«Торгівля Трампом» та очікування даних щодо інфляції, корпоративні та фундаментальні огляди
Біржові новини
• Багато найбільших азіатських фондових індексів упали майже на 1% або більше, включаючи японський Nikkei, південнокорейський Kospi та австралійський фондовий індекс. Гонконгський Hang Seng упав на 0,6%, але впав удвічі раніше під час сесії. Ф'ючерси на Уолл-стріт вказують на подальше ослаблення після відкату у вівторок, а загальноєвропейські ф'ючерси на STOXX 50 також знижуються.
• Інвестори чекають на дані про інфляцію в США, які опублікують сьогодні. А поки що все спокійно. Вночі біткоїн уперше перевищував $90 тис., але його швидко повернули до $87 тис.
• Долар досягає дворічного максимуму. А золото впало до найнижчого рівня більш як за сім тижнів. Ралі на ринку, що призвело до акції до серії історичних максимумів, вичерпало себе. Трейдери на Уолл-стріт чекають на ключові дані щодо інфляції і більше підказок про перехід Дональда Трампа на пост президента.
• Широкомасштабні ставки ринку на великі бюджетні витрати, зниження податків і підвищення мит за нового президента США Дональда Трампа, які разом називають «торгівлею Трампа», в середу взяли паузу, оскільки увага трейдерів знову переключилася на економічні дані.
• За даними CME Group, долар різко зріс, а прибутковість казначейських облігацій різко зросла після виборів минулого тижня, тоді як ринкові шанси на зниження ставки на наступному засіданні ФРС у грудні знизилися до всього лише 62% з 77% тижнем раніше і 84 % Місяцем раніше.
У середу будуть опубліковані потенційно важливі дані щодо індексу споживчих цін у США, які можуть або зміцнити, або звернути назад тенденцію очікувань зниження процентної ставки, і започаткують кілька напружених днів, що включають дані щодо інфляції виробників у США та коментарі голови ФРС Джея Пауелла в четвер , а також дані щодо роздрібних продажів у п'ятницю.
• Минулого тижня Пауелл пообіцяв дотримуватися курсу на обережне, терпляче пом'якшення грошово-кредитної політики, заявивши, що центральний банк не намагатиметься «вгадувати» політику Трампа чи її вплив на економіку. Який би не був порядок денний Трампа, його можна буде легко провести через Конгрес, оскільки республіканці, мабуть, здобули більшість місць у Палаті представників США, що означає повну перемогу уряду. Цього тижня стали чіткіше видно деякі суперечності в різних угодах Трампа, які часом працюють у суперечності один з одним.
• Цього року ціни на золото встановили кілька рекордних максимумів поспіль, частково через ставки на вищу інфляцію та державні запозичення при Трампі, проте їх зростання було стримано сильним доларом. Американська валюта знаходиться близько річного піку проти євро та багатомісячного максимуму проти ієни, що підтримується в основному стрибком прибутковості в США. Але зростаючі витрати на позики, як правило, змушують інвесторів в акції нервувати і чинять особливий тиск на акції технологічних компаній, що високо злітають, та інші акції зростання.
• Instagram додав функцію Photoshop (ADBE). Соцмережа додала копію хайпового функціоналу з Photoshop, і тепер ви зможете розширювати горизонтальні фотографії за допомогою ІІ.
• Tether "надрукував" ще 2 мільярди USDT у мережі Ethereum для поповнення резервів, - підтвердив CEO компанії Паоло Ардоіно.
• Компанія BYD продовжує домінувати на ринку транспортних засобів на новій енергії (NEV), досягнувши рекордної частки ринку у 36,1% у жовтні
Tesla China значно втратила свої позиції, опустившись на сьоме місце з часткою ринку лише 3,4%.
• Amazon активізується у створенні власних чіпів для AI. Намагаючись створити конкуренцію домінуючою на ринку Nvidia – FT.
• Alibaba представила новий AI-інструмент Accio для малого бізнесу в Європі та Америці.
• Завдяки Accio бізнес може обговорювати деталі закупівель безпосередньо з постачальниками, що робить пошук більш ефективним, зазначають розробники.
• У перші 10 місяців 2024 року глобальні біржові ETF залучили рекордні $1,4 трлн інвестицій. Що вже перевищило попередній річний рекорд $1,33 трлн, встановлений за весь 2021 рік, - FT. США заплатили відсотками за держборг $1.16 трлн за середньою ставкою 3.32%. Ці відсотки дали ліквідність інвесторам.
• США представили план потроїти ядерну енергетику до 2050 року через зростання попиту. «До середини століття США розгорнуть додаткові 200 гігават ядерної енергетичної потужності завдяки будівництву нових реакторів, перезапуску електростанцій та модернізації наявних об'єктів».
• Активіст-інвестор Elliott Management, як повідомляється, накопичив понад $5 млрд акцій Honeywell (HON). Еліотт наполягає на розподілі Honeywell, що нібито підвищить ціну акцій HON на 75%.
• США подали до суду, щоб заблокувати покупку UnitedHealth компанії Amedisys за $3,3 млрд. «Усунення конкуренції між UnitedHealth та Amedisys завдасть шкоди пацієнтам, які отримують медичні та хоспісні послуги вдома, страховикам, які укладають контракти на медичні послуги вдома, та медсестрам, які надають медичні та хоспісні послуги вдома», - йдеться у заяві міністерства.
• Трамп пообіцяв "врятувати TikTok". Що буде далі менш зрозуміло. Після бурхливого року, повного тривог та судових суперечок про майбутнє TikTok у США, можливо, TikTok отримав рятувальний круг.
• Акції Hertz Global Holdings (HTZ) зросли на 9%. Компанія повідомила про найгірші, ніж очікувалося, збитки, пов'язані з невдалою ставкою компанії на електромобілі Tesla.
• Waymo, що належить Alphabet (GOOG), відкриває автономний сервіс виклику поїздок у Лос-Анджелесі. Минулого місяця Waymo закрила раунд фінансування у розмірі $5,6 млрд, оскільки автовиробники та технологічні компанії роблять великі ставки на технологію безпілотних поїздок, щоб сприяти майбутньому зростанню.
• ValueAct Capital придбала частку в Meta Platforms на $1 млрд. Але поки не наполягає на великих змінах у материнській компанії Facebook та Instagram, повідомило Reuters у вівторок джерело, знайоме з цим питанням.
• Уоллер із ФРС: Стейблкоїни можуть принести користь фінансовій системі. Він заявив у вівторок, що стейблкоїни є фактично «синтетичними» доларами, які можуть принести користь фінансовій системі.
• Tyson прогнозує зростання прибутку до 2025 року, оскільки курятина компенсує збитки від яловичини. Акції Tyson Foods зросли найбільше за останні два роки після того, як перевершили прогнози щодо прибутку в четвертому фінансовому кварталі та прогнозують вищі результати наступного року, причому поворот у курячому бізнесі компенсує втрати у яловичині.
• Акції Shopify стрімко злетіли після того, як компанія заявила, що підтримуватиме стрімке зростання продажів у сезон святкових покупок. Стратегія канадської компанії електронної комерції, спрямована на залучення більшого бізнесу, дає свої плоди.
• Pfizer розглядає можливість продажу підрозділу лікарських засобів. Джерела повідомляють, що Pfizer розглядає можливість продажу свого підрозділу лікарських засобів, оскільки виробник ліків, який перебуває під тиском інвестора-активіста Starboard Value, прагне позбутися непрофільних активів.
• Космічний стартап Firefly оцінили у понад $2 млрд в останньому раунді фінансування. Венчурні фірми активно інвестують у виробників ракет та супутників, що знаменує собою зміну інвестиційної тенденції у таких капіталомістких бізнесах.
• Джефф Безос продав акції Amazon на суму $1,2 млрд. Довівши свій продаж у листопаді до майже $3 млрд.
• Акції RIVN зростають на премаркеті на 9%. Rivian Automotive та Volkswagen Group запустили масштабне спільне підприємство, пообіцявши поєднати зусилля для створення «передових» технологій електромобілів.
• Роздрібні продажі у Бразилії у вересні зросли менше, ніж очікувалося.
• Starlink Маска працює над отриманням індійського дозволу використання супутникового широкосмугового зв'язку.
• Baidu розширює лінійку AI-рішень за допомогою вдосконаленої технології перетворення тексту на зображення та конструктора програм без програмування.
• Tyson Foods прогнозує песимістичний річний дохід через зниження цін на свинину та уповільнення попиту на курятину.
• Контролюючий сімейний акціонер Zegna збільшує частку групи.
• Ф'ючерси TSX падають через падіння цін на метали.
• Shopify дає оптимістичний прогноз на свята, оскільки AI приваблює клієнтів, акції зростають.
• Ф'ючерси відступають від післявиборних показників, оскільки увага переключається на економічні дані.
• ЄС вимагав від Apple припинити геоблокування таких сервісів, як App Store.
• Бонуси на Уолл-стріт виростуть уперше з 2021 року, каже консультант.
• Еліотт закликає до поділу Honeywell і набуває частку у розмірі понад 5 млрд доларів.
• Німецька компанія з управління активами DWS призначає Вінченцо Ведду на посаду інвестиційного директора.
• Visa об'єднується з Affirm для запуску картки для гнучких платежів у США.
• SoftBank фіксує квартальний прибуток у розмірі 7,7 млрд. доларів, оскільки Vision Fund знову встає на ноги.
• Бразильська BTG Pactual повідомляє про зростання квартального прибутку.
• Abrdn продає бізнес із розробки програмного забезпечення, оскільки новий генеральний директор змінює своє місце.
• Carlyle і Warburg - інвестиційні компанії, що шукають таланти в Японії на тлі буму угод.
• Джерела повідомляють, що DBS Bank номінував Раджата Верму на посаду наступного генерального директора в Індії.
• Британський орган нагляду оштрафував Metro Bank на 20 мільйонів доларів за недоліки контролю.
• Уоллер із ФРС: стейблкоїни можуть принести користь фінансовій системі.
• Stonepeak придбає приватного кредитного інвестора Boundary Street Capital у рамках проекту з розвитку штучного інтелекту.
• Космічний стартап Firefly оцінений у понад 2 мільярди доларів в останньому раунді фінансування.
• Juniper Networks інвестує у стартап Recogni, який займається розробкою штучного інтелекту, у рамках раунду фінансування на суму 102 мільйони доларів.
• Adobe додає інструменти штучного інтелекту у свій бізнес — стокове фото.
• Amazon пропонує безкоштовні обчислювальні потужності дослідникам AI, прагнучи кинути виклик Nvidia.
• Рівень рекламної підтримки Netflix досяг 70 мільйонів користувачів.
• Meta пропонуватиме в Європі менш персоналізовану рекламу, щоб заспокоїти регулюючі органи.
• Європейський календар досить насичений: фінансові компанії ABN Amro та Allianz очолять корпоративні звіти про доходи. Кетрін Манн із Банку Англії виступить сьогодні на засіданні комісії і може привернути увагу після різкого розпродажу фунта стерлінгів у вівторок. Проте основна частина виступів центрального банку знову пролунатиме з вуст представників ФРС: регіональні глави Альберто Мусалем, Лорі Логан та Джеффрі Шмід піднімуться на трибуну на окремих заходах протягом дня.
Ключові події, які можуть вплинути на ринки в середу:
- CPI США (жовтень).
- Керівники ФРС Далласа, Сент-Луїса та Канзас-Сіті виступають на окремих заходах.
- Виступ Манна з Банку Англії.
Фундаментальні новини
• Новим держсекретарем США стане Марко Рубіо.
• Ілон Маск та Вівек Рамасвамі очолять «Департамент ефективності державного управління» Трампа (DOGE). З метою "ліквідації урядової бюрократії". Двом мільярдерам буде доручено скоротити «зайве регулювання» та «марнотрати», а також реструктурувати урядові агентства.
Маск: «Це викличе шок у системі та серед усіх, хто бере участь у державних розтратах, а це дуже багато людей».
• Деякі з ключових радників Трампа підтримують Скотта Бессента, який керує макро-хедж-фондом Key Square Group, як найкращого кандидата на пост міністра фінансів – Bloomberg.
• ЄС може збільшити постачання скрапленого природного газу в обмін на відмову Дональда Трампа від ідеї високих мит на європейські товари.
• Великобританія вимагає від Байдена обіцяних Україні $20 млрд до приходу Трампа та дозволу на далекобійність - The Telegraph.
Йдеться про частку США у кредиті на $50 млрд від G7, який фінансуватиметься за рахунок доходів, отриманих від заморожених російських активів.
• Єврокомісія може перенаправити €392 млрд із бюджету блоку на військові витрати – Financial Times. Зміна політики торкнеться приблизно третини загального бюджету блоку, або близько €392 млрд у період з 2021 по 2027 рік.
• Суд у Китаї засудив до страти екс-заступника голови постійного комітету Всекитайських зборів народних представників провінції Гуандун Чэнь Цзісіна за отримання хабарів загальним розміром близько $38 млн.
Сі Цзіньпін раніше заявляв, що корупція - це головна злоякісна пухлина, яка ставить під загрозу та боєздатність Комуністичної партії Китаю. Він зазначав, що партія каратиме за корупцію, дотримуючись «принципу нульової толерантності».
• Литва денонсувала митну угоду з Білоруссю. Договір про митне співробітництво з Білоруссю було підписано майже два десятиліття тому.
• Жінки в США купують таблетки для аборту після перемоги Дональда Трампа на виборах - The Washington Post. Пишуть, що Aid Access, великий постачальник таких таблеток, отримав 10 тисяч запитів за 24 години після виборів. Це у 17 разів більше, ніж зазвичай.
• Дострокові парламентські вибори у Німеччині можуть відбутися 23 лютого. Про це домовилися лідери фракцій ХДС/ХСС та СДПН у бундестазі, повідомляє агентство dpa з посиланням на джерела у партіях. Канцлер ФРН Олаф Шольц може винести питання вотуму довіри уряду на голосування в бундестазі вже 16 грудня.
• Згідно з опитуванням ФРС Нью-Йорка, домогосподарства в середньому бачать інфляцію наступного року на рівні 2,9% порівняно з 3,0% у вересні. Це найнижча оцінка короткострокового зростання цін за останні чотири роки, згідно з дослідженням ФРС.
• Уряд прем'єр-міністра Джастіна Трюдо доручив незалежній трудовій раді припинити локаути в найбільших портах Канади. Так само, як це було зроблено із залізницями у серпні, щоб зупинити економічний зрив у країні.