Die Märkte fielen weiter, Unternehmensbewertungen, Yen- und Dollar-Wachstum, Aussage von Kamala Harris

Marktbewertungen

• Die US-Aktienmärkte versuchten, sich nach einem epischen eintägigen Absturz zu stabilisieren, gaben jedoch am Ende des Tages nach, da Befürchtungen über mögliche KI-Gewinne den Mega-Cap und damit den gesamten Markt am Mittwoch abwerteten. Der S&P 500 und der Nasdaq stiegen während der Sitzung, schlossen jedoch mit einem Minus von 0,5 % bzw. 0,9 %. Der Dow Jones Industrial Average konnte sich behaupten und schloss 0,2 % höher, und auch Small-Cap-Aktien legten zu, da Anleger Wert abseits von Mega-Caps suchten.

• Tesla <TSLA.O> war die einzige der sogenannten „Magnificent 7“-Aktien, die aus dem Loch herauskletterte und am Mittwoch um 1,7 % zulegte, nachdem sie am Mittwoch mehr als 12 % verloren hatte. Alphabet <GOOGL.O>, Apple <AAPL.O>, Amazon <AMZN.O>, Meta <META.O> und Microsoft <MSFT.O> fielen, wobei die Gewinne nächste Woche fällig werden, ebenso wie der KI-Marktführer Nvidia, der dies tun wird Bericht später im August. Die Volatilität nahm auf allen Märkten zu, gemessen am CBOE Market Volatility Index <.VIX>, dem ICE BofA Merrill Lynch Bond Market MOVE Index <.MOVE> und dem Deutschebank FX Dollar Volatility Index <.DBCVIX>.

• Der US-Aktienmarkt konnte sich nach dem Einbruch am Mittwoch nicht korrigieren. Die Bären waren wieder stärker. Allerdings war der Absturz nicht mehr so ​​breit. Small-Cap-Aktien (IWM) schnitten gut ab und Value-Aktien schnitten gut ab. Und dies ist ein Beweis für die Fortsetzung des Bullenmarktes und beschreibt die aktuelle Marktsituation einfach als Kapitalrotation. Am Morgen steigen die Aktienindex-Futures wieder leicht an. Und Bitcoin erzielte eine Rendite von über 67.000 US-Dollar.

• Unternehmensinsider haben ihre Meinung dramatisch geändert und begonnen, Aktien ihrer Unternehmen so schnell wie seit mindestens einem Jahrzehnt nicht mehr zu verkaufen. Nur drei S&P 500-Sektoren – Basiskonsumgüter, Grundstoffe und Versorger – zeigen grundsätzlichen Optimismus.

• Die Verluste durch Computerausfälle aufgrund des CrowdStrike-Programms überstiegen 5 Milliarden US-Dollar. Dies sind weniger als 10 % der Kapitalisierung des Unternehmens, die nach dem Vorfall um 35 % zurückging. CrowdStrike-CEO George Kurtz wurde vor den Heimatschutzausschuss des US-Repräsentantenhauses geladen.

• Revolut hat im Vereinigten Königreich eine vorläufige Banklizenz erhalten. Dies ebnet den Weg für die nächste Wachstumsstufe des Unternehmens – Bloomberg. Die Volllizenz wird es Revolut, Mitbegründer des Ukrainers Vlad Yatsenko, bald ermöglichen, seinen mehr als 9 Millionen britischen Kunden Überziehungskredite, Kredite und Sparprodukte anzubieten.

• Nestlé hat seine Umsatzprognosen nach unten korrigiert. Darüber hinaus musste das Unternehmen die Preiserhöhungen verlangsamen, da die Verbraucher sparsamer wurden. „Bei den Verbrauchern besteht ein Wunsch nach Vorteilen. „Es gibt Druck, insbesondere im Niedrigeinkommenssegment“, wurde Nestle-CEO Mark Schneider von Reuters zitiert. Er nannte Nordamerika, Europa und China als Regionen, in denen Nestlé und einige andere Konsumgüterunternehmen diesen Trend beobachten. Letztes Jahr war die Situation anders. Im ersten Quartal 2023 erhöhte Nestle die Preise um durchschnittlich 10 %. Solche Raten wurden seit mehr als 30 Jahren nicht mehr beobachtet. Auf die Verkaufsmenge hatte dies jedoch kaum Auswirkungen – die Verbraucher waren bereit, mehr zu zahlen.

• Der Handtaschenhersteller Hermes meldete am Donnerstag einen Umsatzanstieg im zweiten Quartal um 13 %. Dies zeigt den anhaltenden Appetit wohlhabender Käufer auf ihre luxuriösen Birkin-Taschen.

• Die Aktien der Universal Music Group (UMG:AEX) fielen um 24 %. Die Abonnementeinnahmen enttäuschten angesichts der Besorgnis der Anleger über das Streaming-Wachstum.

• Amazon versucht, Chips für künstliche Intelligenz billiger und schneller als die von Nvidia zu entwickeln . Im Amazon.com-Labor in Austin, Texas, begannen ein halbes Dutzend Ingenieure am Freitagnachmittag mit der Entwicklung eines neuen Servers, der bislang unter Verschluss gehalten wurde, sagen Amazon-Führungskräfte .

• Musk bespricht mit dem Vorstand von Tesla Anfang dieser Woche eine Investition in xAI in Höhe von 5 Milliarden US-Dollar, während der Telefonkonferenz zu den Ergebnissen von Tesla sagte Musk, dass xAI „nützlich für die Weiterentwicklung des vollständig autonomen Fahrens und den Bau des neuen Rechenzentrums von Tesla“ sei. / Skeptiker werden sagen, dass Musk versucht, seine xAI auf Kosten von Tesla zu finanzieren.

• Nvidia Credit ETFs (NVDL, NVDU, NVDX) erhöhen das Anlegerengagement inmitten technischer Turbulenzen auf den Märkten – Reuters

• Die Aktien des Jeep-Herstellers Stellantis (STLA) fielen nach enttäuschenden Ergebnissen um 8 %. Wie die Konkurrenten der „Großen Drei“ GM und Ford. Das Unternehmen schlug die Möglichkeit vor, eine oder mehrere der 14 Marken des Autogiganten aufzugeben, wenn diese nicht in der Lage seien, profitabel zu bleiben. Die Aktien von Ford (F) fielen gestern um 18 %

Der bereinigte Gewinn des Autoherstellers blieb im zweiten Quartal weit hinter den Erwartungen der Wall Street zurück, da er mehr Geld für Reparaturen ausgab.

• Ein steigender Yen führt zu einer „weit verbreiteten Liquidation“ auf den Märkten. Das atemberaubende Wiederaufleben des Yen bringt die globalen Märkte in Aufruhr, treibt den Yuan in die Höhe und verlagert Vermögenswerte von japanischen Aktien hin zu Gold und Bitcoin, da die Anleger ihre Hebelwetten neu bewerten. Die Anleger gaben hektisch ihre langjährigen pessimistischen Wetten auf den Yen auf und/oder suchten den sicheren Hafen der japanischen Währung, angespornt durch eine Flut schwacher US-Wirtschaftsdaten, einen weltweiten Ausverkauf an Aktien und wachsende Spekulationen über einen Zinssatz der Bank of Japan nächste Woche eine Zinserhöhung, ganz zu schweigen von einem Rettungspaket in Form einer geschickten Währungsintervention seitens Tokio. IG-Analyst Tony Sycamore sagte, dass es eine „Ziegelmauer der Nachfrage“ für Dollar um 152 Yen gebe, die seiner Meinung nach bis Mittwoch nächster Woche bestehen bleiben werde, wenn sowohl die Bank of Japan als auch die Fed ihre Politik festlegen werden. „Danach sind alle Wetten ungültig.“

• Die Aktien von Harley-Davidson (HOG) stiegen um 7 %. Das Unternehmen übertraf die Prognosen der Analysten dank höherer Auslieferungen und besserer Verkäufe seiner höherpreisigen Motorräder in Nordamerika. Das Unternehmen kündigte außerdem einen Aktienrückkauf im Wert von 1 Milliarde US-Dollar an.

• Der wachsende Bargeldbestand von Amazon schafft die Voraussetzungen für die Dividendenausschüttung. Da der Bargeldbestand in diesem Jahr voraussichtlich die 100-Milliarden-Dollar-Marke überschreiten wird, waren die Bedingungen für Amazon.com noch nie so günstig, um gemeinsam mit seinen Mega-Cap-Kollegen eine Dividende einzuführen.

• Die Bank of Japan und die Fed werden nächste Woche fast gleichzeitig zusammentreffen. Chinas Wirtschaft verlangsamt sich schneller als von Ökonomen und Peking erwartet, und das spiegelt sich auf den Rohstoffmärkten in ganz Asien wider.

• Der Dollar erhielt auch eine gewisse makroökonomische Unterstützung durch das schneller als erwartete US-BIP-Wachstum in den gestern veröffentlichten Daten, was Befürchtungen zerstreute, dass das Wirtschaftswachstum plötzlich zum Stillstand kommen könnte. Der nachlassende Preisdruck lässt jedoch weiterhin auf eine Zinssenkung der Fed im September wetten, da der Dollar vor dem Morgenhandel in Europa gegenüber Währungen wie dem Euro und dem Pfund Sterling schwächer wird. Während der Wirtschaftsdaten oder Gewinnberichte in Europa gibt es wenig, was die Märkte erschüttern könnte, aber die Deflatoren der persönlichen Konsumausgaben in den USA (der beliebteste Inflationsindikator der Fed) könnten vor dem Wochenende für weitere Volatilität sorgen.

• Chinesische Aktien fielen und die Eisenerz- und Ölpreise gerieten ins Stocken, nachdem die Zentralbank des Landes unerwartet die langfristigen Zinssätze gesenkt hatte, was die Besorgnis über die zweitgrößte Volkswirtschaft der Welt und die asiatischen Märkte insgesamt verstärkte. Der Shanghai Composite Index <.SSEC> schloss auf dem niedrigsten Stand seit dem 19. Februar. Der breiteste Index für asiatisch-pazifische Aktien außerhalb Japans, MSCI <.MIAPJ0000PUS>, schloss 1,00 % niedriger, während sich der japanische Nikkei <.N225> von einem Rückgang von 3,28 % erholte. „In China ist es nicht wirklich eine Funktion der Kapitalkosten, sondern eine Funktion der Kapitalnachfrage, die dort zur wirtschaftlichen Schwäche führt. Die Reaktion chinesischer Aktien war daher wirklich verhalten“, sagte Jeff Schulze , Leiter Wirtschaft und Märkte bei ClearBridge Investments.

 • Aktien gestern nach Berichten
JETZT +13 %
RTX +8 %
LUV +6 %
AAL +4 %
IBM +4 %
ABBV +3 %
HON -5 %
F -18 %
EW -31 %

• Deckers Outdoor (DECK) +10 %
Norfolk Southern (NSC) +7 %
Skechers (SKX) +2 %
DexCom (DXCM)-Aktien brachen im vorbörslichen Handel nach Gewinnen um 37 % ein.

 Wichtige Ereignisse, die sich am Freitag auf die Märkte auswirken könnten:

- ZM Reports, Bristol Myers Squibb, Colgate Palmolive.
- Eröffnungsfeier der Olympischen Spiele in Paris.
- Basisbericht zum US-amerikanischen PCE-Preisindex für Juni – ein Anstieg von 2,6 % gegenüber dem Vorjahr wird erwartet.

Grundlegende Rezensionen

• Der deutsche Ifo-Geschäftsklimaindex fiel von 88,6 auf 87,0. Es wurde ein Anstieg auf 88,9 erwartet.

• Die US-Wirtschaft schwächelt, wächst aber weiter.

- Das US-BIP wuchs im 2. Quartal um 2,8 % im Jahresvergleich (ein Wachstum von 2,0–2,1 % im Jahresvergleich wurde erwartet). Die Verbesserung ist größtenteils auf einen Rückgang des Deflators auf 2,3 % zurückzuführen.

- Die Bestellungen für Mehrwertgüter gingen im Jahresvergleich um 6,6 % zurück (ein Anstieg um 0,3 % wurde erwartet)

- Die Zahl der Erstanträge auf Arbeitslosengeld ist leicht zurückgegangen.

• Die People's Bank of China senkte unerwartet den Jahreszinssatz von 2,5 % auf 2,3 %. Dies ist die erste Senkung dieses Zinssatzes seit August letzten Jahres und der stärkste Rückgang seit April 2020. Die PBOC hat über diesen Mechanismus auch 200 Milliarden Yuan (27,54 Milliarden US-Dollar) an Liquidität in den Markt gepumpt.

Als weiteres Zeichen verstärkter fiskalischer Unterstützung versprach Chinas Planungs- und Finanzministerium am Donnerstag, mehr Subventionen für ein Regierungsprogramm bereitzustellen, das darauf abzielt, den Konsum anzukurbeln, indem Verbraucher und Unternehmen dazu ermutigt werden, Waren und Ausrüstung aufzurüsten.

• „Ich habe entschieden, dass der beste Weg nach vorne darin besteht, die Fackel an eine neue Generation weiterzugeben. Das ist der beste Weg, die Nation zu vereinen“, begründete US-Präsident Joe Biden die Entscheidung, nicht zu kandidieren, und wandte sich an die Nation.

Obama glaubt nicht, dass Kamala Harris Trump schlagen kann, deshalb hat er sie nicht unterstützt – NY Post. Später tauchten Informationen auf, dass Obama Harris unterstützen würde.

Vizepräsidentin Kamala Harris sagte am Donnerstag, sie fordere den israelischen Ministerpräsidenten Benjamin Netanyahu auf, bald einen Waffenstillstand mit der Hamas zu erreichen,
damit Dutzende Geiseln, die seit dem 7. Oktober von Militanten im Gazastreifen festgehalten wurden, nach Hause zurückkehren können.
„Was in den letzten neun Monaten in Gaza passiert ist, ist verheerend. Bilder von toten Kindern und verzweifelten, hungrigen Menschen, die in Sicherheit rennen und manchmal ein zweites, drittes oder viertes Mal vertrieben werden“, sagte Harris. „Wir können diesen Tragödien nicht ausweichen. Bilder von toten Kindern und verzweifelten, hungrigen Menschen, die in Sicherheit rennen und manchmal ein zweites, drittes oder viertes Mal vertrieben werden“, sagte Harris.

• China plant die Ausgabe von Anleihen im Wert von 41 Milliarden US-Dollar, um die Verbraucherausgaben anzukurbeln. Etwa die Hälfte der geplanten Anleiheemission wird zur Unterstützung der Rückkehr von Konsumgütern verwendet - Reuters.

• Die slowakischen Behörden wollen ein eigenes Gesetz zu „ausländischen Agenten“: Die EU hat vor den Konsequenzen gewarnt. Dieses Gesetz würde von Nichtregierungsorganisationen, die Gelder aus dem Ausland erhalten, verlangen, sich als „vom Ausland unterstützte Organisationen“ zu identifizieren.

• Die EU hat Ungarn und die Slowakei im Kampf um russisches Öl nicht unterstützt – FT. Versuche Ungarns und der Slowakei, die Europäische Union in einen Streit mit der Ukraine um russisches Öl einzubeziehen, sind gescheitert. Die Europäische Kommission bremste ihre Forderung, Druck auf die ukrainische Regierung auszuüben, mit der Forderung aus, die Sanktionen gegen das russische Unternehmen Lukoil aufzuheben.

• Die italienische Premierministerin Giorgia Meloni wird vom 27. bis 30. Juli einen offiziellen Besuch abstatten – Chinesisches Außenministerium.

• Die USA lehnen G-20-Gespräche über eine globale Steuer auf Milliardäre ab. Brasilien führt den Kampf dafür an, dass die Superreichen jährlich 2 % ihres Vermögens an Einkommenssteuern zahlen müssen. „Die Steuerpolitik ist weltweit nur sehr schwer zu koordinieren, und wir sehen weder die Notwendigkeit noch glauben wir, dass es praktikabel wäre, zu versuchen, eine globale Vereinbarung zu diesem Thema auszuhandeln“, sagte Yellen.
Laut einer Oxfam-Analyse, die am Donnerstag vor einem Treffen der Finanzminister veröffentlicht wurde, haben die reichsten 1 % der Menschen im letzten Jahrzehnt 42 Billionen US-Dollar an neuem Vermögen angehäuft, fast 36-mal mehr als die gesamten unteren 50 % der Weltbevölkerung.
Laut einem von Brasilien in Auftrag gegebenen Bericht des französischen Ökonomen Gabriel Zucman zahlen Milliardäre mittlerweile den Gegenwert von 0,3 % ihres Vermögens an Steuern. Der Bericht schätzt, dass eine Steuer von 2 % weltweit 200 bis 250 Milliarden US-Dollar pro Jahr einbringen würde, Geld, mit dem öffentliche Dienstleistungen wie Bildung und Gesundheitsfürsorge sowie der Kampf gegen den Klimawandel finanziert werden könnten.