पिछले 30 वर्षों में कहां पैसा लगाना और निवेश करना लाभदायक रहा है?
किस प्रमुख परिसंपत्ति वर्ग ने लंबी अवधि में सबसे अधिक रिटर्न दिया है? बांड और रियल एस्टेट जैसे निवेशों से रिटर्न वास्तव में कैसे जुड़ते हैं?
निवेश रिटर्न को परिप्रेक्ष्य में रखने के लिए, यह चार्ट लंबी अवधि में परिसंपत्ति वर्गों में $100 का लाभ दिखाता है।
परिसंपत्ति वर्ग रिटर्न की तुलना
नीचे हम 1970 और 2023 के बीच प्रमुख परिसंपत्ति वर्गों - अमेरिकी शेयरों से लेकर सोने तक - में 100 डॉलर के निवेश पर रिटर्न दिखाते हैं:
| वर्ष | एस एंड पी 500 सूचकांक | कॉरपोरेट बॉन्ड | सोना | 10-वर्षीय अमेरिकी राजकोष | रियल एस्टेट | नकद |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1970 | 100$ | 100$ | 100$ | 100$ | 100$ | 100$ |
| 1980 | $226 | $181 | $1578 | $141 | $229 | $192 |
| 1990 | $823 | $741 | $1033 | $477 | $374 | $431 |
| वर्ष 2000 | $4060 | $1886 | $734 | $1067 | $536 | $682 |
| 2010 | $4656 | $4191 | $3760 | $1821 | $693 | $840 |
| 2020 | $16,890 | $8349 | $5059 | $2802 | $1155 | $891 |
| 2023 | $22,419 | $7775 | $5545 | $2286 | $1542 | $956 |
संख्याओं को पूर्णांकित किया गया है. S&P 500 में लाभांश शामिल है। नकदी का प्रतिनिधित्व 3 महीने के अमेरिकी ट्रेजरी बिल द्वारा किया जाता है। कॉरपोरेट बॉन्ड का प्रतिनिधित्व बा कॉरपोरेट बॉन्ड द्वारा किया जाता है। रियल एस्टेट का प्रतिनिधित्व केस-शिलर होम प्राइस इंडेक्स द्वारा किया जाता है।
जैसा कि हम देख सकते हैं, 1970 में एसएंडपी 500 (पुनर्निवेशित लाभांश सहित) में 100 डॉलर का निवेश 2023 में प्रभावशाली 22,419 डॉलर के बराबर होगा।
अमेरिकी शेयर न केवल सबसे अच्छा प्रदर्शन करने वाले प्रमुख परिसंपत्ति वर्ग थे, बल्कि उन्होंने महत्वपूर्ण अंतर से अन्य निवेशों से भी बेहतर प्रदर्शन किया। विचार करें कि इस अवधि में कॉर्पोरेट बॉन्ड में $100 का निवेश बढ़कर $7,775 कैसे हो गया होगा, जो S&P 500 इंडेक्स में निवेश से 65% कम है।
जहां तक सोने की बात है, 2023 तक 100 डॉलर के निवेश का मूल्य 5,545 डॉलर होगा। तुलनात्मक रूप से, S&P 500 ने इन दशकों में बहुत कम रिटर्न दिया है।
रियल एस्टेट, एक अन्य सुरक्षित-संपत्ति, ने 1970 के बाद से सालाना औसतन 5.5% का रिटर्न दिया है, जो कि 2020 तक के दशक में सबसे अधिक लाभ है। दिलचस्प बात यह है कि धीमी कीमत वृद्धि के कारण इस परिसंपत्ति वर्ग में $100 का निवेश 2023 तक केवल $1,542 तक बढ़ जाएगा। 1980 और 2000 के दशक के दौरान, समग्र रिटर्न को प्रभावित किया।
दोनों अवधियों के दौरान, आवास बाजार दुर्घटनाग्रस्त हो गया और इस क्षेत्र को पूरी तरह से ठीक होने में कई साल लग गए। वास्तव में, वैश्विक वित्तीय संकट के बाद 2006 में घर की कीमतें अपने पिछले शिखर तक पहुंचने में एक दशक लग गया।