Ринки в очікуванні даних щодо інфляції та наскільки підніме ставку ФРС, новини компаній та світу
Ринкові огляди
• Ринок акцій учора був спокійний – інвестори чекають на пакет макроекономічних новин. Лише NVDA виділилася вчора зростанням на 4%. Слабко торгувалися акції малої капіталізації та Value. Нафта вчора подорожчала на 3% на чутках швидкої атаки Іраном Ізраїлю. Вранці все спокійно.
• Дані за цінами виробників США вийдуть пізніше сьогодні і, швидше за все, похитнуть ринки, перш ніж увага перейде на дані щодо індексу споживчих цін за липень, заплановані на середу. Звіт із роздрібних продажів у четвер завершить скидання даних цього тижня. Інвестори проаналізують набір даних, щоб оцінити, чи Федеральний резерв піде на скорочення на 50 базисних пунктів або на 25 базисних пунктів на своєму вересневому засіданні. Трейдери зараз порівну розділені між цими двома варіантами, показав інструмент CME FedWatch. Минулого тижня вони в якийсь момент повністю заклали ціну зниження на 50 базисних пунктів під час розпродажу, викликаного побоюваннями рецесії в США. Це змусило трейдерів не поспішати робити великі ставки до виходу даних, хоча японський індекс Nikkei опинився в центрі уваги на млявій азіатській сесії, оскільки стабільна єна заспокоїла інвесторів після різких вагань минулого тижня.
• Середньострокові очікування споживачів США щодо інфляції на трирічну перспективу знизилися до 2,3% з 2,9% у червні. Що є найнижчим показником з того часу, як ФРС Нью-Йорка розпочала щомісячне дослідження споживчих настроїв.
Дефіцит бюджету США зріс на 10% у липні, оскільки уряд витрачає більше на відсотки, ніж на Medicare та армію
Розрив між федеральними витратами та сумою, зібраною урядом у вигляді податків, зріс до $244 млрд у липні порівняно з $221 млрд того ж місяця роком раніше.
У липні витрати становили $574 млрд проти $330 млрд податкових надходжень.
У 2024 році дефіцит, швидше за все, становитиме $1,9 трлн у порівнянні з $1,7 трлн у попередньому році.
За перші 10 місяців фінансового року США витратили $763 млрд на виплату відсотків – більше, ніж федеральний уряд витратив на Medicare чи армію.
• Зростання японських акцій більш ніж на 2% означає, що вони повернулися до рівнів, які востаннє спостерігалися 2 серпня. Єна, інший епіцентр різкого розпродажу минулого тижня, трохи ослабла і склала 147,435 за долар, що значно нижче за семимісячний максимум в 141,675, досягнутого в понеділок минулого тижня. Значна частина рухів ієни за останні кілька торгових днів була стриманою, що дозволило ринку повернутися до певної подоби спокою і змусило інвесторів задуматися про те, чи наразі завершилося згортання спекулятивної торгівлі.
• ОПЕК знизила прогноз зростання попиту на нафту в 2024 р. Аналітики заявили, що попит зросте на 2,11 млн барелів на добу, а не на 2,25 млн б/д. Американські енергетичні компанії готові осідлати у другому півріччі хвилю попиту на центри обробки даних, які живлять бум штучного інтелекту, після укладання кількох угод на постачання у другому кварталі, що зміцнило їхні позиції на ринку.
• Berkshire Hathaway може сплатити наступного року $15 млрд податків за продаж акцій Apple. Berkshire Hathaway нагромадила свою частку Apple в основному з 2016 по 2018 рік за середньою ціною близько $34 за акцію, а ціна продажу склала близько $186. Зазвичай Баффетт тримає акції якнайдовше, щоб відстрочити сплату податків на доходи з реалізованого прибутку. Але цього разу інвестиційні аргументи переважили податки.
• Дефіцит федерального бюджету США очікується наступного року $2 трильйони.
• Майнер біткоїнів хоче купити більше біткоїнів. Marathon Digital Holdings заявив, що продасть старші облігації, що конвертуються, на суму $250 млн і використовує виручені кошти для покупки більшої кількості криптовалюти.
• Meta та Universal Music Group розглядають музику з ІІ у новій ліцензійній угоді. Яка дозволяє користувачам ділитися піснями з музичної бібліотеки UMG на платформах Meta (Facebook, Instagram, Horizon, Threads та WhatsApp), не порушуючи авторських прав.
• ETF з малою капіталізацією втрачають мільярди – Bloomberg. Те, що було розрекламовано, як велика ротація Уолл-стріт на менші компанії, розлетілося так само швидко, як і почалося.
• Відскок міді продовжується, оскільки ринок спостерігає за китайським арбітражем – Bloomberg. Мідь продовжила свій відскок із найнижчого закриття за п'ять місяців, оскільки замовлення на вивезення металу зі складів Лондонської біржі металів свідчать про попит з боку Китаю.
• Торговий відділ Goldman бачить коротке вікно для придбання падіння акцій. Інвестори матимуть коротке вікно для купівлі падіння акцій США наприкінці цього місяця, оскільки тиск на продаж з боку системних фондів ослабне, тоді як компанії збільшують частку акцій.
• Кредитор-банкрут Celsius подав до суду на Tether на $2,4 млрд. Tether назвав це "безпідставним шахрайством". Криптовалютний кредитор також подав до суду на протокол, який належить родичам прем'єр-міністра Ізраїлю Нетаньяху.
• Chevron уперше в галузі видобуває нафту на родовищі із надвисоким тиском. Chevron здійснила технологічний прорив, видобувши першу нафту з родовища в Мексиканській затоці США в умовах екстремального підводного тиску, повідомила енергетична компанія у понеділок. Chevron та її партнер TotalEnergies очікують, що розробка родовища Anchor видобуватиме нафту протягом 30 років.
• Сьогодні до відкриття ринку США буде опубліковано звіт HD. Аналітики очікують, що доходи Home Depot зіштовхнулися із серйозними труднощами. Попит на товари для покращення житла, як і раніше, "заморожений".
• Аналітик Piper Sandler Патрік Молі бачить можливість купувати акції HOOD. Акції HOOD сьогодні зросли на 3.5%. Близько 10% дорослих американців мають рахунки, що фінансуються Robinhood, ці рахунки в сукупності містять менше 0,3% приблизно з $65 трильйонів інвестиційних роздрібних активів у країні. "Очікується, що протягом наступних 20 років значна частина цих активів перейде з рук до рук між представниками покоління бебі-бумерів та їхніми дітьми". І Robinhood, схоже, отримає вигоду від "цієї передачі багатства молодому поколінню, яке віддає більшу перевагу "самостійному" інвестуванню".
Ключові події, які можуть вплинути на ринки у вівторок:
- індекс цін виробників у США (PPI).
- Дані щодо заробітної плати у Великій Британії за червень, рівень безробіття МОП у Великій Британії за червень, економічний огляд ZEW у Німеччині та поточні умови за серпень.
Міжнародні огляди
• Новий лідер ХАМАС Яхья Сінвар передав Ізраїлю, що хоче перемир'я – CNN. Новий ватажок палестинського угруповання ХАМАС Яхья Сінвар, обраний після вбивства попереднього глави політбюро руху Ісмаїла Ханії, передав Ізраїлю послання про те, що хоче перемир'я в секторі Гази. Його повідомлення Єрусалиму передали єгипетські та катарські посередники. З іншого боку, ЗМІ повідомляють, що Іран готується до широкомасштабної війни. Оновлена оцінка ізраїльської розвідки свідчить, що Іран готовий безпосередньо атакувати Ізраїль. Ймовірно, це станеться протягом найближчих днів. США направили на Близький Схід атомний підводний човен: що підштовхнуло. Міністр оборони США Ллойд Остін наказав прискорити перекидання авіаносця "Авраам Лінкольн" на Близький Схід. Також туди відправлять атомний підводний човен "Джорджія", озброєний крилатими ракетами.
• Іноземні інвестори вивели рекордні $15 млрд із Китаю у другому кварталі 2024 року. Якщо падіння триватиме до кінця року, це буде перший річний чистий відтік капіталу щонайменше з 1990 року, кажуть аналітики.
• Китай визнав свою провину у пошкодженні газопроводу Balticconnector у жовтні 2023 року. Аварія нібито сталася через сильний шторм у Балтійському морі.
• Найбагатша родина Індії має 10% ВВП країни, - Barclays. Бізнес-імперія Амбані Reliance Industries є найбільшою в країні. Вона охопила сектори енергетики, телекомунікацій та роздрібної торгівлі. Станом на 20 березня сімейне багатство Амбані оцінювалося в 25,7 трлн рупій, або $386 млрд - більше ніж у Маска та Безоса разом узятих. А активи трьох найбільших сімейних підприємств Індії оцінюють у $460 млрд, що можна порівняти з ВВП Сінгапуру.
• Швеція може позичити 300 млрд шведських крон ($28,5 млрд), щоб допомогти профінансувати новий парк ядерних реакторів протягом найближчих десятиліть.
• Ілон Маск більше двох годин розмовляв з Трампом під час великої бесіди у понеділок увечері на своїй платформі соціальних мереж X
У якийсь момент кількість слухачів перевищила 1 мільйон. Трамп похвалив Tesla, але переймається тим, скільки енергії споживає AI.
"Це шокує мене, але AI вимагає вдвічі більше енергії, ніж країна, що вже виробляє для всього", - сказав Трамп. "Вам знадобиться багато електроенергії, вам знадобиться величезна кількість електроенергії, майже вдвічі більше, ніж ми виробляємо зараз для всієї країни, якщо ви можете повірити в це".
• Проведення Паризької Олімпіади коштувало приблизно $8,2 млрд. Вона стала шостою за вартістю Олімпіадою всіх часів, як літньої, так і зимової. Зимові Олімпійські ігри 2014 року в Сочі стали найдорожчими в історії, їхня вартість склала майже $25 млрд.
• Камала Харріс представить на цьому тижні економічну платформу.