Страхи перед рецесією обвалили ринок акцій США, корпоративні та геополітичні новини
Останні біржові новини
• Страхи перед рецесією обвалили ринок акцій США. За весь 2024 рік інвестори побачили всього два такі понеділки і лише один за 2023 рік.
"Фондовий ринок під час Трампа 2.0 виглядає зовсім інакше, ніж фондовий ринок у перші дні Трампа 1.0." - Bespoke.
Перші 50 днів Трампа: акції переживають найгірший старт президентського терміну з 2009 року.
Nasdaq 100 пережив найгірший день із ведмежого ринку 2022 року.
Індекс волатильності VIX досяг максимумів із серпня минулого року.
Біткоїн нижчий за $80 тис.
Сьогодні в Конгресі голосування щодо бюджету. Голосів республіканців може не вистачити і до загальних проблем США може додатись урядовий шатдаун. Поки що ринок ставок Polymarket оцінює шанси на закриття уряду низько – 29%.
• Американські акції нарешті зрівнялися з тим, про що валютні та облігаційні ринки говорили протягом кількох тижнів: насувається уповільнення. Падіння Nasdaq на 4% стало найрізкішим за два з половиною роки. Прибутковість облігацій різко впала, і ринки тепер оцінюють можливість зниження ставок ФРС у травні приблизно 50/50.
Акції Tesla впали вдвічі порівняно з піковими значеннями, що були досягнуті після виборів, а долар, який зростав в очікуванні політики Дональда Трампа, тепер почав падати після того, як він ввів мита для своїх сусідів.
Так звана «торгівля Трампом» повністю відступає, а «пут Трампа», або очікування того, що він може бути чутливим до падіння фондового ринку, поки що ніде не проглядається.
Citi знизив свою рекомендацію щодо розподілу активів у США, знизивши рейтинг акцій з «вищого за ринок» до «нейтрального» після закриття ринку, заявивши, що принаймні протягом наступних кількох місяців неясно, чи зможе економіка США продовжити випереджати конкурентів.
• Азіатські ринки зробили все можливе, щоб стабілізувати ситуацію, і трохи цьому сприяло те, що поза США є країни, які можуть виграти від будь-яких потоків репатріації проданих американських активів.
Акції в Токіо, Сеулі, Гонконгу та Сіднеї відійшли від своїх ранніх мінімумів до полудня, але настрій був полохливим. Ф'ючерси на акції США також впали на початку торгів і, хоч і відновлюють свої втрати, намагаються вийти за рамки нульового рівня.
На валютних ринках було тихо. Єна зростала протягом кількох тижнів і досягла нового п'ятимісячного піку на азіатській сесії, хоча, як зазначили деякі дилери, ця акція наздоганяє рух долара/ієни, а не навпаки.
• Євро також слабко відреагував на обіцянку «Зелених» Німеччини заблокувати плани збільшення військових витрат, можливо, в очікуванні компромісної угоди.
• Запуск цифрового євро. Президент ЄЦБ Крістін Лагард заявила, що ЄС планує запустити цифровий євро (CBDC) до жовтня цього року.
• Ford (F) інвестує €4,4 млрд у свою німецьку дочірню компанію, обтяжену боргами – FT.
• Трамп: ведемо переговори з чотирма потенційними покупцями TikTok. За словами Дональда Трампа, всі чотири потенційні покупці «хороші», і швидке укладання угоди «можливе».
• Загроза мит США викликала різке зростання замовлень на чіпи для електроніки у тайванських виробників MediaTek, Novatek, Realtek та Elan Micro.
• Другий найбільший банк в Іспанії BBVA отримав схвалення на торгівлю BTC та ETH.
- Дозвіл видано в рамках набуття чинності європейським регулюванням Markets in Crypto-Assets (MiCA).
- Цей крок завершує багаторічний процес BBVA щодо виходу на крипторинок, який планувався з 2020 року, але чекав на регуляторне схвалення.
За останній місяць загальна капіталізація криптовалюту впала більш ніж на 20% - Binance Research
Це було викликано зростанням негативних настроїв, наймасштабнішим зломом в історії (втрати Bybit досягли $1,5 млрд), а також спадом активності мемкоінов.
• Strategy (MRST) планують додатково залучити $21 млрд для покупки BTC. Компанія Майкла Сейлора подала заявку на випуск привілейованих акцій на суму до $21 млрд – залучення коштів спрямоване на загальні корпоративні цілі, включаючи потенційну купівлю біткоїну.
Акції MSTR учора впали на 17%, а капіталізація – до $62 млрд. І оголошення про залучення $21 млрд звучить як відчайдушний крик потопаючого – хто їм насипле такі гроші?
• Платформа онлайн-трейдингу Robinhood (HOOD) погодилася виплатити $29,75 млн у рамках врегулювання розслідувань FINRA (Фінансовий регулятор США).
• Провідні банки США запускають власні токени на тлі «золотої лихоманки» стейблкоїнів. Прагнучи захопити частину ринку транскордонних платежів, який, як очікують, радикально зміниться з допомогою цифрових валют - FT.
• Lockheed Martin (LMT) та RTX зміцнили свої позиції на світовому ринку озброєнь. Завдяки зростанню європейського попиту на американські винищувачі та ракетні системи. Цей сплеск пояснюється збільшенням оборонних бюджетів у Європі після вторгнення Росії до України.
• Акції Novo Nordisk (NVO) впали на 9%. Після оголошення про те, що її препарат від ожиріння CagriSema дозволив знизити вагу на 15,7% під час клінічного дослідження для пацієнтів із діабетом 2 типу. Незважаючи на досягнення первинної кінцевої точки дослідження показало, що менше двох третин учасників приймали найвищу дозу препарату через 68 тижнів, що вплинуло на довіру інвесторів.
• Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM) повідомила про збільшення виручки на 43% у річному обчисленні в лютому 2025 року завдяки попиту на AI.
Однак дохід знизився на 11,3% порівняно з попереднім місяцем. За словами генерального директора TSMC Сі Сі Вея, продаж TSMC відображає здоров'я напівпровідникового сектора, оскільки американський експортний контроль над чіпами AI вважається керованим.
• Рокет Cos. (RKT) погодилася придбати Redfin (RDFN) у рамках угоди на суму $1,75 млрд. Об'єднавши провідний брокерський веб-сайт із найбільшим іпотечним кредитором.
Акції Redfin зросли на 68% на передінвестиційних торгах, тоді як акції Rocket впали на 15%. Це придбання розширює низку послуг Rocket у сфері нерухомості.
• ServiceNow (NOW) наближається до значного придбання AI-компанії Moveworks, яка потенційно оцінюється в $3 млрд.
Ця угода розширить можливості ServiceNow у сфері штучного інтелекту, а компанія Moveworks відома своїм агентським AI-асистентом, який використовується великими підприємствами. Очікується, що про придбання буде оголошено найближчим часом після завершення остаточних переговорів.
• XPeng (XPEV) планує серійне виробництво літаючих автомобілів до 2026 року, що стане значною віхою в автомобільній промисловості
Ця заява спочатку підвищила вартість акцій XPeng на 7%, а потім спричинила загальне падіння ринку. Компанія прагне інтегрувати AI з системами керування транспортними засобами для підвищення безпеки та покращення користувальницького досвіду.
• Акції Tesla (TSLA) знизилися на 15%. Знищивши прибуток після виборів, оскільки побоювання щодо попиту продовжуються.
Від свого піку середини грудня TSLA подешевшала на 55% від свого піку середини грудня.
• Акції BioNTech (BNTX) впали на 3%, оскільки прогноз продажу розчаровує. М'який прогноз виробника вакцини від COVID-19 компенсував кращі, ніж очікувалося, квартальні результати.
• Американські виробники нафти та газу навряд чи збільшать витрати цього року. А збільшення видобутку в першу чергу відбуватиметься за рахунок підвищення ефективності, а не нового буріння, заявив глава Baker Hughes.
Світ досяг "піка торгівлі нафтою", - Джефф Каррі з Карлайльського університету (Bloomberg).
Міжнародна торгівля викопним паливом досягла піку у 2017 році і має тенденцію до скорочення, оскільки країни, які прагнуть енергетичної безпеки, прискорюють інвестиції у відновлювані джерела енергії та ядерну енергетику.
• Акції SMCI на постмаркеті падають на 3.6%. Слідуючи за падінням NVDA на 2%.
• Акції ORCL на постмаркеті після звіту падають на 3%. Виручка компанії зросла на 6% р/р - нижче за очікування. Проте компанія похвалилася великим портфелем замовлень на $130 млрд, що дасть їм зростання виручки у 2026 році на 15%.
• Акції авіакомпанії DAL на постмаркеті після звіту падають на 11%. Компанія бачить падіння попиту.
• Різке падіння ринку акцій США придушило акції брокерських компаній. IBKR подешевшала вчора на 13% (найбільше падіння з 2009 року!), HOOD на 20%, SCHW на 5%.
• Фермери призупинили плани та інвестиції через заморожування витрат Міністерства сільського господарства США Трампом.
• IBM виграє у Великобританії позов проти LzLabs за звинуваченням у крадіжці технологій мейнфреймів.
• HSBC знижує рейтинг акцій США, налаштовується на зростання європейських акцій.
• Ліверпуль підписує багаторічний контракт з Adidas, щоб замінити Nike.
• Ранкове засідання: хаос, спричинений Трампом, заганяє центральні банки в тінь.
• Китайський Full Truck Alliance розглядає можливість лістингу в Гонконгу та впевненого зростання у 2025 році, каже керівник.
• Продаж іспанської модної компанії Mango зріс на 8% у 2024 році.
• Індійський IndusInd Bank заявив, що його чиста вартість постраждає на 2,35% через розбіжності у рахунках.
• HEDGE FLOW Хедж-фонди скорочують китайські акції четвертий тиждень, оскільки оптимізм DeepSeek згасає.
• JPMorgan приєднується до Goldman та підвищує прогноз економічного зростання єврозони на 2025 рік.
• Активіст-інвестор Mantle Ridge купує частку у Cognizant на суму понад 1 мільярд доларів, повідомляє WSJ.
• Регулятор США дозволив банкам займатися деякими видами криптовалютної діяльності.
• Robinhood заплатить 29,75 млн. доларів, щоб припинити перевірки американського регулятора.
• Джерела повідомляють, що канадська компанія RBC звільняє частину співробітників після реорганізації сегменту.
• Blackstone залучає $8 млрд у новий фонд облігацій нерухомості на тлі відновлення сектора, що зароджується.
Ключові події, які можуть вплинути на ринки у вівторок:
- Прибуток: Volkswagen, TP ICAP.
- Економіка: US Jolts.
Актуальні фундаментальні огляди
• Сі Цзіньпінь і Дональд Трамп можуть зустрітися в Китаї у квітні, - South China Morning Post з посиланням на джерела./ Дуже малоймовірна подія.
• Після шеститижневої перевірки ми офіційно скасовуємо 83% програм USAID, – держсекретар США Марко Рубіо. «На 5200 контрактів, які зараз скасовуються, було витрачено десятки мільярдів доларів у спосіб, який не служив (а в деяких випадках навіть шкодив) основним національним інтересам Сполучених Штатів.
• Демократи можуть проголосувати проти представленого республіканцями плану запобігання шатдауну в США. Якщо заходи не вдасться погодити вчасно, то шатдаун може настати вже 15 березня – BBG.
• Економічний радник Білого дому Гассетт: Я очікував слабкий перший квартал через «спадщину» Байдена та тимчасовий вплив тарифів Трампа.
Однак розмови про рецесію перебільшені - прогнозую, що перший квартал все ж таки покаже незначне зростання.
У другому кварталі економіка прискориться завдяки податковим скороченням.
• «Зелені» відмовляються підтримувати ХДС/ХСС та СДПН на голосуванні у бундестазі щодо ослаблення «боргового гальма».
У партії заявили, що готові схвалити окреме рішення щодо зміцнення обороноздатності ФРН - але не на нинішніх умовах за спеціальним інфраструктурним фондом, який також запланований консерваторами та соціалістами.
• Державна атомна компанія Китаю повідомляє, що до 2050 року країна може запустити «штучне сонце».
Піднебесна готується використати ядерний синтез для виробництва енергії до зазначеного терміну.
• Між Ізраїлем та США виникла напруга після таємних переговорів Вашингтона з ХАМАС – Bloomberg.
Ізраїльські чиновники незадоволені переговорами. Вони зазначають, що ХАМАС – це терористична організація, чиїм словам не можна довіряти.
• Міністр фінансів Бессент про ринок акцій: зростання не врятувало демократів.
Фондовий ринок зростав на 20% два роки поспіль, але виборці не оцінили успіхи адміністрації Байдена – демократи програли.
Безсент прогнозує, що інфляція впаде до цільового рівня ФРС у 2%, незважаючи на тариф Трампа.
• ФРС Нью-Йорка: Занепокоєння щодо перспектив зростає на фоні стабільних інфляційних очікувань.
Американці стали більше турбуватися про економічні перспективи в лютому, навіть незважаючи на те, що їхні очікування щодо майбутньої динаміки інфляції мало змінилися, йдеться у доповіді, опублікованій у понеділок.