التضخم وخطاب رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي، البيتكوين وأفعال ترامب، أخبار الشركات والجيوسياسية

اخبار سوق الاسهم

• تم تداول السوق بهدوء. وارتفعت أسهم AAPL بنسبة 2%، في حين ارتفعت أسهم TSLA بنسبة 6%. من المقرر أن تصدر اليوم بيانات التضخم في الولايات المتحدة لشهر يناير. ومن المتوقع أن يسجل نموا بنسبة 0.3% على أساس شهري. ويتوقع خبراء الاقتصاد الذين استطلعت صحيفة وول ستريت جورنال آراءهم أن يبلغ معدل التضخم السنوي لأسعار المستهلك في يناير/كانون الثاني ومعدل التضخم الأساسي السنوي الأضيق 2.8% و3.1% على التوالي، بانخفاض طفيف عن 2.9% و3.2% في ديسمبر/كانون الأول.
المستثمرون يشعرون بالتوتر والخوف من ارتفاع التضخم. ولذلك، فإن مجرد تحقيق التوقعات سيكون إيجابيا بالنسبة للسوق. الشيء الرئيسي هو أن لا يزداد الأمر سوءا.

• بدأ المستثمرون يوم الأربعاء دون عناوين رئيسية حول الرسوم الجمركية الأمريكية الجديدة، مما سمح لهم بتحويل انتباههم إلى تقرير التضخم الأمريكي في وقت لاحق من اليوم والدلائل المحتملة حول توقعات سياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي. ومن المتوقع أن يتراجع التضخم الأساسي قليلا إلى معدل سنوي قدره 3.1% في يناير/كانون الثاني وأن يظل الرقم الرئيسي عند 2.9%، على الرغم من أن المحللين يتوقعون تباطؤ التقدم في احتواء التضخم بحلول نهاية العام. من المقرر أن يتم نشر أحدث بيانات التضخم يوم الأربعاء قبل التأثير المباشر لإجراءات التعريفات الجمركية التي فرضها الرئيس الأمريكي دونالد ترامب والتي دخلت حيز التنفيذ هذا الشهر.

• يبدأ رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول أيضًا يومه الثاني من الشهادة أمام الكونجرس بعد وقت قصير من إصدار بيانات أسعار المستهلك لشهر يناير، مما يسمح لبنك الاحتياطي الفيدرالي نفسه بالرد في الوقت الفعلي. ومع ذلك، فمن المتوقع أن يؤكد مجددا على نهج البنك المركزي الصبور تجاه خفض أسعار الفائدة في المستقبل، خاصة وأن حجم العقوبات الجمركية التي فرضها ترامب وتأثيرها على الاقتصاد العالمي لا يزال غير معروف إلى حد كبير.

• بدا أن مؤشرات الأسهم الأوروبية افتتحت على نحو إيجابي، لتواصل مكاسبها بعد إغلاق الجلسة السابقة عند أعلى مستوى على الإطلاق. وارتفعت العقود الآجلة لمؤشر EUROSTOXX 50 بنسبة 0.24%، في حين ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر DAX بنسبة 0.33%. وعلى الرغم من الخلفية غير المؤكدة للتجارة العالمية، ارتفع مؤشر ستوكس القياسي بنحو 8% هذا العام. ويعتقد العديد من المحللين أن تصرفات ترامب مجرد تكتيك تفاوضي بينما يركز المستثمرون على أرباح الشركات. وأشار رئيس الأبحاث في شركة بيبرستون، كريس ويستون، إلى الرياح المواتية الناجمة عن الأرباح الأوروبية القوية والرأي القائل بأن النمو في أوروبا ربما يقترب من القاع.

• أدان شركاء تجاريون رئيسيون للولايات المتحدة الرسوم الجمركية الأخيرة التي فرضها ترامب على واردات الصلب والألومنيوم، في حين تعهدت رئيسة المفوضية الأوروبية أورسولا فون دير لاين باتخاذ "تدابير مضادة قوية ومتناسبة" ردًا على هذه الخطوة. وأعربت الحكومة المكسيكية ورئيس الوزراء الكندي جاستن ترودو أيضًا عن استيائهما. قال وزير الصناعة الياباني يوجي موتو يوم الأربعاء إن الحكومة طلبت إعفاءات من الرسوم الجمركية الأمريكية على الصلب والألمنيوم.

• تباطأ ارتفاع الذهب المتواصل إلى مستويات قياسية متتالية يوم الأربعاء مع تراجع المعدن الأصفر، على الرغم من أن مستوى 3000 دولار للأوقية لا يزال في الأفق. إن المخاوف من التأثير التضخمي للحرب التجارية العالمية ليست السبب الوحيد وراء ارتفاع أسعار السبائك بنسبة 10% هذا العام، ولكنها سبب مهم. كانت البنوك المركزية من المشترين الكبار لعدة أشهر، إلى جانب المستثمرين الباحثين عن الأمان. وأثارت المخاوف بشأن الرسوم الجمركية الأميركية على الذهب أيضا اندفاعا لإخراجه من خزائن لندن وعبر المحيط الأطلسي.

• رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي باول: لسنا بحاجة إلى التسرع في تعديل السياسة النقدية.
"يمكننا الإبقاء على ضبط النفس في السياسة لفترة أطول إذا ظل الاقتصاد قويا ولم يقترب التضخم من 2%".
واستبعد باول العودة إلى التيسير الكمي في المستقبل المنظور. ويقول إن التيسير الكمي لن يحدث إلا عندما تعود أسعار الفائدة إلى 0%.

• اقترح رئيس الوزراء التايلاندي السابق تاكسين شيناواترا تحويل بوكيت إلى "بيئة رملية للبيتكوين". وفي حال الموافقة على الخطة، سيتمكن السائحون الأجانب من شراء العقارات ودفع ثمن الفنادق والترفيه بالبيتكوين - دون قيود على المدفوعات النقدية.

• الحرارة الناتجة عن التعدين لتدفئة المنازل. قدمت شركة Marathon Digital نظامًا لإعادة توزيع الحرارة من معدات تعدين BTC. يتيح هذا الحل تدفئة المنازل مع تقليل الاعتماد على مصادر الطاقة القائمة على الكربون وزيادة كفاءة الطاقة.

• قادة صناعة العملات المشفرة يدعون الكونجرس إلى وضع قواعد واضحة بشكل عاجل أو أن الولايات المتحدة تخاطر بالتخلف عن الركب
بينما تخلق دول أخرى ظروفًا مواتية لتطوير العملات المشفرة، تخسر أمريكا الأرض - كوينتيليغراف.

• Binance وSEC يعلقان الإجراءات لمدة 60 يومًا قدمت شركة Binance وهيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية طلبًا مشتركًا لوقف القضية لمدة 60 يومًا، مشيرين إلى عمل مجموعة العمل الجديدة للعملات المشفرة التابعة لهيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية كعامل في تسوية النزاع.

• انخفضت ثروة الملياردير إيلون ماسك إلى أقل من 400 مليار دولار لأول مرة منذ شهرين مع انخفاض سعر سهم تيسلا (TSLA) بنسبة مزدوجة الرقم.
وانخفضت أسهم شركة صناعة السيارات بنسبة 27٪ منذ أن بلغت أعلى مستوى لها على الإطلاق في منتصف ديسمبر على أمل أن يعزز قرب ماسك من الرئيس دونالد ترامب ثروات الشركة.

• بدأت شركة تيسلا الإنتاج في مصنع جديد في شنغهاي. ستنتج الشركة بطاريات التخزين.

• انخفضت مبيعات تيسلا بشكل حاد في هولندا. السبب هو الموقف السلبي تجاه ماسك.

• أعلنت شركة BYD الصينية أن تقنية القيادة الذاتية "عين الله" الخاصة بها سيتم تثبيتها في معظم مركباتها دون أي تكلفة إضافية، بما في ذلك بعض الموديلات الأرخص. قد يكون هذا مشكلة لشركة تسلا وغيرها.
وكتب محللو يو بي إس: "قد يكون هذا بمثابة تغيير جذري، وخاصة في قطاع السلع ذات الأسعار المعقولة. إن تقديم نظام ADAS L2+ الحديث دون رفع الأسعار من شأنه أن يحسن القدرة التنافسية لشركة BYD في مواجهة المنافسين القدامى، وبالتالي زيادة ضغوط التسعير على منتجاتها. "نعتقد أنه بعد شركة تسلا، من المحتمل أن تتأثر شركة فولكس فاجن سلبًا بإجراءات شركة BYD".

• أصدرت شركة Apple (AAPL) بشكل عاجل تحديث iOS 18.3.1، والذي يعمل على إصلاح ثغرة أمنية خطيرة تسمح للمتسللين باختراق كلمات المرور والوصول إلى بيانات iPhone. كانت المشكلة مرتبطة بتجاوز وضع تقييد USB، والذي أعطى المهاجمين فرصة لاختراق الجهاز من خلال الوصول المادي.

• استثمرت شركة جوجل (GOOG) وشركة سوفت بنك (SFTBY) في شركة QuEra Computing الناشئة في مجال الحوسبة الكمومية، والتي جمعت 230 مليون دولار في جولة تمويلية حديثة. وتولد شركة QuEra، التي تراوحت قيمتها بين 750 مليون دولار ومليار دولار قبل جمع رأس المال، إيرادات كبيرة وتهدف إلى تعزيز قدراتها التكنولوجية بهذا رأس المال الجديد.

• جمعت شركة آرتشر للطيران (ACHR) 300 مليون دولار في تمويل جديد، مع شركة بلاك روك (BLK) كمستثمر رئيسي، مما عزز موقفها المالي لتطوير منصات الطائرات الهجينة.
يبلغ إجمالي السيولة لدى آرتشر حاليًا حوالي مليار دولار، ومن المتوقع أن تتراوح نفقات التشغيل وفقًا للمبادئ المحاسبية المقبولة عمومًا في الربع الرابع بين 120 مليون دولار و140 مليون دولار. وتظل الشركة متفائلة بشأن صحتها المالية وإنجازاتها الاستراتيجية في قطاع الدفاع.

• تتوقع Humana (HUM) انخفاض الالتحاق ببرنامج Medicare Advantage بنحو 10% في عام 2025 بسبب الخروج من السوق
وعلى الرغم من هذه التحديات، تحافظ Humana على توقعات أرباحها لعام 2025، حيث تتوقع إيرادات تتراوح بين 126 و128 مليار دولار، متجاوزة توقعات المحللين.
انخفضت أسهم HUM بنسبة 4٪.

• ارتفعت أسهم Firefly Neuroscience (AIFF) بنسبة 18% بعد الانضمام إلى برنامج Connect التابع لشركة NVIDIA (NVDA)، والذي يساعد الشركات على تسريع وقت طرح منتجاتها في السوق.

• أعلنت شركة بوينج يوم الثلاثاء أنها سلمت 45 طائرة في يناير، ارتفاعًا من 30 طائرة في الشهر السابق.
وهذا هو أكبر تسليم شهري لشركة صناعة الطائرات الأمريكية منذ عام 2023. وشملت عمليات التسليم 40 طائرة من طراز 737 ماكس، مقارنة بـ 25 طائرة تم تسليمها في نفس الشهر من العام الماضي.
أسهم الخطوط الجوية البريطانية محايدة – وكانت التوقعات في السعر.

• انخفضت أسهم ماريوت الدولية (MAR) بنسبة 5% بعد التقرير. وأعطت الشركة توجيهات أضعف من المتوقع.

• شركة أبل تتعاون مع علي بابا لجلب منصة Apple Intelligence الخاصة بها إلى الصين - The Information.
ويقال إن الصفقة جاءت بعد أن نظرت شركة صناعة هواتف آيفون في شراكة محتملة مع شركة الذكاء الاصطناعي الناشئة DeepSeek، بالإضافة إلى شركة Bytedance، لكنها رفضتها في النهاية.

• قال مسؤولون تنفيذيون في البنوك الأميركية يوم الثلاثاء إنهم يتوقعون استمرار حالة عدم اليقين بشأن السياسات مع تشكيل الإدارة الثانية للرئيس دونالد ترامب - رويترز
لكنهم يظلون متفائلين بشأن الاقتصاد.

• النفط يواصل مكاسبه وسط إشارات إلى أن العقوبات تؤثر على التدفقات الروسية - بلومبرج وفي رسالته السنوية، أشار الرئيس التنفيذي لشركة يوتيوب ،
نيل موهان، إلى الذكاء الاصطناعي باعتباره أحد "الرهانات الكبرى" الأربعة للشركة لعام 2025.

• ارتفعت أسهم شركة كوكا كولا (KO) بنسبة 5% بعد التقرير. وتجاوزت الشركة التوقعات، حيث أعلنت عن نمو الإيرادات بنسبة 6.5% على أساس سنوي.
وكان الأداء القوي للشركة مدفوعًا بنمو قوي في المبيعات العضوية، وخاصة في أمريكا اللاتينية وأوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا وأمريكا الشمالية، مما سمح لها بالتفوق على منافستها شركة بيبسيكو (PEP).

• يكثف المستثمر النشط إليوت الضغوط على فيليبس 66 (PSX) بحصة تزيد قيمتها على 2.5 مليار دولار. ويخطط المستثمر النشط لإجبار شركة التكرير على التفكير في بيع أو فصل أعمالها في مجال الطاقة.

• ارتفعت أسهم إنتل (INTC) بنسبة 6% أمس بعد تعليقات متفائلة من جيه دي فانس في قمة الذكاء الاصطناعي في باريس:
"للحفاظ على التفوق الأمريكي، ستضمن إدارة ترامب بناء أقوى أنظمة الذكاء الاصطناعي في الولايات المتحدة باستخدام الرقائق المصممة والمصنعة في أمريكا".

الأسهم في مرحلة ما قبل السوق بعد الأرباح:
UPST +26%
SMCI +8%
DASH +6%
GILD +4%
Z -6%
LYFT -11%

أهم الأحداث التي قد تؤثر على الأسواق يوم الأربعاء:
- تقرير التضخم في الولايات المتحدة (يناير).
- شهادة باول.
- بيان الدخل لشركة هاينكن.
- بيان الدخل الصحي CVS.

الأخبار الأساسية

• تخطط إدارة ترامب لدفع الحلفاء الأوروبيين لشراء المزيد من الأسلحة الأميركية لأوكرانيا قبل محادثات السلام المحتملة مع موسكو. وقد تؤدي هذه الخطوة إلى تحسين موقف كييف التفاوضي - رويترز.

• أمر ترامب بتعليق قانون ممارسات الفساد الأجنبية لعام 1977. يحظر هذا القانون على الأميركيين رشوة المسؤولين الأجانب للقيام بأعمال تجارية.

• قال دونالد ترامب إنه إذا لم تعيد حماس جميع الرهائن بحلول ظهر يوم السبت، فسوف يدعو إلى إلغاء وقف إطلاق النار في غزة و"إطلاق العنان للجحيم" - فوكس نيوز.

• الاتحاد الأوروبي، على خطى الولايات المتحدة، يعتزم مراجعة برامج المساعدات المالية المقدمة للدول الأخرى - بلومبرج. وتعتقد بروكسل أن المساعدات يجب أن تعمل على تعزيز القيم الاستراتيجية للاتحاد الأوروبي، وأن تُخصص للدول التي تتقاسم القيم الأوروبية.

• اليابان تطالب مجددا بجزر الكوريل. أعلن رئيس الوزراء الياباني شيغيرو إيشيبا للمرة الأولى منذ سبع سنوات عن نية طوكيو السيطرة على جزر الكوريل الأربع. وأكد أن هذه القضية تظل أساسية في العلاقات مع موسكو، ودعا روسيا إلى استئناف برامج زيارة قبور السكان السابقين في جزر الكوريل.

• الصين تقدم بالفعل مساعداتها للدول بدلاً من الوكالة الأمريكية للتنمية الدولية - بوليتيكو. وتتلقى دول من منطقة المحيطين الهندي والهادئ إلى أمريكا الجنوبية عروضا بالمساعدة المالية من الصين.

• افتُتح أمس في باريس مؤتمر دولي مخصص للذكاء الاصطناعي وآفاق تطويره.
ومن بين الموضوعات الرئيسية تطوير قواعد دولية لتنظيم الذكاء الاصطناعي والحد من المخاطر المرتبطة بالتقنيات سريعة التطور في هذا المجال.

• ارتفاع التضخم بشكل حاد في المجر - بلومبرج. وعلى أساس شهري، ارتفعت الأسعار بنسبة 1.5%.