。
• 韩国总统尹锡烈因“涉嫌叛乱民主”被捕 - 韩联社。韩国总统尹锡烈因上个月实施戒严令而在首尔官邸被捕。