أسبوع مثير للقلق في الأسواق المالية وآخر أخبار الأسهم وأحداث الشركات

المراجعات الأساسية

• لقد كان أسبوعًا مضطربًا بالنسبة للمستثمرين، مع عمليات بيع أسهم التكنولوجيا وسط تصاعد التوترات التجارية بين الصين والولايات المتحدة، وعدم اليقين بشأن مصير الرئيس الأمريكي جو بايدن في السباق الرئاسي، والنتائج المخيبة للآمال من الجلسة المكتملة الثالثة للجنة المركزية الصينية. ومع تزايد التقلب في التوقعات العالمية، فقد تراجعت حتى توقعات أسعار الفائدة في الوقت الحالي.

• بعد فوات الأوان، ربما كانت محاولة اغتيال المرشح الرئاسي الجمهوري دونالد ترامب الأسبوع الماضي علامة على اضطرابات السوق في المستقبل، وهو ما انعكس لاحقا في الارتفاع الحاد في مؤشر VIX، وهو مقياس الخوف في وول ستريت. كافحت الأسهم الآسيوية للعثور على موطئ قدم لها يوم الجمعة مع انتشار عمليات البيع في أسهم التكنولوجيا في جميع القطاعات وافتتحت أوروبا أيضًا على انخفاض. حتى التقارير والتوقعات الممتازة الصادرة عن شركة TSMC التايوانية فشلت في تهدئة مخاوف المستثمرين من تشديد العقوبات الأمريكية على الصين، حيث استمرت أسهم أكبر شركة لتصنيع الرقائق التعاقدية في العالم في الانخفاض يوم الجمعة. إلى جانب تعليقات ترامب هذا الأسبوع بأن تايوان يجب أن تدفع للولايات المتحدة مقابل دفاعها، كانت TSMC في طريقها لأسوأ انخفاض أسبوعي لها منذ أواخر مايو، مع انخفاض قيمتها السوقية بأكثر من 2 تريليون دولار تايواني جديد (61.06 مليار دولار أمريكي).

• مهّد صناع القرار في بنك الاحتياطي الفيدرالي الطريق في الأيام الأخيرة لخفض أسعار الفائدة في سبتمبر/أيلول، في حين ترك البنك المركزي الأوروبي يوم الخميس الباب مفتوحاً أمام إمكانية اتخاذ خطوة مماثلة. أما بالنسبة لبنك إنجلترا، فإن الظروف اللازمة لتخفيف أسعار الفائدة لم تنضج بعد، ويقلل المتداولون من احتمالية خفض أسعار الفائدة في أغسطس. سيتم نشر بيانات مبيعات التجزئة في المملكة المتحدة في وقت لاحق يوم الجمعة، ولكن من المتوقع أن يؤدي الطقس الرطب والبارد إلى انخفاض عدد المتسوقين في يونيو.

• يعد ترامب "بتخفيضات ضريبية هائلة" ووضع حد للتضخم من خلال زيادة إنتاج الوقود الأحفوري في الولايات المتحدة. "سأضع حدا على الفور لأزمة التضخم المدمرة، وأخفض أسعار الفائدة وأخفض تكاليف الطاقة. سوف نحفر، يا عزيزي، سوف نحفر."
سوف نحفر، يا عزيزي، سوف نحفر." وإذا فاز ترامب بالانتخابات في نوفمبر، فمن المتوقع أن تركز سياساته الاقتصادية بشكل كبير على تمديد التخفيضات الضريبية لعام 2017، وتعزيز إنتاج النفط والغاز، وزيادة الرسوم الجمركية، وتخفيف القواعد التنظيمية، وقمع الهجرة غير الشرعية على الحدود الجنوبية للولايات المتحدة.

• يتعاون الاتحاد الأوروبي وكوريا الجنوبية في تطوير الرقائق. ومن المقرر أن تبدأ الدول مشاريع بحثية مشتركة في تكنولوجيا أشباه الموصلات هذا الشهر.

• أعيد انتخاب أورسولا فون دير لاين رئيسة للمفوضية الأوروبية. وستكون هذه فترة ولايتها الثانية لمدة خمس سنوات.
خطط فون دير لين للولاية الثانية لرئيس المفوضية الأوروبية:
- تعزيز القدرة الدفاعية للاتحاد الأوروبي والدفاع الجوي لعموم أوروبا.
- مزيد من الدعم لأوكرانيا. وتؤكد فون دير لاين أن هذا هو أفضل استثمار في الأمن الأوروبي.
- تعزيز سياسة الهجرة.

• تم العثور على أجزاء منتجة في بولندا في صواريخ الشاهد الإيرانية التي يستخدمها الاتحاد الروسي في الحرب ضد أوكرانيا. وقالت وارسو إنهم "شعروا بالصدمة" وفتحوا تحقيقا.

• أفادت رويترز أن الرئيس الصيني شي جين بينغ ظهر على شاشة التلفزيون اليوم لتغطية اجتماع للحزب الشيوعي. وجاءت الرسالة إلى حد كبير ردا على شائعات لا أساس لها من الصحة انتشرت أمس مفادها أنه أصيب بجلطة دماغية.

• الديمقراطيون يؤجلون تأكيد ترشح بايدن لرئاسة الولايات المتحدة. ويقول الديمقراطيون إن الرئيس الأمريكي جو بايدن لم يظهر أي علامات على أنه يعتزم تغيير رأيه بشأن الترشيح، لكنه أصبح أكثر انفتاحا على الجدل حول إمكانية الانسحاب. ولذلك قرر الديمقراطيون تأجيل الترشيح الرسمي لبايدن لمدة أسبوع.

• اعترف المسؤولون الصينيون يوم الجمعة بأن القائمة الموسعة من الأهداف الاقتصادية التي أعيد التأكيد عليها في نهاية اجتماع رئيسي للحزب الشيوعي هذا الأسبوع تحتوي على "العديد من التناقضات المعقدة" التي تشير إلى طريق وعر لتنفيذ السياسات.

• يُطلب من العمال الصينيين إجراء اختبارات الحمل أثناء المقابلات. هذه هي الطريقة التي تريد بها الشركات المحلية حماية نفسها من مدفوعات الأمومة المرتفعة - CNN
علاوة على ذلك، تم حظر مثل هذه الاختبارات في الصين منذ عام 2019، ولكن في الواقع لا يزال هذا يمارس. وشملت الفضيحة 16 شركة تمت مقاضاتها بالفعل.

• أدى تباطؤ سوق العمل في الولايات المتحدة إلى زيادة الآمال في خفض أسعار الفائدة. وصل عدد المطالبات المستمرة للحصول على إعانة البطالة مرة أخرى إلى أعلى مستوى منذ نوفمبر 2021 - 243 ألفًا.
ووفقًا لبيانات أخرى، فإن الاقتصاد الأمريكي ليس سيئًا للغاية:
- ارتفع مؤشر نشاط التصنيع من بنك الاحتياطي الفيدرالي في فيلادلفيا من 1.3 إلى 13.9 (2.7 كان). مُتوقع).
- انخفض مؤشر LEI للمؤشرات الاقتصادية الرائدة بنسبة 0.2% في يونيو (-0.3% متوقع).

مراجعات الأسهم

• ترك البنك المركزي الأوروبي، كما كان متوقعًا، سعر الفائدة دون تغيير عند 4.25%. وبينما ارتفعت بعض مقاييس التضخم الأساسية في مايو بسبب عوامل غير متكررة، كانت معظم المقاييس إما مستقرة أو انخفضت قليلاً في يونيو. وتمشيا مع التوقعات، تم تخفيف التأثير التضخمي لنمو الأجور المرتفعة من خلال الأرباح.

• وجهت هيئة المنافسة الإيطالية اتهامات ضد شركتي أرماني وديور بتهمة استغلال العمال. وتشتبه الوكالة في أنه لتصنيع بعض المنتجات والملحقات، يُزعم أن الشركات استخدمت مواد من ورش العمل والمصانع التي يعمل بها العمال الذين يتلقون أجورًا غير كافية،
وارتفعت مبيعات السيارات في الاتحاد الأوروبي بنسبة 4.3٪ خلال الشهر.

• وفقًا لـ ACEA، زادت تسجيلات السيارات في الاتحاد الأوروبي بنسبة 4.3% في يونيو 2024، مدفوعة بالنمو في ثلاثة من أكبر أربعة أسواق في المنطقة: إيطاليا (+15.1%) وألمانيا (+6.1%) وإسبانيا (+2.2%). . وفي المقابل، شهدت فرنسا تراجعا بنسبة 4.8% الشهر الماضي.

• تستثمر شركة فورد 3 مليارات دولار أمريكي لتوسيع إنتاج الشاحنات في مصنع كان مخصصًا في السابق للسيارات الكهربائية. وقالت فورد إن المصنع الكندي، المتوقع أن يبدأ تشغيله في عام 2026، سيضيف حوالي 100 ألف وحدة من طاقته سنويًا.

• شركة أليانز تنمو في آسيا من خلال الاستحواذ على سنغافورة - وول ستريت جورنال. تعتزم شركة أليانز شراء حصة قدرها 51% في شركة التأمين Income Insurance ومقرها سنغافورة مقابل 1.6 مليار دولار في إطار توسيع حضورها في المنطقة.

• تعترف شركة Daimler Truck بخسائر انخفاض القيمة في الصين وتواجه أرباحًا أقل - وول ستريت جورنال. قالت شركة دايملر للشاحنات إنها تكبدت خسارة قدرها 120 مليون يورو من شطب مشروع مشترك في الصين بسبب استمرار ضعف الأسواق، وإن توقعاتها للعام بأكمله لهذا العام قيد المراجعة.

• تقوم شركة EssilorLuxottica بشراء ماركة أزياء الشارع Supreme. مالكها هو Vans VF مقابل 1.5 مليار دولار، والتي تهدف إلى مساعدة صانع Ray-Ban على التوسع خارج نطاق النظارات.

• خفضت نوكيا توقعات مبيعاتها السنوية. لكنها قالت إنها تقترب من نقطة المنتصف أو أقل بقليل من نقطة المنتصف لتوقعاتها لأرباح التشغيل، محذرة من أن مشغلي الاتصالات يواصلون التراجع عن الاستثمار في معدات الشبكات الجديدة. وانخفضت أسهم NOK بنسبة 7٪.

• نوفارتيس ترفع توقعاتها مع زيادة مبيعات الأدوية الرئيسية - وول ستريت جورنال.

• يفتح بنك جولدمان ساكس استراتيجية استثمارية كانت في السابق مخصصة للأثرياء - وول ستريت جورنال. يخطط البنك لتزويد العملاء العاديين بمحافظ استثمارية Betterment للمستشار الآلي المصممة لمساعدتهم على توفير الضرائب.

• هواية جديدة للمستثمرين الصينيين: الأسهم السعودية. وول ستريت جورنال: يتدفق المستثمرون الصينيون على صناديق جديدة تتبع الأسهم السعودية، مما يشير إلى شهية كبيرة للاستثمار في الخارج في وقت تضعف فيه الأسواق المحلية.

• ألفابت جوجل ستدخل الذكاء الاصطناعي في البث الأمريكي لأولمبياد باريس - رويترز. وقالت شركة التكنولوجيا إنها ستسمح للمعلقين الرياضيين باستخدام الذكاء الاصطناعي لشرح المسابقات. نحن في انتظار نكت ميمي جديدة من Google AI.

• يقول رئيس بلاكستون (BX) جون جراي إن أكبر مدير للأصول البديلة في العالم يستعد للانتعاش في أسواق العقارات -
ارتفعت أسهم بلومبرج بي إكس بنسبة 1% في تداول جامح.

• تقوم OpenAI بإصدار GPT-4o Mini، وهو نسخة أرخص من نموذجها الرائد للذكاء الاصطناعي - Bloomberg. هناك حاجة إلى إصدار أصغر وبأسعار معقولة من نموذج الذكاء الاصطناعي الرائد للشركة لجذب مجموعة واسعة من المطورين وعملاء الأعمال. إذا كانوا بحاجة بالفعل إلى إثارة اهتمام العملاء بإصدارات أرخص، فهذا يعني أن السوق قد دخل مرحلة التشبع ويحتاجون إلى تشغيل التسويق.

• انخفض متوسط ​​سعر الفائدة على الرهن العقاري لمدة 30 عاماً في الولايات المتحدة إلى 6.77%، ليصل إلى أدنى مستوى له منذ مارس/آذار. يعد هذا انخفاضًا مرحبًا به في تكاليف الاقتراض بالنسبة لمشتري المنازل المحتملين الذين يواجهون مشكلة نقص الأموال اللازمة للشراء.

• تراجع موردي الدجاج البرازيلي بعد اكتشاف فيروس نيوكاسل – بلومبرج. تم اكتشاف مرض خبيث للدواجن في مزرعة تجارية، مما أثار مخاوف من فرض حظر تجاري على أكبر مصدر في العالم.

• يقول جولسبي إن بنك الاحتياطي الفيدرالي يخاطر باتخاذ "الطريق الذهبي" إذا لم يخفض أسعار الفائدة قريبًا - بلومبرج. وأشار رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو جولسبي إلى أن البنك المركزي قد يضطر إلى خفض تكاليف الاقتراض قريبًا لتجنب حدوث تدهور حاد في سوق العمل، الذي تباطأ في الأشهر الأخيرة.

• فازت شركة SolarWinds بمعظم الدعاوى القضائية التي رفعتها هيئة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية بشأن الهجوم الإلكتروني المرتبط بروسيا - رويترز. رفض قاض أمريكي معظم الدعاوى القضائية التي رفعتها هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية، والتي اتهمت شركة البرمجيات SolarWinds بالاحتيال على المستثمرين من خلال إخفاء أدائها المالي.

• رفعت TSMC توقعات إيراداتها لتعكس الطلب المتزايد على الذكاء الاصطناعي. وتجاوزت النتائج الفصلية التقديرات، مما يعكس ثقتها في التوقعات طويلة المدى.

• نمو TSLA بنسبة 1000% بفضل Robotaxi - كاثي وود. هل نصدق؟

• انخفض سهم مطاعم داردن (DRI) بنسبة 3%. ستقوم الشركة بشراء سلسلة مطاعم Tex-Mex مقابل 605 مليون دولار تقريبًا.

• انخفضت أسهم DPZ بنسبة 13% بعد التقرير. نمت الإيرادات بنسبة 7% على أساس سنوي، مخالفةً التوقعات.

• ارتفعت أسهم DHI بنسبة 10% بعد التقرير. تجاوزت أكبر شركة تطوير منازل في الولايات المتحدة توقعات الأرباح الفصلية وقالت إنها ستطلق عملية إعادة شراء جديدة بقيمة 4 مليارات دولار. وارتفع عدد المنازل المغلقة إلى 24155 من 22985 في العام السابق.

• انخفضت أسهم UAL بنسبة 1% بعد التقرير. تجاوزت الشركة توقعات الأرباح لكنها أعطت توقعات ضعيفة للربع الثالث، مشيرة إلى التحديات على مستوى الصناعة.

• انخفضت أسهم LLY أمس بنسبة 6%. أصدرت شركة الأدوية السويسرية روش بيانات تجريبية واعدة لعقارها لإنقاص الوزن.

• ارتفعت أسهم PLTR بنسبة 1.5% أمس مع تراجع السوق. حافظ محلل Wedbush على تصنيف الوزن الزائد والسعر المستهدف عند 35 دولارًا.

• ارتفعت أسهم TSM أمس بنسبة 0.4% بعد التقرير. ورفعت الشركة توقعاتها للعام الحالي. وقد دعم هذا الخبر الطلب على أسهم NVDA.

• انخفضت أسهم PLUG بنسبة 9% في تداولات ما قبل السوق. وتقوم الشركة بوضع 200 مليون دولار إضافية في الأسهم.

الأسهم بعد تقارير ما بعد السوق
- NFLX 0%
- ISRG +7%

• صمدت أسهم NVDA وAVGO وMETA بشكل جيد يوم أمس. وبخلاف ذلك، واصل السوق تصحيحه. كما انضمت أسهم القيمة.
اليوم، قد يكون انتهاء الخيارات الشهرية ونظرًا لحالة السوق متقلبًا.
وفي هونغ كونغ، انخفض مؤشر الأسهم بأكثر من 2%. من الواضح أن الجلسة المكتملة للحزب الشيوعي الصيني لم تعط الأمل في تحسن الوضع في الصين.

الأحداث الرئيسية التي قد تؤثر على الأسواق يوم الجمعة:

• أسعار المنتجين في ألمانيا (يونيو).
• مبيعات التجزئة في المملكة المتحدة (يونيو).
•  خطاب ويليامز وبوستيتش من بنك الاحتياطي الفيدرالي.
• سيعقد بنك الاحتياطي الفيدرالي وOCC جلسة استماع مشتركة حول صفقة Discover Financial (DFS) – Capital One (COF).
• ومن المقرر أن يظهر رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك جون ويليامز ورئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا رافائيل بوستيك في ظهور علني.

تقارير
ما قبل السوق
AXP - شركة أمريكان إكسبريس
HAL - شركة هاليبرتون
TRV - شركة المسافرين