Jeopolitik haberler, şirketlerin kurumsal değerlendirmeleri nedeniyle yüksek borsa oynaklığı
En son borsa haberleri
• Güçlü makroekonomik veriler ve Trump'ın ticaret savaşında geri adım atacağı yönündeki umutlar yatırımcılar arasında iyimserliği yeniden canlandırdı.
Birçok kişi piyasanın yeterince aşırı satıldığını ve Amerikan şirketlerinin kârları için herhangi bir tehdit olmadığını düşünüyor.
Ve zayıf dolar hisse senetleri için bir artı oldu - EURUSD 1.08'e sıçradı. Bitcoin 91 bin doların üstünde.
Enflasyon korkuları sırasında 10 yıllık devlet tahvillerinin getirisi son %4,1'e kıyasla %4,33'e yükseldi.
• Ticaret gerginlikleri tırmanırken ve yatırımcılar Almanya'nın mali kural kitabını yırtıp atmasıyla boğuşurken, birçok kişi Avrupa Merkez Bankası'nın perşembe günü faiz oranlarını tekrar düşürmesini bekliyor, ancak bundan sonra ne olacağı henüz bilinmiyor.
Avrupa Merkez Bankası (ECB), enflasyonun gerilemesi ve ekonomik büyümenin yavaşlaması nedeniyle Haziran ayından bu yana beş kez faiz indirimine gitti. Ancak faiz oranlarının ekonomik büyümeyi artık sınırlayamayacak bir seviyeye yavaş yavaş yaklaşmasıyla birlikte, gevşeme döngüsünün sona ermesi beklenebilir.
• ABD ile bir ticaret savaşı ihtimali giderek büyüyor. Kısa vadeli görünümü gölgeleyen bir diğer unsur ise Almanya ve Avrupa Komisyonu'nun savunma ve altyapı harcamalarının artırılmasını sağlayacak mali kurallarda yapılacak değişikliklere ilişkin açıklamaları.
Tüm gözler, ECB'nin TSİ 13:15'te açıklayacağı politika kararında, ardından da ECB Başkanı Christine Lagarde'ın TSİ 13:45'te yapacağı basın toplantısında olacak.
• Piyasalar, Salı günü geç saatlerde Berlin'de açıklanan ve Alman tahvillerinde sert bir satış dalgasına yol açan, euroyu dört ayın zirvesine, DAX endeksini ise iki yılın en iyi gününe taşıyan kapsamlı tedbirleri hâlâ hazmedemiyor.
Vadeli işlemler DAX endeksinin Perşembe günü yükselişle açılacağını işaret ederken, Alman 10 yıllık Bund vadeli işlemleri %0,7 düştü ve piyasa açıldıktan sonra nakit tahvil fiyatlarında muhtemelen daha düşük bir seyir izleneceği görüldü.
Avro bölgesinin endeksi olan Almanya 10 yıllık tahvil faizleri Çarşamba günü 30 baz puandan fazla artarak, avronun 1999'da tedavüle girmesinden bu yana en büyük günlük kazancı kaydetti.
• Yatırımcıların mali patlamaya tepkisi, ABD'deki mali sıkılaşmaya ilişkin endişeleriyle çelişiyor.
Asya hisseleri, ABD Başkanı Donald Trump'ın otomobil üreticilerini bir ay boyunca gümrük vergilerinden muaf tutmasının ardından yatırımcıların ticaret gerginliğinin azalabileceğini ummasıyla Perşembe günü Wall Street'in ardından yükseldi.
Meslektaşım Jamie McGeever'ın güncellenen bülteninde belirttiği gibi: "Washington, ara ara tarifeler uygulama politikasını sürdürdüğü sürece, piyasaların üzerinde gergin bir belirsizlik ve artan oynaklık sisi asılı kalacak."
• Tesla (TSLA), düşen talep ve düşen satışlar nedeniyle alıcılarına yeni teşvikler (ücretsiz şarj ve uygun finansman) sunuyor. Şirketin satışları Çin'de (-Şubat ayında %49), Avrupa'da (-Ocak ayında %45) ve Kaliforniya'da (-Model 3 için %36) düştü.
Hisseler yılbaşından bu yana yüzde 30 düştü.
• Ticaret Bakanı, Trump'ın bu cuma günü Beyaz Saray'da düzenlenecek Kripto Zirvesi'nde kripto rezerv stratejisini açıklayacağını söyledi.
BTC, haberler üzerine yükseliyor, Lutnick Bitcoin'in ABD kripto rezervinde altcoin'lerden ayrı ele alınacağını söyledi.
"Son düşüşte BTC'yi satanlar yenildi" - Kiyosaki Robert Kiyosaki, ABD Başkanı Trump'ın Bitcoin'in gücünü anladığını ve ülkenin mali sorunlarını çözmek için Bitcoin satın almaya başlayabileceğini söyledi.
Senatör Lummis, yakın zamanda stratejik bir dijital varlık rezervinin oluşturulacağından şüphe ediyor.
Kongre'de destek eksikliği olduğuna inanıyor ve bazı Cumhuriyetçiler girişimi tamamen ertelemeyi öneriyor.
• Yönetim, Ford (F), GM (GM) ve Stellantis (STLA) ile %25'lik tarifelerin kaldırılması veya değiştirilmesi konusunda görüşmelerde bulundu.
Bir sonraki toplantının Çarşamba günü Beyaz Saray'da yapılması planlanıyor. Otomobil üreticileri, potansiyel olarak yıkıcı etkileri nedeniyle gümrük vergilerinin gözden geçirilmesini talep ediyor.
• Merkezi olmayan yapay zeka ve gizli bilgi işlem, NVIDIA (NVDA) konferansının temel konularıdır.
NVIDIA Gizli Bilgi İşlem ve Yanıt Kanıtı mekanizmasını birleştiren merkezi olmayan bir yapay zeka bulutuna odaklanılıyor.
Bu çözüm, kendi hizmetlerinizi dağıtmanıza gerek kalmadan yapay zeka modellerinden para kazanmanıza olanak tanıyacak.
• "Trump'ın tarifeleri gizli bir niceliksel genişleme olabilir... Likidite beklenenden daha hızlı gelebilir," - Michael Saylor.
• Scale AI, ABD askeri teknolojisinin otomasyonunda önemli bir adım atarak, milyonlarca dolarlık bir savunma sözleşmesi imzaladı.
• Adidas 500 kişiyi işten çıkaracak. Alman spor malzemeleri üreticisi Adidas, büyük çaplı işten çıkarmalara gideceğini duyurdu. Der Spiegel'in haberine göre, karardan şirketin Bavyera eyaletindeki Herzogenaurach kasabasındaki genel merkezinde çalışan yüzlerce çalışan etkilenecek.
• Novo Nordisk (NVO), kapınıza kadar teslim edilen 499 dolarlık kilo verme ilacı Vegova'yı piyasaya sürdü. Novo Nordisk, rakibi Eli Lilly'nin yolunu izledi ve zayıflama ilacını daha düşük bir nakit fiyatla satışa sundu.
• Kamyonet üreticisi Thor Industries (THO) hisseleri, şirketin zarar açıklaması ve beklentilerini düşürmesinin ardından düştü.
Thor Industries, beklenenden kötü sonuçlar ve yönlendirmenin sebebinin "devam eden makroekonomik türbülans" olduğunu söyledi.
• Palantir (PLTR), yapay zekasını bankacılık, yatırım yönetimi, sigortacılık ve finansal hizmetlerde kullanmak için TWG Global ile ortak girişim kuruyor.
• Gelişmekte olan piyasa para birimleri sıçradı. Gelişmekte olan piyasa varlıkları, daha yüksek tarifelerin ABD ekonomisini yavaşlatacağı ve yatırım akışını dünyanın en büyük ekonomisinden uzaklaştıracağı yönündeki bahislerle yükseldi.
• CrowdStrike Holding Inc. hisseleri (CRWD) düştü. Siber güvenlik şirketi beklenenden kötü bir kâr tahmini yayınladı.
• Trump tarifeleri ABD fiziksel pazarında rekor seviyede alüminyum fiyat primlerine yol açtı - Reuters
Taşımacılık, inşaat ve ambalaj sanayinde kullanılan metalin ithalatına yönelik gümrük vergisi tehdidi nedeniyle kar marjları yükseldi.
• Tesla (TSLA), ithal elektrikli araçlarını satmak üzere Hindistan'daki ilk showroom'unu açmak için anlaşma imzaladı. Şirket, tescil belgelerine göre Hindistan'da ithal otomobil satmak istiyor.
• Alman mahkemesi Pfizer ve BioNTech'in Moderna'nın COVID-19 aşı patentini ihlal ettiğine karar verdi - Reuters
• Trump Salı günü yönetiminin Alaska boru hattı projesi üzerinde çalıştığını söyledi. Eyalet üzerinden doğalgaz taşıyıp yurtdışına ihraç etmeyi amaçlayan, uzun süredir askıda kalan 44 milyar dolarlık projeyi yeniden canlandırmayı hedefliyor.
• Mars, Çarşamba günü Pringles üreticisi Kellanova'yı satın alma işlemini finanse etmek için sekiz adet yatırım yapılabilir tahvil ihraç edeceğini duyurdu. Bu yılın en büyük birleşme ve satın alma finansman anlaşmalarından biri olması bekleniyor.
• Dün Target'ta (TGT) 40 günlük boykot başladı. Bir şirketin çeşitlilik, eşitlik ve kapsayıcılık (DEI) politikalarından sapmasıyla başlar.
• Google (GOOG), arama için Yapay Zeka Modunu duyurdu. "Gemini 2.0'ın gelişmiş eleştirel düşünme, muhakeme, çok modlu yetenekleri ve web'in daha da fazlasını keşfetmenin yeni yollarını kullanarak yapay zeka destekli yanıtlar alacaksınız" - Google CEO'su.
• Victoria's Secret (VSCO) hisseleri raporun ardından %2 düştü. Şirket, önümüzdeki yıl durumun "kademeli olarak iyileşmesini" bekliyor, ancak şu anda tüketici güveninin zayıf olduğu ve satış tahminlerinin zayıf olduğu görülüyor.
• MRVL hisseleri raporun ardından %15 düştü. Şirket tahminlerini yükseltti. Ancak yapay zeka işinde bir yavaşlama bekleniyor.
Veri merkezi işinin kurumsal şirket içi kısmındaki yavaşlama, yapay zekanın genel büyüme hızının da sıralı olarak yavaşlamasına neden olacak. Şirket, veri merkezi işinin önümüzdeki çeyrekte %10 art arda büyümesini beklerken, mevcut çeyrekteki %24'lük artışa kıyasla bu oran %10 seviyesinde.
• Marvell'in veri merkezi iş kolu artık toplam gelirinin yaklaşık %75'ini oluşturuyor. Dördüncü çeyrekte veri merkezi gelirleri sıralı olarak %24, bir önceki yılın aynı dönemine göre ise %78 arttı.
• Blackstone'un İngiltere'nin kuzeyinde 'hiper ölçekli' bir veri merkezi kurma planlarına yeşil ışık yakıldı.
• Abercrombie & Fitch zayıf satış büyümesi ve düşen hisseler öngörüyor.
• Campbell, zayıf atıştırmalık talebi nedeniyle yıllık tahminini düşürdü.
• Bayer, bu yılki kâr düşüşünün ardından 2026 yılında iyileşme bekliyor.
• Hakim, Musk'ın OpenAI'nin ticarileşme hamlesinin durdurulması yönündeki talebini reddetti ve davayı hızlandırdı.
• Almanya'da Tesla otomobil satışları Şubat ayında düşmeye devam etti.
• İsrail'in Hapoalim Bankası, 2024'teki güçlü kazançlarının ardından tahvillerden 829 milyon dolar topladı
• Suudi Arabistan'ın PIF'i, İtalyan ihracat kredi ajansıyla 3 milyar dolarlık anlaşma imzaladı
• Avustralya'nın CBA'sı, Vietnam'ın VIB şirketindeki %4,4'lük hissesini satarak şirketten ayrılıyor.
• Ally Financial bilançosunu güçlendirmek için 2,8 milyar dolar değerinde düşük getirili menkul kıymet satışı gerçekleştirdi.
• TD Bank, yeni CEO maaşını 7,9 milyon dolara çıkardı, ABD yöneticilerinin maaşlarını düşürdü
• Goldman Sachs, yıllık incelemesi sırasında 1.300'den fazla kişiyi işten çıkarabilir. Goldman Sachs'ın Liz Martin'i 25 Yıl Sonra Şirketten Ayrılıyor
• Alman düzenleyicisi Deutsche Bank'a 24,3 milyon dolar para cezası verdi.
• İsrail Maliye Komitesi Başkanı, banka kârlarındaki keskin artıştan hükümeti sorumlu tuttu.
• Trump, Kanada'nın ABD bankalarıyla olan ilişkisinin adil olup olmadığını sorguluyor.
Perşembe günü piyasaları etkileyebilecek önemli gelişmeler:
- Avro Bölgesi, Almanya, Fransa ve İngiltere'ye ilişkin Şubat PMI verileri.
- ECB faiz kararı.
- Gelirler: Reckitt Benckiser, ITV ve Merck KGaA.
Güncel Temel İncelemeler
• Avro Bölgesi iş faaliyeti göstergeleri beklenenden biraz daha fazla zayıfladı
Hizmet PMI 50,6 (beklenen 50,7/pop. 51,3)
Avro Bölgesi enflasyonu beklentilerin üzerinde
ÜFE y/y = %1,8 y/y (beklenen 1,4%/pop. %0,1)
İngiltere iş faaliyeti göstergeleri beklenenden biraz daha az büyüdü
Hizmet PMI = 51,0 (beklenen 51,1/pop. 50.
• Kanada'nın bir eyaleti, Starlink ile olan 100 milyon dolarlık anlaşmayı feshetti, diye yazdı Kanadalı yayın BetaKit.
Yayında, Elon Musk'ın Beyaz Saray'a yakınlığının, Tesla, X sosyal ağı (Twitter) ve Starlink gibi şirketlerini Kanada ile ABD arasındaki ticaret savaşının hedefi haline getirdiği belirtiliyor.
• Çin, dünyadaki nadir toprak metalleri işleme kapasitesinin %90'ını ve dünya rezervlerinin yaklaşık %50'sini kontrol ediyor - FT
Batı'nın henüz öğrenemediği bazı işleme alanları var.
Çin, cevher işleme teknolojilerinin ve metallerin ihracatını kısıtlayabilir ve bu şekilde ABD ve Avrupa'nın ulusal güvenliğinin istikrarını zedeleyebilir.
• ABD makro verileri beklentilerden iyi geldi.
S&P Küresel Hizmetler PMI = 51,0, tahmin: 49,7 puan 52.9
ISM Üretim Dışı PMI (Şubat) = 53.5, Tahmin: 52.5 pop. 52.8
ISM Üretim Dışı Fiyat Endeksi (Şubat) = 62.6, tahmin: 60.0, nüfus. 60.4
ABD hizmet sektörü büyümesi Şubat ayında beklenmedik şekilde hızlandı ve girdi fiyatları yükseldi. Bu durum, fabrika hammadde maliyetlerindeki son artışla birleşince, önümüzdeki aylarda enflasyonun hızlanabileceğini gösteriyor.
• Almanya, Nord Stream 2'nin yeniden başlamasını engellemenin yolunu arıyor - BILD.
Son 5 yıldaki krizler Alman ekonomisine 735 milyar avroya mal oldu
Köln merkezli Alman Ekonomi Enstitüsü'nün (IW) yaptığı araştırmaya göre, son 5 yılda koronavirüs salgını, Ukrayna'daki savaş ve diğer jeopolitik çalkantılar nedeniyle Alman ekonomisi 735 milyar avro kaybetti.
Fitch Ratings, Almanya ekonomisinin potansiyelinin altında işlediğine inanıyor, ılımlı büyüme beklentilerini not ediyor.
Avrupa Parlamentosu ortak bir Avrupa ordusu oluşturmayı öneriyor, - Politico.
• ABD'deki Çin Büyükelçiliği: Amerika'nın istediği savaşsa, ister gümrük savaşı olsun ister başka bir savaş, sonuna kadar savaşmaya hazırız. Savunma Bakanı Hagseth: ABD Çin ile savaş istemiyor ama buna hazır.
• Çin, 2025 yılında savunma bütçesini %7,2 oranında artıracak. Ülke hükümeti, Ulusal Halk Kongresi'nin 3. oturumunun açılışında yaptığı açıklamada, 1,78 trilyon yuana (yaklaşık 231 milyar avro) kadar yardım yapılacağını duyurdu. DPA ajansı, 2024 yılında da benzer bir artışın kaydedildiğini hatırlatıyor.
• Volt Partisi, AB kararlarının sistematik olarak engellenmesi nedeniyle Macaristan'ın oy hakkının elinden alınması için Avrupa Parlamentosu'na teklifte bulunacak - Politico.
Parlamentolar, 6 Mart'ta yapılacak AB liderler zirvesi öncesinde Macaristan'a ilişkin kararı da içeren kendi dokuz maddelik planlarını onlara gönderecek.
• ABD'li çiftçiler, Kanada, Meksika ve Çin'den yapılan ithalatlara uygulanan tarifelere öfkeyle tepki gösteriyor ve ticaret savaşının 'kırsal Amerika'yı vuracağını' söylüyor - FT