Fed'in faiz indirimi, güçlü ABD ekonomisi, şirket haberleri ve jeopolitik sayesinde tersine döndü
Hisse senedi haberleri
• Uçmaya devam edebilecekken neden yumuşak iniş konusunda endişelenesiniz ki? Atlanta Fed'in mevcut GSYH tahminini halihazırda trendin üzerinde olan %2,7 seviyesinden yükseltmesi muhtemel olan ABD istihdam raporundaki mesaj bu. İşgücü piyasası bu kadar güçlüyken ve enflasyon çok yavaş düşerken piyasalar, Federal Reserve'ün neden politikayı gevşettiğini merak edebilir. Çarşamba günü çekirdek tüketici fiyatlarında +%0,2'nin üzerinde bir okuma, vadeli kontratların bu yıl tek bir düşüşten bile geri adım atmaya başlamasına neden olabilir.
• ABD işgücü piyasası beklenenden çok daha iyi çıktı
- İşsizlik Oranı %4,1 (beklentiler %4,2, önceki %4,2)
- Tarım Dışı İstihdam 256 bin (beklentiler 164 bin, önceki 212 bin düzeltilmiş)
- Ortalama Saatlik Kazanç %0,3 (beklentiler) %0,3, önceki %0,4
İnşaat sektöründe açık iş sayısı 178 bin azalarak neredeyse 2020 seviyesi. Bu, bu yüzyılın en büyük ikinci düşüşü.
• ABD işgücü piyasası Aralık ayında beklenmedik bir güç gösterdi; tarım dışı istihdam 256.000 artarak 157.000 olan konsensüs tahminini aştı. Güçlü istihdam artışı şu anda %4,1 seviyesinde olan işsizlik oranında hafif bir düşüşe yol açtı.
Ortalama saatlik kazançlar beklentilere paralel olarak önceki aya göre %0,3 arttı ancak önceki aya göre %3,9'luk daha düşük bir yıllık büyüme oranını yansıtıyor. Michigan Üniversitesi'ne
göre enflasyon beklentileri %2,8'den %3,3'e yükseldi.
• BoJ Başkanı, faiz kararının bahardaki ücret artışlarına ve yeni yönetimin ABD politikasına bağlı olacağını belirtti. Pirinç ve yen fiyatları yükselse bile, faiz artışları yalnızca enflasyon tahminleri nedeniyle dikkate alınmayacak.
• Hazine piyasası, kesintilerin artık tamamlandığından ve bir sonraki adımın zamlar olabileceğinden açıkça endişe duyuyor; özellikle de Başkan seçilen Donald Trump'ın genel tarifeler, göçmenlerin kitlesel sınır dışı edilmesi ve vergi kesintileri ile ilerlemesi halinde.
• Çin'in Aralık ayında ABD ile 105 milyar dolarlık devasa bir ticaret fazlasının açıklanması, yalnızca daha yüksek tarifeleri savunanların durumunu daha da güçlendiriyor. Buna sürekli artan bütçe açığını da ekleyince 10 yıllık Hazine tahvil getirisinin %5 sınırını aşması sürpriz olmaz. Büyük bankalar için kazanç sezonunun Çarşamba günü başlamasıyla birlikte bu durum, kurumsal kazançların iskonto edilmesinde çıtayı yükseltiyor. Bu aynı zamanda risksiz borcu, hisse senedi, nakit, gayrimenkul ve emtia gibi diğer yatırımlara kıyasla nispeten daha çekici kılmaktadır.
• Pazartesi günü Asya borsalarında kırmızı bir deniz yaşandı. Japonya tatilde ancak Nikkei vadeli işlemleri yaklaşık %1,2 düştü. S&P 500 ve Nasdaq vadeli işlemleri yaklaşık %0,5 düşerken, Avrupa hisse senedi vadeli işlemleri %0,1 ile %0,3 arasında kayıp yaşadı. Hazine tahvillerinde nakit ticareti yok, ancak vadeli işlemler yaklaşık 5 tık düşüşte. Artan getiriler doların kazanımlarını artırıyor ve merkez bankalarının para birimlerini desteklemek için düzenli olarak müdahale etmek zorunda kaldığı Asya'da gerilim yaratıyor.
• Çin merkez bankası yuanı desteklemek için politika araçlarını giderek daha fazla karıştırıyor ve Pazartesi günü yerel şirketlerin yurt dışından borç alabileceği limiti artıracağını duyurdu. İhtiyaç duydukları doları borç alabilirlerse, spot piyasadan yuan ile dolar satın alma ihtiyaçları azalacaktır.
• Piyasaların İşçi Partisi hükümetinin mali gücü konusunda endişe duymasıyla 14 ayın en düşük seviyesi olan 1,2138 doları gören sterlin de ateş altında kaldı. Çin gezisi sırasında Hazine Bakanı Rachel Reeves, medyaya hükümetin mali kurallarına uyulmasını sağlamak için harekete geçeceğine dair güvence vermek zorunda kaldı.
• Yatırımcıların ABD ve İngiltere'nin son yaptırımlarının Rus üreticiler üzerindeki tam etkisini düşünmesiyle petrol %1,5 daha yükseldi. Bu hareket, Rusya'nın gölge filosundaki diğer 160 tankeri etkileyerek toplamı 270'e çıkardığı için gerçekten acı verici olabilir. Daha önce yaptırım uygulanan tankerlerin yelken yetenekleri ciddi şekilde sınırlıydı ve bazıları sonunda hurdaya çıkarıldı.
• Elon Musk'un AI botu Grok ayrı bir uygulama haline geldi. Bu bir beta sürüm olmasına rağmen hala belirli kısıtlamalara sahiptir: Uygulama yalnızca Amerika Birleşik Devletleri'ndeki iOS kullanıcıları tarafından indirilebilir. Aynı zamanda Engadget'in yazdığına göre uygulama, Grok in X ile aynı işlevlere sahip: görseller oluşturmak, metinleri özetlemek ve sorularınıza yanıt almak. Musk, bu yılın Şubat ayından itibaren sosyal ağ X için ücretli kaydı 8 dolardan başlatmayı planlıyor - Fortune. Ödeme yapmayanlar yalnızca tweet okuma erişimine sahip olacak, ancak başka herhangi bir işlem gerçekleştiremeyecek.
• Petrol fiyatı 80 doları aştı. Fiyatlardaki artış, ABD'nin Rus petrol sektörüne yönelik yeni ve en katı yaptırımlarından kaynaklanıyor.
Delta Air Lines (DAL), 2024 mali yılının dördüncü çeyreğindeki etkileyici sonuçların ardından yaklaşık %9 arttı.
Havayolu, tatil sezonundaki güçlü seyahat talebi nedeniyle üstün kazanç ve sonuçlar bildirdi. Delta, özellikle Kasım ve Aralık aylarında şimdiye kadarki en yüksek hasılat yapan 10 gününden dördünü kaydederek hem eğlence hem de kurumsal seyahat rezervasyonlarında önemli bir büyüme kaydetti. Şirket ayrıca 2025'in ilk çeyreği için umut verici bir rehber yayınladı.
• Walgreens Boots Alliance (WBA) hisseleri piyasa öncesi %15'ten fazla artış gösterdi. Bu, şirketin 2025 mali yılının ilk çeyreği sonuçlarına ilişkin beklentileri aşmasının ardından yatırımcıların iyimserliğini yansıtıyor. Walgreens'in maliyetleri düşürme ve operasyonları düzene koyma çabaları, satışların artması ve düzeltilmiş kazançların daha iyi olmasıyla kanıtlandığı üzere, sonuçlar vermeye başlıyor. Şirket, perakende eczane operasyonlarını dönüştürmeye ve finansal performansını istikrara kavuşturmaya odaklanmaya devam ediyor.
• Constellation Brands (STZ), 3. çeyrek mali kazanç raporunda konsensüs tahminlerinin kaçırılmasının ardından piyasa öncesi ticarette düşüş gördü. Şirket, geçen yıla göre kârında hafif bir düşüş bildirdi; hisse başına kazanç da beklentilerin altında kaldı. Tüketici harcamalarındaki zorluklara rağmen bira segmenti, özellikle Modelo Especial ve Pacifico gibi markalar için artan net satışlar ve sevkiyat hacmiyle bir miktar esneklik gösterdi.
• Nvidia (NVDA), Biden yönetiminin yapay zeka çiplerine yönelik olası yeni ihracat kısıtlamalarına ilişkin endişelerini dile getirdi. Şirket, politikanın zamanlamasını eleştirerek bunun ABD ekonomisini olumsuz etkileyeceğini ve düşmanlara fayda sağlayabileceğini öne sürdü. Nvidia'nın konumu, düzenleyici eylemler ile teknoloji endüstrisinin büyüme hedefleri arasında süregelen gerilimin altını çiziyor.
• Constellation Energy (CEG), 26,6 milyar dolar değerindeki bir anlaşmayla Calpine'in büyük satın alımını duyurdu. Bu hamle, Constellation'ı ABD'de lider bir temiz enerji sağlayıcısı konumuna getirerek portföyünü Calpine'nin düşük emisyonlu doğal gaz ve yenilenebilir enerji kaynaklarını içerecek şekilde genişlettiğini duyurdu. Satın almanın amacı Constellation'ın perakende elektrik pazarındaki rekabet avantajını artırmak.
• Tayvan Yarı İletken İmalatı (TSM), Aralık 2024'te güçlü kazanç artışı bildirdi. Bunun nedeni yapay zeka uygulamalarına olan yüksek talepti. Şirketin dördüncü çeyrek geliri analistlerin beklentilerini aştı; bu da TSM'nin Apple, Nvidia ve AMD gibi büyük şirketler için teknoloji tedarik zincirindeki rolünün önemini vurguladı.
• Stellantis (STLA), ABD'deki 100.000 adetlik stok azaltma hedefine ulaştı. Asya'dan ABD'ye konteyner taşımacılığının fiyatı arttı
Ay Yeni Yılı arifesinde nakliyecilerin erken yükleme yapması, 2025'in başlarında ABD'ye trans-Pasifik nakliyesi için konteyner oranlarının artmasına katkıda bulundu.
• AbbVie (ABBV), başarısız olan bir şizofreni ilacı nedeniyle 3,5 milyar dolar zarar ettiğini itiraf etti. AbbVie, Cerevel Therapeutics'i satın aldığında satın aldığı ilacın başarısızlığından dolayı 3,5 milyar dolarlık bir zararın farkına vardığını söyledi.
Google'da Facebook'u silmek için yapılan aramalar, Meta'nın doğrulamayı durdurmasının ardından Instagram hesaplarının artması - TechCranch.
• Yatırımcıların Fed'in bir sonraki faiz indirimini ertelemesiyle ABD 30 yıllık tahvil getirileri %5'e ulaştı - Bloomberg. ABD Hazine tahvilleri, güçlü işgücü piyasasının kanıtlarının yatırımcıların Fed'in bir sonraki faiz indirimine ilişkin beklentilerini yılın ikinci yarısına kaydırmasına neden olmasıyla düştü.
Bank of America, Fed'in faiz indirimlerini bitirdiğini ve yukarı yönlü risk gördüğünü söyledi. TS Lombard, "Aralık istihdam raporuyla ilgili tek gizem, piyasanın neden hala Fed'in 2025 ve 2026'da faiz indirimi öngördüğü" dedi.
• BofA, hazine tahvillerinin aslında “son 240 yılın en büyük ayı tahvil piyasasının” üçüncü yılına girdiğini belirtti. Artan tahvil getirilerindeki önceki iki eğilim 1899-1920 ve 1946-1981'i kapsıyordu.
Bağlamı dikkate almak her zaman önemlidir. Ve şimdi ana bağlam öngörülemeyen Trump'tır.
• ESPN, FOX, Warner Bros. Discovery, lansmandan önce Venu Sports yayın hizmetini bıraktı. ESPN, FOX ve Warner Bros.'un tekliflerini birleştirecek yayın hizmeti Venu Sports. The Walt Disney Co.'ya ait Discovery, lansmanından önce Cuma günü şirketler tarafından iptal edildi.
• Kaliforniya'daki orman yangınlarından kaynaklanan hasar tahminleri arttıkça sigorta stokları düşüyor. Kaliforniya'daki büyük orman yangınlarının 135 milyar ila 150 milyar dolar arasında hasara yol açtığı tahmin ediliyor.
• Travis Hill, ABD Federal Mevduat Sigorta Kurumu'nun (FDIC) başkan yardımcısı, ABD bankacılık düzenleyici kurumunun potansiyel başkanı. Cuma günü, bankacılık sektörünün sermayeden kripto para birimlerine kadar çeşitli konulardaki etkisini hafifletecek kapsamlı bir plan ortaya koydu.
• Borsada yeniden fiyat düştü. Yılın başlangıcının zayıf olması bekleniyor. ABD devlet tahvillerinin fiyatı da güçlü işgücü piyasası, artan enflasyon beklentileri ve petrol fiyatlarındaki %3'ün üzerinde artış nedeniyle düştü. Altının fiyatı, ABD dolarındaki yükselişe rağmen yüzde 1 artışla 2.717 dolara yükseldi. Altın savunma aracı olarak görülüyor.
Bitcoin 94 bin dolar civarında stabil.
• Etiyopya borsası yarım yüzyıl sonra yeniden açıldı. Etiyopya Başbakanı, bir önceki borsanın 1974'te kapatılmasından bu yana ilk kez bir borsanın açıldığını duyurdu. Ona göre borsanın çalışması ülkenin mali sistemini güçlendirecek ve ekonomik kalkınmaya katkı sağlayacak.
• TikTok 19 Ocak'ta ABD'de engellenecek: Uygulama Apple ve Google mağazalarından kaldırılacak. Trump TikTok'un engelini kaldıracak mı?
• Katarlı şirket Ooredoo (ORDS), veri merkezi altyapısını geliştirmek için Nvidia (NVDA) ile işbirliği yapıyor. Suudi Arabistan ve BAE ile rekabet edebilmek için Güneydoğu Asya'daki varlığını güçlendirmek.
• ABD yeni reaktörlerin ruhsatlandırılmasını hızlandıracak. Nükleer Düzenleme Komisyonu Başkanı Christopher Henson, karbonsuz enerjinin geliştirilmesini ve nükleer sektörün genişlemesini hızlandırmak için süreci bir yıldan daha kısa bir süreye kısaltmaya çalışıyor.
Musk'ın desteklediği AdN, Tesla'ya karşı mücadele ediyor.
• Sağcı popülist Almanya İçin Alternatif partisi, elektrikli araçlara ve bunların alıcılarına devlet desteği verilmesine şiddetle karşı çıkıyor. Bu arada, bu tür önlemler artık Tesla için çok yararlı olacak; sonuçta Avrupa'nın en büyük Almanya pazarındaki satışları 2024'te %27'den fazla düştü.
• Piyasa duyarlılığı tarafsız bölgeye, JP Morgan'a geri döndü. Milyarder Steve Cohen'in Point72 Varlık Yönetimi, büyük kârlar elde ettikten sonra yatırımcılara 3 ila 5 milyar dolar kazandıracak, - WSJ.
• Apple'ın yönetim kurulu, hissedarlara çeşitlilik programlarının ortadan kaldırılmasına yönelik teklife karşı oy vermelerini tavsiye etti
Muhafazakar bir düşünce kuruluşu olan Ulusal Kamu Politikası Merkezi, şirketin "katılım ve çeşitlilik programını, politikalarını, departmanını ve hedeflerini" ortadan kaldırmayı düşünmesi yönünde bir öneride bulundu.
• Önümüzdeki hafta yatırımcıların iki temel göstergeyi beklemesi bekleniyor:
- Toptan enflasyon göstergesi Salı günü açıklanacak.
- Tüketici Fiyatları Endeksi (TÜFE) Çarşamba günü açıklanacak.
• Perakende satışlar, enflasyon beklentileri ve konut hareketliliğine ilişkin veriler de bekleniyor. Kurumsal haberler arasında JPMorgan (JPM), Citi (C), Wells Fargo (WFC), Bank of America (BAC), BlackRock (BLK), Goldman Sachs (GS), Morgan Stanley (MS)'in üç aylık sonuçları yer alıyor. Haftanın ana etkinliği Tayvanlı şirket Taiwan Semiconductor (TSM) olacak.
Fed yetkilileri ayrıca Ocak sonundaki toplantıları öncesinde para politikasına ilişkin düşüncelerini de paylaşabilirler:
New York Fed Başkanı John Williams, Minneapolis Fed Başkanı Neel Kashkari ve Chicago Fed Başkanı Austin Goolsbee'nin bu hafta konuşma yapması planlanıyor.
Pazartesi günü piyasaları etkileyebilecek önemli olaylar:
- ABD federal bütçe dengesi.
Temel haberler
• İsviçre, Putin ile Trump arasındaki toplantıya ev sahipliği yapmaya hazır. İsviçre Dışişleri Bakanlığı temsilcisi Nicolas Bidot, Le Temps'e bunu anlattı. Bürgenstock, Rusya Federasyonu ve Ukrayna'da düzenlenen yaz barış zirvesinden sonra ABD'ye defalarca "barışı tesis etmemizi sağlayacak her türlü diplomatik çabayı desteklemeye hazır olduğumuz konusunda" bilgi verildiğini kaydetti.
• Dubai, Rusya Federasyonu'nun “gölge filosunun” merkezi haline geldi - Finlandiya gazetesi Yle'nin MOT departmanı tarafından yürütülen bir soruşturma. Müfettişlere göre 55 tanker Dubai şirketlerine kayıtlı. Bu gemilerden biri olan Eagle S'nin Finlandiya ile Estonya arasındaki denizaltı kablosuna zarar verdiğinden şüpheleniliyor. Yaklaşık 150 Rus gemisini inceleyen yayın, bunların üçte birinin yaptırımların uygulanmasından sonra adını değiştirdiğini ve neredeyse aynı sayıda geminin sahibini ve yönetim şirketini değiştirdiğini ortaya çıkardı.
• Kıbrıs yıl sonundan önce Schengen bölgesine katılabilir - Politico. Ülke aynı zamanda Kıbrıslı gezginlere yönelik ABD ile vize rejiminin kaldırılması konusunda da son aşamada.
• Polska Agencja Prasowa'nın haberine göre, Polonya Dijitalleşme Bakanlığı başkanı Krzysztof Gawkowski, Polonya'da Polonya seçimlerini etkilemeyi planlayan başka bir Rus grubunun keşfedildiğini bildirdi.
• Binlerce İsrailli, Cumartesi gecesi ülke genelinde Gazze'deki rehinelerin serbest bırakılmasına yönelik bir anlaşma yapılması çağrısında bulunan mitinglere yeniden katıldı. Protesto sırasında polisle çatışmalar yaşandı - The Times of Israel.
• Alman muhafazakarlar Trump'ın zafere giden yolu raydan çıkarabileceğinden korkuyor - Bloomberg. Anketlerde açık bir farkla önde olmasına rağmen Hıristiyan Demokrat Birliği lideri Friedrich Merz'in danışmanları, Donald Trump'ın 20 Ocak'ta göreve başlamasını endişeyle bekliyorlar; seçim hesaplarını değiştirebilecek ve Scholz'u "demokrasinin savunucusu" olarak gösterebilecek bir dönüm noktası olayı olarak ,"Gazetecilere konuşan bir parti yetkilisine göre."
• Polonya Savunma Bakanı Wladyslaw Kosiniak-Kamysz FT'ye yaptığı açıklamada, Polonya'nın, İttifakın bazı üyelerinin bu hedefe ulaşması 10 yıl alacak olsa bile, Donald Trump'ın NATO ülkelerinin GSYH'lerinin %5'ini savunmaya harcaması yönündeki talebini desteklediğini söyledi.
• Orban'ın özel kalemi ABD yaptırımları altındadır. 52 yaşındaki Antal Rogan, yalnızca Macaristan Başbakanlık teşkilatının başı değil, aynı zamanda istihbarat şefi ve aslında ülkedeki ikinci komutandır. 7 Ocak'ta Washington'un, dünya çapındaki ciddi insan hakları ihlallerini ve siyasi yolsuzluğu cezalandırmayı mümkün kılan "küresel Magnitsky Yasası" kapsamında kendisine karşı yaptırımlar uyguladığı öğrenildi. Pek kamuoyuna açık olmayan Rogan'ın kendisi de memleketinde "gri saygınlık" olarak çok kötü bir üne sahip: kendisine "Tony Lux", "Propaganda Bakanı" ve "Macar Richelieu" deniyor ve medya periyodik olarak ondan bahsediyor. yolsuzluk skandallarıyla bağlantısı
Elektrik hatlarından birindeki kopuk tel, California - Bloomberg'de büyük çaplı yangınlara neden olabilir.
• ABD, Netanyahu'nun tutuklama emri nedeniyle Lahey'deki Uluslararası Ceza Mahkemesi'ne (ICC) yaptırım uygulayabilir. İlgili yasa tasarısı Temsilciler Meclisi tarafından kabul edildi, şimdi Senato tarafından onaylanması gerekiyor.
• AB, Trump'ın Rusya Federasyonu'na yönelik yaptırımları kaldırmasına hazırlanıyor - FT. AB diplomatik kaynaklarına göre, Trump'ın olası kararıyla bağlantılı olarak üst düzey Avrupa Komisyonu yetkilileri, Başkan Joe Biden'ın son dört yılda aldığı tüm önlemlerin, bunların yürürlükten kaldırılmasının AB'yi nasıl etkileyeceğini belirlemek için gözden geçirilmesi talimatını verdi. Yaptırımların kaldırılması için Kongre onayı gerekecek.
• Grönland Başbakanı adanın bağımsızlığı arzusunu dile getirdi. NBC News'e göre ABD mahkemesi, belge sahteciliği davasında Trump'a ceza olarak koşulsuz tahliye kararı verdi.
• Donald Trump, tarihte suç mahkûmiyetiyle göreve gelen ilk ABD başkanı olacak. Trump: Jeff Bezos geldi, Bill Gates geldi. Mark Zuckerberg geldi. Birçoğu defalarca geldi. Bütün bankacılar geldi. Herkes geliyor.
• Federal Meclis, Elon Musk'un Almanya Alternatifi'nden Alice Weidel ile olan akışını kontrol ediyor. Alice Weidel şansölyeliğe aday. Alman parlamento yetkililerine göre denetimin amacı AfD'ye yasa dışı parti bağışı olup olmadığının araştırılması.
• Danimarka Başbakanı, Trump ile Grönland hakkında bizzat görüşmek istiyor ancak Trump henüz yanıt vermedi. Mette Frederiksen, Grönland'ın kontrolünü ele geçirme çağrılarının arttığı bir dönemde Trump'ın göreve başlamasından sonra kendisiyle görüşme talebinde bulunduğunu söyledi. Grönland'ın askeri yollarla olası ilhakı, insanlık tarihindeki en kısa silahlı çatışmaya dönüşebilir - Politico.
• Kanada Liberal Partisi 9 Mart'ta yeni liderini seçecek. Bu da o tarihe kadar Justin Trudeau'nun başbakan olacağı anlamına geliyor. Açıkçası Trudeau'nun görevdeki son ayları, Kanada'nın Trump'ın tehditlerine ilk tepkisine bağlı olacak.
• AB havacılık düzenleyicisi, insanları Rusya Federasyonu'nun Avrupa kısmı üzerinden uçmamaya çağırdı. Avrupa Havacılık Güvenliği Ajansı, uçuşlarda Rusya hava sahasını kullanan havayollarına yönelik tavsiyelerini sıkılaştırdı. Çatışma bölgeleri üzerinden uçmanın riskleri hakkındaki güncel bilgilerde hava düzenleme kurumu, Urallar da dahil olmak üzere Rusya Federasyonu'nun Avrupa kısmı üzerinden uçuşlardan kaçınılması çağrısında bulundu.