Impatto dei dibattiti sugli investitori, analisi del mercato azionario, notizie fondamentali

• Gli investitori hanno tenuto d'occhio il primo dibattito presidenziale statunitense tra il presidente democratico Joe Biden e il suo rivale repubblicano Donald Trump nelle prime ore del fuso orario asiatico di venerdì, quando si sono scontrati sul palco in vista delle elezioni americane di novembre. Biden, con la voce rauca per il raffreddore, ha visibilmente vacillato quando Trump ha affermato che le tariffe avrebbero ridotto il deficit anziché aumentare l’inflazione. Ciò significa che la Federal Reserve manterrà i tassi alti più a lungo, i rendimenti dei titoli del Tesoro statunitensi rimarranno elevati e il dollaro rimarrà resiliente. Le probabilità di mercato di una vittoria di Trump sono leggermente diminuite dopo il dibattito. A seguito del dibattito, il dollaro è salito al massimo degli ultimi 10 giorni contro il peso messicano e si è apprezzato rispetto ad altre valute sensibili al commercio, compreso il dollaro canadese.

• L'evento principale del mercato sarà la pubblicazione di venerdì dell'indice dei prezzi Prime Consumer Expenditures (PCE) statunitense, la misura dell'inflazione preferita dalla Federal Reserve. Si prevede che l’indice dei prezzi PCE core aumenterà del 2,6% su base annua a maggio, in calo rispetto al 2,8% di aprile. Se i dati corrisponderanno alle previsioni, probabilmente rafforzeranno le scommesse secondo cui la Fed inizierà il suo ciclo di allentamento a settembre.

• I top manager delle banche e delle organizzazioni finanziarie in Cina hanno iniziato a limitare i loro stipendi, hanno anche smesso di concedere bonus - Bloomberg/ La stratificazione della società in Cina ha raggiunto il livello dei paesi africani. Quando una minoranza si bagna nel lusso e milioni vivono di agricoltura di sussistenza.

• Bolivia: La rivoluzione non c'è stata, il generale Zúñiga è stato arrestato.

• Secondo la stima finale, il PIL statunitense nel 1° trimestre è cresciuto leggermente più del previsto,
pari all'1,4% a/a rispetto all'1,3% previsto.
Il deflatore è rimasto al 3,1% a/a.
Le richieste di sussidio di disoccupazione restano stabili – Mercato del lavoro statunitense OK
Larry Summers afferma che l’economia statunitense sembra sana e che l’intelligenza artificiale è destinata a portare cambiamenti “profondi”.

• Il Bowman della Fed è disposto a votare per aumentare i tassi se l'inflazione NON scende. Questo è un rafforzamento della posizione. Dopotutto, stiamo parlando di aumentare i tassi della Fed anche se l'inflazione rimane al livello attuale di circa il 3%.
Sembra che finché l’economia americana non entrerà in recessione, la Fed non si calmerà.

• Gli hedge fund stanno abbandonando i titoli tecnologici nonostante i recenti guadagni, afferma Goldman Sachs. Le vendite nette di titoli tecnologici da parte degli hedge fund nel mese di giugno potrebbero essere le più grandi di sempre, dicono gli analisti.

• Un meccanico del subappaltatore Boeing (BA) ha ripetutamente presentato reclami per la scarsa qualità della lavorazione del 787 Dreamliner e per questo è stato licenziato - CNN. Secondo il canale televisivo, il meccanico della Strom Richard Cuevas ha detto di aver visto dei fori praticati in modo errato nei deflettori del muso di tre aerei.

• YouTube è in trattative con le etichette musicali per concedere in licenza le canzoni. I negoziati si svolgono sullo sfondo della crescente influenza dell’intelligenza artificiale.
Il sito di video ha bisogno dei contenuti delle etichette per addestrare legalmente i generatori di canzoni basati sull'intelligenza artificiale, hanno detto tre fonti. YouTube si prepara a lanciare nuovi strumenti quest'anno.

• SpaceX venderà azioni per 112 dollari per azione in un'offerta pubblica - Bloomberg. Questo è più alto del previsto. Il valore della società raggiungerà i 210 miliardi di dollari.
L'ultima volta che la società era stata valutata 180 miliardi di dollari in un accordo avvenuto a dicembre.

• Walgreens (WBA) taglia le previsioni sugli utili per azione e prevede di chiudere più farmacie. L’azienda potrebbe chiudere migliaia di farmacie negli Stati Uniti.
“Siamo a un punto in cui l’attuale modello farmaceutico non è sostenibile e le sfide nel nostro ambiente operativo ci impongono di affrontare il mercato in modo diverso”. I tassi di rimborso che ricevono dai gestori dei benefici farmaceutici per i farmaci soggetti a prescrizione che vendono sono crollati.

• Ieri le azioni WBA sono scese del 22%.

• Super Micro (SMCI) potrebbe presto sostituire Walgreens nel Nasdaq 100. Walgreens ora costituisce circa lo 0,05% dell'indice e ha la capitalizzazione di mercato più piccola dell'indice, la metà della dimensione richiesta.

• Il sondaggio annuale di JD Power mostra che Tesla è di qualità inferiore a GM e Ford. Il marchio Dodge Ram di Stellantis (STLA) si è classificato al primo posto, rispetto al secondo posto del 2023.

• Wall Street ha ricevuto un altro segnale che l'investment banking sta riprendendo slancio. Il gruppo finanziario Jefferies ha riportato risultati che hanno superato le aspettative e incoraggiato gli investitori, un buon segno per le grandi banche di Wall Street che sperano in una ripresa dell'investment banking.

• Giovedì la Corte Suprema ha privato la Securities and Exchange Commission (SEC) di uno strumento chiave nella lotta contro le frodi sui titoli in una decisione che potrebbe avere conseguenze di vasta portata anche per altri regolatori - AP.
I giudici hanno stabilito che le persone accusate di frode dalla Securities and Exchange Commission, che regola i mercati dei titoli, hanno il diritto di far processare i loro casi in un tribunale federale da una giuria. Le procedure interne utilizzate dalla SEC in alcune denunce di frode civile violano la Costituzione, ha affermato la corte.

• Bloomberg: i trader del petrolio si concentrano sui contratti del 2025. Il petrolio è aumentato ma è rimasto in un range ristretto poiché lo slancio rialzista nei mercati più ampi ha contrastato la debolezza dei fondamentali a breve termine per la materia prima, spingendo i trader a spostare la loro attenzione sui contratti del prossimo anno.

• Un'organizzazione no profit ha citato in giudizio lo sviluppatore di ChatGPT OpenAI e Microsoft per violazione del copyright "sfruttativa". Il Center for Investigative Reporting ha dichiarato giovedì di aver citato in giudizio lo sviluppatore di ChatGPT OpenAI e il suo stretto partner commerciale Microsoft, aprendo un nuovo fronte nella battaglia legale tra i mezzi di informazione. Sembra che le cause legali contro le società di intelligenza artificiale stiano diventando un fenomeno di mercato a sé stante.

• Le autorità di regolamentazione statunitensi potrebbero approvare il lancio di ETF spot su ETH entro il 4 luglio - Reuters. E il gestore patrimoniale da 102 miliardi di dollari VanEck ha chiesto di registrare un ETF su Solana.
Blackrock: Bitcoin è una copertura contro l’incertezza geopolitica e il rischio monetario.

• Gli autisti di Uber e Lyft riceveranno un salario minimo standard di 32,50 dollari l'ora in Massachusetts.
Le azioni hanno reagito in modo neutrale alla notizia. La sperimentazione pluriennale è terminata.
Ora gli autisti riceveranno anche un'ora di indennità di malattia ogni 30 ore lavorate, fino a un massimo di 40 ore all'anno. E riceveranno uno stipendio per acquistare congedi familiari e medici retribuiti dal programma governativo.
L’accordo impone inoltre alle aziende di fornire agli autisti informazioni chiave – durata del viaggio, destinazione e guadagni attesi – prima che accettino di viaggiare. UBER sogna i robotaxi.

• Ieri le azioni Levi Strauss (LEVI) sono scese del 15%. Il produttore di jeans ha riferito male. La società ha confermato che prevede una crescita dei ricavi per l'anno finanziario compresa tra l'1% e il 3%.

• Le azioni di Chewy (CHWY) sono aumentate del 29% ieri, ma hanno chiuso la giornata a 0. Perché il famoso commerciante di meme Roaring Kitten ha pubblicato l'immagine di un cane sulla sua X. Questo è stato il suo primo post dal 17 giugno. E i giocatori hanno visto in esso un accenno di promozioni per un negozio online di prodotti per animali domestici.

• Le azioni Nike (NKE) crollano del 12% dopo il rapporto. La società ha riportato risultati contrastanti. Nike soffre del rallentamento della crescita delle vendite nei mercati chiave, di un lento ciclo di innovazione dei prodotti, della crescente concorrenza (da parte di On Holding (ONON), New Balance e Hoka) e del calo della spesa al consumo negli Stati Uniti.

• Le azioni di Infinera (INFN) sono aumentate del 18% in seguito all'acquisizione da 2,3 miliardi di dollari di Nokia, un accordo superiore del 28% al prezzo di chiusura di mercoledì.

• Ieri i mercati erano stabili. Vorrei sottolineare il calo delle azioni dei sistemi di pagamento. E continua la pressione su NVDA dopo la scarsa reazione al rapporto MU (-7%).

• La volatilità continua a diminuire. Anche il dollaro è costantemente forte. Lo yen continua a scendere e si è consolidato attorno a 161 yen per dollaro.
Tutto è silenzioso.

Eventi chiave che potrebbero avere un impatto sui mercati venerdì:
- Indice dei prezzi PCE core negli Stati Uniti (maggio)
- PIL del Regno Unito per il primo trimestre
- Prezzi di importazione in Germania (maggio)