Auswirkungen von Debatten auf Investoren, Börsenanalysen, fundamentale Nachrichten

• Die Anleger beobachteten aufmerksam die erste US-Präsidentschaftsdebatte zwischen dem demokratischen Präsidenten Joe Biden und seinem republikanischen Rivalen Donald Trump in den frühen Morgenstunden asiatischer Zeit am Freitag, als sie im Vorfeld der US-Wahlen im November auf der Bühne aneinandergerieten. Biden, dessen Stimme vor Kälte heiser war, geriet sichtlich ins Stocken, als Trump sagte, die Zölle würden eher das Defizit verringern als die Inflation erhöhen. Dies bedeutet, dass die Federal Reserve die Zinsen länger hoch halten wird, die Renditen der US-Staatsanleihen hoch bleiben und der Dollar widerstandsfähig bleiben wird. Die Marktchancen eines Trump-Sieges sind seit der Debatte leicht gesunken. Im Anschluss an die Debatte stieg der Dollar gegenüber dem mexikanischen Peso auf ein 10-Tages-Hoch und legte gegenüber anderen handelsrelevanten Währungen, einschließlich dem kanadischen Dollar, zu.

• Das wichtigste Marktereignis wird am Freitag die Veröffentlichung des US-amerikanischen Prime Consumer Expenditures (PCE)-Preisindex sein, dem bevorzugten Inflationsmaß der Federal Reserve. Der PCE-Kernpreisindex dürfte im Mai im Jahresvergleich um 2,6 % steigen, gegenüber 2,8 % im April. Wenn die Daten mit den Prognosen übereinstimmen, dürfte dies die Wetten verstärken, dass die Fed im September mit dem Lockerungszyklus beginnen wird.

• Spitzenmanager von Banken und Finanzorganisationen in China begannen, ihre Gehälter zu begrenzen, und gaben auch keine Boni mehr – Bloomberg/ Die Schichtung der Gesellschaft in China hat das Niveau afrikanischer Länder erreicht. Wenn eine Minderheit im Luxus badet und Millionen von der Subsistenzlandwirtschaft leben.

• Bolivien: Die Revolution fand nicht statt, General Zúñiga wurde verhaftet.

• Der endgültigen Schätzung zufolge wuchs das US-BIP im 1. Quartal etwas stärker als erwartet mit
einem Wachstum von 1,4 % gegenüber den Erwartungen von 1,3 %.
Der Deflator blieb im Jahresvergleich bei 3,1 %.
Anträge auf Arbeitslosenunterstützung bleiben stabil – US-Arbeitsmarkt OK
Larry Summers sagt, die US-Wirtschaft sehe gesund aus und KI werde „tiefgreifende“ Veränderungen mit sich bringen.

• Der Bowman der Fed ist bereit, für eine Zinserhöhung zu stimmen, wenn die Inflation NICHT sinkt. Das ist eine Verschärfung der Lage. Schließlich sprechen wir über eine Anhebung der Fed-Zinsen, selbst wenn die Inflation auf dem aktuellen Niveau von etwa 3 % bleibt.
Es hört sich so an, als würde sich die Fed nicht beruhigen, bis die US-Wirtschaft in eine Rezession gerät.

• Laut Goldman Sachs verkaufen Hedgefonds trotz ihrer jüngsten Gewinne Tech-Aktien. Analysten zufolge könnten die Nettoverkäufe von Technologieaktien durch Hedgefonds im Juni die größten aller Zeiten sein.

• Ein Mechaniker beim Subunternehmer Boeing (BA) reichte wiederholt Beschwerden über mangelhafte Verarbeitungsqualität am 787 Dreamliner ein und wurde dafür entlassen – CNN. Nach Angaben des Fernsehsenders sagte Strom-Mechaniker Richard Cuevas, er habe bei drei Flugzeugen Löcher gesehen, die falsch in die Bugleitbleche gebohrt worden seien.

• YouTube führt Gespräche mit Musiklabels über die Lizenzierung von Songs. Die Verhandlungen finden vor dem Hintergrund des wachsenden Einflusses künstlicher Intelligenz statt.
Die Videoseite benötigt Inhalte von Labels, um KI-Songgeneratoren legal zu trainieren, sagten drei Quellen. YouTube bereitet die Einführung neuer Tools in diesem Jahr vor.

• SpaceX verkauft Aktien für 112 US-Dollar pro Aktie im Rahmen eines Übernahmeangebots – Bloomberg. Das ist höher als erwartet. Der Wert des Unternehmens wird bis zu 210 Milliarden US-Dollar erreichen.
Bei einem Deal wurde das Unternehmen zuletzt im Dezember mit 180 Milliarden US-Dollar bewertet.

• Walgreens (WBA) senkt die Gewinnprognose pro Aktie und plant die Schließung weiterer Apotheken. Das Unternehmen könnte Tausende Apotheken in den USA schließen.
„Wir sind an einem Punkt angelangt, an dem das aktuelle Pharmamodell nicht mehr nachhaltig ist und Herausforderungen in unserem Betriebsumfeld erfordern, dass wir den Markt anders angehen.“ Die Erstattungssätze, die sie von Pharma-Benefit-Managern für die von ihnen verkauften verschreibungspflichtigen Medikamente erhalten, sind stark gesunken.

• WBA-Aktien fielen gestern um 22 %.

• Super Micro (SMCI) könnte Walgreens bald im Nasdaq 100 ersetzen. Walgreens macht jetzt etwa 0,05 % des Index aus und hat die kleinste Marktkapitalisierung im Index, halb so groß wie erforderlich.

• Die jährliche Umfrage von JD Power zeigt, dass Tesla qualitativ schlechter ist als GM und Ford. Die Marke Dodge Ram von Stellantis (STLA) belegte den ersten Platz, gegenüber dem zweiten Platz im Jahr 2023.

• An der Wall Street gibt es ein weiteres Zeichen dafür, dass das Investmentbanking an Fahrt gewinnt. Der Finanzkonzern Jefferies meldete Ergebnisse, die die Erwartungen übertrafen und die Anleger ermutigten – ein gutes Zeichen für große Wall-Street-Banken, die auf eine Erholung im Investmentbanking hoffen.

• Der Oberste Gerichtshof hat am Donnerstag der Securities and Exchange Commission (SEC) ein wichtiges Instrument im Kampf gegen Wertpapierbetrug entzogen, mit einer Entscheidung, die auch weitreichende Konsequenzen für andere Regulierungsbehörden haben könnte – AP.
Richter haben entschieden, dass Personen, denen Betrug von der Securities and Exchange Commission, die die Wertpapiermärkte reguliert, vorgeworfen wird, das Recht haben, ihre Fälle vor einem Bundesgericht von einer Jury verhandeln zu lassen. Die internen Verfahren, die die SEC bei einigen zivilrechtlichen Betrugsbeschwerden angewandt habe, verstoßen gegen die Verfassung, erklärte das Gericht.

• Bloomberg: Ölhändler konzentrieren sich auf Verträge für 2025. Der Ölpreis stieg, blieb jedoch in einer engen Spanne, da die Aufwärtsdynamik in den breiteren Märkten den schwachen kurzfristigen Fundamentaldaten für den Rohstoff entgegenwirkte, was die Händler dazu veranlasste, ihren Fokus auf Kontrakte für das nächste Jahr zu verlagern.

• Eine gemeinnützige Nachrichtenorganisation hat den ChatGPT-Entwickler OpenAI und Microsoft wegen „ausbeuterischer“ Urheberrechtsverletzung verklagt. Das Center for Investigative Reporting sagte am Donnerstag, es habe den ChatGPT-Entwickler OpenAI und seinen engen Geschäftspartner Microsoft verklagt und damit eine neue Front im Rechtsstreit zwischen den Nachrichtenagenturen eröffnet. Es scheint, dass Klagen gegen KI-Unternehmen zu einem eigenen Marktphänomen werden.

• US-Regulierungsbehörden könnten die Einführung von Spot-ETFs der ETH bis zum 4. Juli genehmigen – Reuters. Und der 102-Milliarden-Dollar-Vermögensverwalter VanEck beantragte die Registrierung eines ETFs auf Solana.
Blackrock: Bitcoin ist eine Absicherung gegen geopolitische Unsicherheit und monetäre Risiken.

• Uber- und Lyft-Fahrer erhalten in Massachusetts einen standardmäßigen Mindestlohn von 32,50 US-Dollar pro Stunde.
Die Aktien reagierten neutral auf die Nachricht. Der mehrjährige Prozess ist beendet.
Fahrer erhalten nun außerdem eine Stunde Krankengeld für alle 30 geleisteten Arbeitsstunden, bis zu einem Maximum von 40 Stunden pro Jahr. Und sie erhalten ein Stipendium, um bezahlten Familien- und Krankheitsurlaub aus dem Regierungsprogramm zu erwerben.
Die Vereinbarung verpflichtet die Unternehmen außerdem dazu, den Fahrern wichtige Informationen – Fahrtdauer, Zielort und erwartetes Einkommen – zur Verfügung zu stellen, bevor sie einer Reise zustimmen. UBER träumt von Robotaxis.

• Die Aktien von Levi Strauss (LEVI) fielen gestern um 15 %. Der Jeanshersteller berichtete schlecht. Das Unternehmen bestätigte, dass es für das Geschäftsjahr ein Umsatzwachstum zwischen 1 % und 3 % erwartet.

• Die Aktien von Chewy (CHWY) stiegen gestern um 29 %, beendeten den Tag jedoch bei 0. Weil der berühmte Meme-Händler Roaring Kitten auf seinem X ein Bild eines Hundes gepostet hat. Dies war sein erster Beitrag seit dem 17. Juni. Und die Spieler sahen darin einen Hinweis auf Werbeaktionen für einen Online-Shop für Heimtierprodukte.

• Nike (NKE)-Aktien fallen nach dem Bericht um 12 %. Das Unternehmen meldete gemischte Ergebnisse. Nike leidet unter einem verlangsamten Umsatzwachstum in Schlüsselmärkten, einem schleppenden Produktinnovationszyklus, zunehmender Konkurrenz (von On Holding (ONON), New Balance und Hoka) und sinkenden Verbraucherausgaben in den USA.

• Die Aktien von Infinera (INFN) stiegen nach der Übernahme von Nokia im Wert von 2,3 Milliarden US-Dollar um 18 %, ein Deal, der 28 % über dem Schlusskurs vom Mittwoch liegt.

• Die Märkte waren gestern stabil. Ich möchte auf den Rückgang der Anteile der Zahlungssysteme hinweisen. Und anhaltender Druck auf NVDA nach der schlechten Reaktion auf den MU-Bericht (-7 %).

• Die Volatilität nimmt weiter ab. Auch der Dollar ist konstant stark. Der Yen fällt weiter und hat sich bei rund 161 Yen pro Dollar konsolidiert.
Alles ist ruhig.

Wichtige Ereignisse, die sich am Freitag auf die Märkte auswirken könnten:
- US-Kern-PCE-Preisindex (Mai)
- Britisches BIP für das erste Quartal
- Importpreise nach Deutschland (Mai)